/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
21/100
Dalio Risk ?
84/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺24.6
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
التقييم
إمكانية?
-26.8%
ROIC ?
10.5%
قيمة DCF ?
5.97
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
1207
2021-11-15 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%37.5
VaR 95% ?
%3.94
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%5.55
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.42
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%37.9
20.05.2026 → 03.09.2026
الانحراف ?
-0.02
Parametrik%3.94
Historik%3.30
Cornish-Fisher%3.80
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %12.0 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Yıllık %31 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺21M | ₺23M | %-12.0 | ₺689M | ₺737M | %3.4 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺22M | ₺26M | %-37.2 | ₺601M | ₺708M | %3.9 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺33M | ₺41M | %-70.2 | ₺575M | ₺707M | %6.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺104M | ₺137M | %+5.8 | ₺586M | ₺775M | %22.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺92M | ₺129M | %-80.6 | ₺394M | ₺552M | %22.0 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺408M | ₺669M | %+27.7 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺293M | ₺524M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (26.26), TRAMA-99 çizgisinin %19.9 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 26.26
TRAMA: 32.7696
الفرق: %-19.9
الربحية
Net Kâr Marjı
%3.1
Net kâr marjı %3.1 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -0.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%3.2
ROE %3.2 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-3.7
FAVÖK marjı %-3.7 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%35.3
Hasılat başına brüt kâr %35.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%6.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %6.2'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
F/K Oranı
19.4x
القطاع: 15.6x
F/K 19.4x — sektör medyanının (15.6x) %24 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
1.39x
القطاع: 1.92x
PD/DD 1.39x — sektör medyanı (1.92x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
26.4x
القطاع: 8.2x
EV/EBITDA 26.4x — sektör medyanının (8.2x) %221 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
3.15x
Cari oran 3.15x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
1.6x
Net Borç/EBITDA 1.6x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.08x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
1.9x
Faiz karşılama 1.9x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+74.7
Hasılat yıllık %74.7 büyüdü (2026/3) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-77.2
Net kâr yıllık %-77.2 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
44/100
Orta düzey sağlamlık (44/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-26.8%
Eksi %26.8 beklenen değer (19.69) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 13.46 | PD/DD hedefi: 37.61 | EV/EBITDA hedefi: 8.39 | DCF hedefi: 6.72
Damodaran Değerleme
21/100
Düşük Damodaran skoru (21/100). ROIC (%10.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
84/100
Düşük borç riski (84/100). Faiz karşılama oranı 1.9x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 1.6x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 85/100 | Borç Servis: 74/100 | Kalite: 71/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%10.5
ROIC (%10.5) sermaye maliyetinin (41.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %41.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
5.97
DCF (5.97) güncel fiyatın %77.8 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 26.90
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺24.6
Graham değeri (₺24.6) güncel fiyata yakın (%-8.6). Adil fiyat bölgesinde.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
19.4x
vs 15.6x
Sektör medyanının %24 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.39x
vs 1.92x
Sektörden %27 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
26.4x
vs 8.2x
Sektörden %221 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%10.5
vs %41.7 WACC
ROIC 31.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%7.3
vs %5.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %7.3
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
ELITE — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.