/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
33/100
Dalio Risk ?
57/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺5.1
Makul
مقياس نشط?
3/4
ثقة?
59%
التقييم
إمكانية?
+3.1%
ROIC ?
3.2%
دورة الديون?
Geç Genişleme
البيانات
البيانات ?
1065
2022-06-08 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%52.3
VaR 95% ?
%5.67
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.92
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%8.77
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%65.6
25.09.2025 → 18.08.2026
الانحراف ?
-0.24
Parametrik%5.67
Historik%6.70
Cornish-Fisher%5.75
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %77.5 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %7.3 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %16.6 → %12.4 (daraldı)
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺103M | ₺110M | %-77.5 | ₺2.3B | ₺2.4B | %3.6 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-416M | ₺-490M | %-215.4 | ₺2.2B | ₺2.6B | %-16.3 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺345M | ₺424M | %-22.5 | ₺2.0B | ₺2.4B | %13.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺414M | ₺547M | %-26.1 | ₺1.3B | ₺1.8B | %20.6 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺529M | ₺741M | %+1062.8 | ₺1.6B | ₺2.3B | %25.2 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺39M | ₺64M | %-87.8 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺293M | ₺522M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (3.80), TRAMA-99 çizgisinin %20.1 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 3.8
TRAMA: 4.7578
الفرق: %-20.1
الربحية
Net Kâr Marjı
%4.5
Net kâr marjı %4.5 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +23.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%0.3
ROE %0.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%12.8
FAVÖK marjı %12.8 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%12.4
Hasılat başına brüt kâr %12.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%3.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %3.9'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
F/K Oranı
18.1x
القطاع: 16.6x
F/K 18.1x — sektör medyanının (16.6x) %8 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
0.71x
القطاع: 1.36x
PD/DD 0.71x — sektör medyanının (1.36x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
6.9x
القطاع: 7.9x
EV/EBITDA 6.9x — sektör medyanı (7.9x) ile uyumlu.
المديونية
Cari Oran
1.58x
Cari oran 1.58x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.5x
Net Borç/EBITDA 1.5x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.20x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
3.7x
Faiz karşılama 3.7x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+39.3
Hasılat yıllık %39.3 büyüdü (2026/3) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-80.6
Net kâr yıllık %-80.6 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
55/100
İyi sağlamlık (55/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+3.1%
Artı %3.1 beklenen değer (3.96) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %59.
Bileşenler: FK hedefi: 0.96 | PD/DD hedefi: 7.39 | EV/EBITDA hedefi: 4.40
Damodaran Değerleme
33/100
Düşük Damodaran skoru (33/100). ROIC (%3.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
57/100
Orta düzey borç riski (57/100). Faiz karşılama oranı 3.7x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.5x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 81/100 | Borç Servis: 75/100 | Kalite: 55/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.2
ROIC (%3.2) sermaye maliyetinin (37.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %37.1
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺5.1
Graham değeri (₺5.1) güncel fiyatın %32.8 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Makul
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
18.1x
vs 16.6x
Sektör medyanının %8 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.71x
vs 1.36x
Sektörden %48 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
6.9x
vs 7.9x
Sektörden %13 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.2
vs %37.1 WACC
ROIC 33.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%5.7
vs %18.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %5.7
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
EUREN — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.