/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
34/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
63/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -4.7813 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
2/4
ثقة?
56%
التقييم
إمكانية?
+84.0%
ROIC ?
-0.0%
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
6768
2000-05-10 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%35.5
VaR 95% ?
%3.51
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%5.04
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%4.73
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%26.8
12.02.2026 → 30.03.2026
الانحراف ?
0.16
Parametrik%3.51
Historik%3.32
Cornish-Fisher%3.30
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %106.1 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel brüt kâr marjı %30.1 → %35.1 (genişledi)
Reel ROE %-1.3 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-91M | ₺-97M | %-106.1 | ₺5.9B | ₺6.3B | %-1.3 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-1.3B | ₺-1.6B | %-6287.9 | ₺5.5B | ₺6.5B | %-20.4 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-21M | ₺-26M | %-103.9 | ₺4.5B | ₺5.5B | %-0.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺499M | ₺660M | %+1853.9 | ₺4.2B | ₺5.5B | %8.1 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺24M | ₺34M | %-86.3 | ₺5.5B | ₺7.7B | %0.4 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-160M | ₺-247M | %-142.4 | ₺4.5B | ₺6.9B | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-356M | ₺-582M | %-127.9 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺1.2B | ₺2.1B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (93.50), TRAMA-99 çizgisinin %35.0 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
السعر:: 93.5
TRAMA: 69.2826
الفرق: %+35.0
الربحية
Net Kâr Marjı
%-1.5
Net kâr marjı %-1.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +22.9 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-5.3
ROE %-5.3 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%26.5
FAVÖK marjı %26.5 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%35.1
Hasılat başına brüt kâr %35.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-1.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-1.8'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
التقييم
PD/DD Oranı
0.66x
القطاع: 1.99x
PD/DD 0.66x — sektör medyanının (1.99x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
5.0x
القطاع: 10.0x
EV/EBITDA 5.0x — sektör medyanının (10.0x) %50 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
المديونية
Cari Oran
2.00x
Cari oran 2.00x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.5x
Net Borç/EBITDA 1.5x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.23x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
2.2x
Faiz karşılama 2.2x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+7.9
Hasılat yıllık %7.9 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-477.0
Net kâr yıllık %-477.0 gerilemiş (2026/3) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 835.4M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -752.2M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
59/100
İyi sağlamlık (59/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+84.0%
Artı %84.0 beklenen değer (174.85) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 285.00 | EV/EBITDA hedefi: 190.19
Damodaran Değerleme
34/100
Düşük Damodaran skoru (34/100). ROIC (%-0.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Zayıf
Dalio Risk Analizi
63/100
Orta düzey borç riski (63/100). Faiz karşılama oranı 2.2x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.5x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 79/100 | Borç Servis: 76/100 | Kalite: 27/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-0.0
ROIC (%-0.0) sermaye maliyetinin (35.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %35.7
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -4.7813 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
0.66x
vs 1.99x
Sektörden %67 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
5.0x
vs 10.0x
Sektörden %50 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-0.0
vs %35.7 WACC
ROIC 35.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-4.8
vs %21.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-4.8
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
DEVA — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.