/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
25/100
Dalio Risk ?
77/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4214 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
2/4
ثقة?
56%
التقييم
إمكانية?
+11.4%
ROIC ?
0.9%
قيمة DCF ?
1.17
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
3630
2012-06-29 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%49.2
VaR 95% ?
%5.02
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.13
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.62
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%39.3
20.04.2026 → 03.08.2026
الانحراف ?
0.85
Parametrik%5.02
Historik%4.47
Cornish-Fisher%4.12
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %461.9 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %75.1 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %27.1 → %40.3 (genişledi)
Reel ROE %-16.0 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-43M | ₺-46M | %-461.9 | ₺54M | ₺58M | %-16.0 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺11M | ₺13M | %+38.4 | ₺196M | ₺231M | %4.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-7M | ₺-9M | %-11868.7 | ₺20M | ₺25M | %-3.1 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-58,744 | ₺-77,607 | %-100.3 | ₺92M | ₺122M | %-0.0 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺16M | ₺22M | %+24.1 | ₺49M | ₺69M | %7.4 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺12M | ₺18M | %-28.4 | — | — | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-15M | ₺-25M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (11.20), TRAMA-99 çizgisi (11.02) ile yakın seviyede (%+1.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 11.2
TRAMA: 11.0165
الفرق: %+1.7
الربحية
Net Kâr Marjı
%-79.5
Net kâr marjı %-79.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -85.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-3.8
ROE %-3.8 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-16.9
FAVÖK marjı %-16.9 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%40.3
Hasılat başına brüt kâr %40.3. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%5.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %5.9'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
PD/DD Oranı
0.95x
القطاع: 1.90x
PD/DD 0.95x — sektör medyanının (1.90x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
المديونية
Cari Oran
1.53x
Cari oran 1.53x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-4.0x
Faiz karşılama -4.0x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+9.1
Hasılat yıllık %9.1 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-369.2
Net kâr yıllık %-369.2 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
50/100
Orta düzey sağlamlık (50/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+11.4%
Artı %11.4 beklenen değer (12.13) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 21.40 | DCF hedefi: 2.72
Damodaran Değerleme
25/100
Düşük Damodaran skoru (25/100). ROIC (%0.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
77/100
Düşük borç riski (77/100). Faiz karşılama oranı -4.0x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 76/100 | Kalite: 32/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.9
ROIC (%0.9) sermaye maliyetinin (45.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %45.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1.17
DCF (1.17) güncel fiyatın %89.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 10.89
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4214 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
0.95x
vs 1.90x
Sektörden %50 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%0.9
vs %45.9 WACC
ROIC 45.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-10.9
vs %-9.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-10.9
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
FLAP — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.