/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
24/100
Çok Zayıf
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
20/100
Dalio Risk ?
54/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
ملخص متانة لوذيان
0/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (0/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 3 | Negatif: 11 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -₺82M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-170.5 geriledi (₺116M → -₺82M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-66.6 düştü. Uzun vadede endişe verici.
5 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 5 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-9.8 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %13.3 → %16.3 (+3.1 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+35.9 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+34.8 arttı (₺497M → ₺670M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 6.84. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 15.3. Pahalı değerleme.
Düşük ROE
ROE: %0.3. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Lothien Sağlamlık Skoru: 24/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-165.9 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+47.4 artabilir (-₺82M → -₺43M).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%84.1
VaR 95% ?
%8.67
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%12.28
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%9.98
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%83.3
08.12.2025 → 10.04.2026
الانحراف ?
-0.16
Parametrik%8.67
Historik%9.95
Cornish-Fisher%8.96
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-47.3%
ROIC ?
12.4%
قيمة DCF ?
3.43
دورة الديون?
Daralma
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-170.5 düşerek -82.0M TL oldu
Yıllık net kâr %-66.6 geriledi
Hasılat çeyreklik %+9.6 büyüdü (4.1B TL)
Yıllık hasılat daraldı (%-9.8)
Brüt kâr marjı düşük: %16.3
Brüt marj değişimi: %+3.1 puan
Net kâr marjı negatif: %-2.0 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %+34.8 büyüdü (669.7M TL)
FAVÖK marjı: %16.3
Toplam borç %+35.9 arttı → 3.4B TL
Net borç: 2.9B TL
Borç/Özkaynak oranı: 0.63x
Cari oran: 1.16x — yeterli likidite
Nakit %-65.9 azaldı → 521.2M TL
İşletme nakit akışı negatif: -1.6B TL
Serbest nakit akışı negatif: -1.7B TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-1.5 — zarar var
ROA düşük: %-0.6
Toplam varlıklar: 13.8B TL (%+4.7)
Özkaynak: 5.4B TL (%+3.0)
İşletme kârı pozitif: 327.9M TL
İşletme kârı büyüme: %+64.4
Ödenmiş sermaye: 2.2B TL
Net işletme sermayesi pozitif: 1.2B TL
CAPEX: 98.5M TL (Hasılatın %2.4'i)
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-0.1
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 16.91 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %65'i
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %165.9 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel brüt kâr marjı %13.3 → %16.3 (genişledi)
Reel özkaynak son 16 çeyrekte %56 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-6.1 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-82M | ₺-82M | %-165.9 | ₺4.1B | ₺4.1B | %-6.1 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺116M | ₺124M | %-82.6 | ₺3.7B | ₺4.0B | %8.9 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺608M | ₺716M | %-7.3 | ₺6.1B | ₺7.2B | %44.8 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-629M | ₺-773M | %-1288.1 | ₺906M | ₺1.1B | %-64.1 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-49M | ₺-65M | %-164.2 | ₺4.5B | ₺6.0B | %-4.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺72M | ₺101M | %-76.9 | ₺3.0B | ₺4.2B | %6.6 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺285M | ₺439M | %+208.4 | ₺3.1B | ₺4.8B | %22.3 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺87M | ₺142M | %-31.4 | ₺2.6B | ₺4.3B | %9.7 |
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%-2.0
Net kâr marjı %-2.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -5.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%0.3
ROE %0.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%16.3
FAVÖK marjı %16.3 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%16.3
Hasılat başına brüt kâr %16.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-3.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-3.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
F/K Oranı
100.0x
القطاع: 21.9x
F/K 100.0x — sektör medyanının (21.9x) %356 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
6.84x
القطاع: 1.98x
PD/DD 6.84x — sektör medyanının %246 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
15.3x
القطاع: 6.9x
EV/EBITDA 15.3x — sektör medyanının (6.9x) %120 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.16x
Cari oran 1.16x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
1.3x
Net Borç/EBITDA 1.3x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.63x
Borç/Özkaynak 0.63x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
2.4x
Faiz karşılama 2.4x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-9.8
Hasılat yıllık %-9.8 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-66.6
Zarar %66.6 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 446.5M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr -270.9M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
24/100
Çok zayıf sağlamlık (24/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-47.3%
Eksi %47.3 beklenen değer (8.90) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 6.04 | PD/DD hedefi: 4.84 | EV/EBITDA hedefi: 7.67 | DCF hedefi: 4.22
Damodaran Değerleme
20/100
Düşük Damodaran skoru (20/100). ROIC (%12.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
54/100
Orta düzey borç riski (54/100). Faiz karşılama oranı 2.4x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.3x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 84/100 | Borç Servis: 56/100 | Kalite: 43/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%12.4
ROIC (%12.4) sermaye maliyetinin (40.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
3.43
DCF (3.43) güncel fiyatın %79.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 16.90
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
100.0x
vs 21.9x
Sektör medyanının %356 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
6.84x
vs 1.98x
Sektörden %246 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
15.3x
vs 6.9x
Sektörden %120 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%12.4
vs %40.9 WACC
ROIC 28.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%0.1
vs %17.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %0.1
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (16.90), TRAMA-99 çizgisi (16.91) ile yakın seviyede (%-0.1). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 16.90
TRAMA: 16.91
الفرق: %-0.1
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
EFOR — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.