/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
60/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
38/100
Dalio Risk ?
91/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺5,674.9
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
72%
Сводка надежности Lothien
71/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (71/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 5 | Negatif: 1 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₺1.7B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+47.1 arttı (₺1.2B → ₺1.7B). Kısa vadede olumlu momentum.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %42.2 → %22.5 (-19.7 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺1.2B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (₺2.1B) kârın %120'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Reel Kâr Büyümesi Var
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel net kâr %+37.5 arttı. Gerçek anlamda büyüyor.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%40.0
VaR 95% ?
%4.10
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%5.82
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%4.64
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%27.3
25.02.2026 → 30.03.2026
Асимметрия ?
0.88
Parametrik%4.10
Historik%3.17
Cornish-Fisher%3.24
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-13.5%
ROIC ?
31.8%
Значение DCF ?
6,183.79
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+47.1 artarak 1.7B TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+16.3
Hasılat çeyreklik %+8.0 büyüdü (35.4B TL)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+5.0)
Brüt kâr marjı: %22.5
Brüt marj değişimi: %-19.7 puan
Net kâr marjı düşük: %4.9
FAVÖK çeyreklik %+23.9 büyüdü (4.6B TL)
FAVÖK marjı: %12.9
Toplam borç: 13.7B TL
Net nakit pozisyonunda: -1.2B TL (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.48x
Cari oran: 1.48x — yeterli likidite
Nakit %+11.8 arttı → 14.8B TL
İşletme nakit akışı pozitif: 2.8B TL
Serbest nakit akışı pozitif: 2.1B TL
ROE düşük: %6.0
ROA: %2.3
Toplam varlıklar %+7.9 büyüdü → 75.7B TL
Özkaynak %+7.3 arttı → 28.4B TL
İşletme kârı pozitif: 3.1B TL
Faiz karşılama oranı güçlü: 20.9x (Faiz: 218.8M TL)
Ödenmiş sermaye: 11.0M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 13.4B TL
İşletme sermayesi değişimi: %+22.4
CAPEX: 730.9M TL (Hasılatın %2.1'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+12.9 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 9832.66 TL
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %37.5 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel brüt kâr marjı %42.2 → %22.5 (daraldı)
Reel ROE %24.2 — enflasyon sonrası güçlü getiri
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺1.7B | ₺1.7B | %+37.5 | ₺35.4B | ₺35.4B | %24.2 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺1.2B | ₺1.2B | %-38.2 | ₺32.8B | ₺35.1B | %17.6 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺1.7B | ₺2.0B | %+11.9 | ₺34.7B | ₺40.9B | %27.8 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺1.5B | ₺1.8B | %-7.4 | ₺34.5B | ₺42.3B | %25.5 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺1.5B | ₺2.0B | — | ₺33.7B | ₺44.5B | %26.0 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%4.9
Net kâr marjı %4.9 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +1.3 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%22.1
ROE %22.1 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%12.9
FAVÖK marjı %12.9 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%22.5
Hasılat başına brüt kâr %22.5. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%8.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %8.6'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Оценка
F/K Oranı
20.1x
Сектор: 21.9x
F/K 20.1x — sektör medyanına (21.9x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
4.29x
Сектор: 1.98x
PD/DD 4.29x — sektör medyanının %116 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
7.0x
Сектор: 6.9x
EV/EBITDA 7.0x — sektör medyanının (6.9x) %2 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.48x
Cari oran 1.48x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.8x
Net Borç/EBITDA 0.8x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.48x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
17.4x
Faiz karşılama 17.4x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+5.0
Hasılat yıllık %5.0 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+16.3
Net kâr yıllık %16.3 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
60/100
İyi sağlamlık (60/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
-13.5%
Eksi %13.5 beklenen değer (9604.72) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 12342.49 | PD/DD hedefi: 5398.99 | EV/EBITDA hedefi: 10935.90 | DCF hedefi: 6183.79
Damodaran Değerleme
38/100
Düşük Damodaran skoru (38/100). ROIC (%31.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
91/100
Düşük borç riski (91/100). Faiz karşılama oranı 17.4x — güçlü. Borç/EBITDA 0.8x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 89/100 | Borç Servis: 87/100 | Kalite: 89/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%31.8
ROIC (%31.8) sermaye maliyetinin (37.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %37.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
6,183.79
DCF (6183.79) güncel fiyatın %44.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 11100.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺5,674.9
Güncel fiyat Graham değerinin %48.9 üzerinde (₺5,674.9) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
20.1x
vs 21.9x
Sektör medyanının %9 altında — ucuz
PD/DD Oranı
4.29x
vs 1.98x
Sektörden %116 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
7.0x
vs 6.9x
Sektörden %2 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%31.8
vs %37.8 WACC
ROIC 6.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%4.4
vs %12.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.4
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (11100.00), TRAMA-99 çizgisinin %12.9 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Цена:: 11100.00
TRAMA: 9832.66
Разница: %+12.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
DOCO — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.