/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
34/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
51/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0854 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
2/4
ثقة?
51%
التقييم
إمكانية?
+94.7%
ROIC ?
-3.5%
دورة الديون?
Geç Genişleme
البيانات
البيانات ?
2093
2018-05-22 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%38.8
VaR 95% ?
%4.37
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%6.03
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.43
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%65.4
15.10.2025 → 03.09.2026
الانحراف ?
0.81
Parametrik%4.37
Historik%4.41
Cornish-Fisher%3.60
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %604.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %21.1 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %9.6 → %24.5 (genişledi)
Reel ROE %-17.4 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-97M | ₺-103M | %-604.2 | ₺199M | ₺213M | %-17.4 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺17M | ₺21M | %-89.0 | ₺230M | ₺270M | %3.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-141M | ₺-187M | %-203.6 | ₺236M | ₺312M | %-29.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺129M | ₺180M | %+692.8 | ₺244M | ₺342M | %37.9 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-15M | ₺-23M | %-119.5 | ₺146M | ₺225M | %-3.9 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-71M | ₺-117M | %-184.8 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺77M | ₺138M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (1.48), TRAMA-99 çizgisinin %23.5 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 1.48
TRAMA: 1.9347
الفرق: %-23.5
الربحية
Net Kâr Marjı
%-48.5
Net kâr marjı %-48.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -56.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-3.7
ROE %-3.7 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%40.2
FAVÖK marjı %40.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%24.5
Hasılat başına brüt kâr %24.5. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%6.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %6.4'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
PD/DD Oranı
0.73x
القطاع: 2.18x
PD/DD 0.73x — sektör medyanının (2.18x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
3.8x
القطاع: 10.3x
EV/EBITDA 3.8x — sektör medyanının (10.3x) %63 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
المديونية
Cari Oran
1.68x
Cari oran 1.68x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.4x
Net Borç/EBITDA 0.4x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.08x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
1.1x
Faiz karşılama 1.1x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-18.4
Hasılat yıllık %-18.4 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-175.1
Net kâr yıllık %-175.1 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
59/100
İyi sağlamlık (59/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+94.7%
Artı %94.7 beklenen değer (2.94) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 4.51 | EV/EBITDA hedefi: 4.12
Damodaran Değerleme
34/100
Düşük Damodaran skoru (34/100). ROIC (%-3.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Zayıf
Dalio Risk Analizi
51/100
Orta düzey borç riski (51/100). Faiz karşılama oranı 1.1x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 0.4x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 96/100 | Borç Servis: 56/100 | Kalite: 21/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-3.5
ROIC (%-3.5) sermaye maliyetinin (44.3%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %44.3
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0854 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
0.73x
vs 2.18x
Sektörden %66 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
3.8x
vs 10.3x
Sektörden %63 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-3.5
vs %44.3 WACC
ROIC 47.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-10.1
vs %50.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-10.1
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
FORMT — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.