/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
28/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
23/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
59/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
₺22.7
Pahalı
Активная метрика?
2/4
Уверенность?
51%
Сводка надежности Lothien
9/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (9/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 3 | Negatif: 10 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -₺32M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-173.5 geriledi (-₺12M → -₺32M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-316.5 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Geriledi
Satış gelirleri çeyreklik %-29.0 düştü. Talep zayıflıyor veya mevsimsel etki var.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-14.7 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %23.1 → %28.3 (+5.3 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Negatif ROE
ROE: %-26.6. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 28/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-355.5 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Daralması
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel hasılat %-33.6 düştü. Şirket reel olarak küçülüyor.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-12.4 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+41.0 artabilir (-₺32M → -₺19M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%68.9
VaR 95% ?
%7.27
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%10.23
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%7.92
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%74.2
09.01.2026 → 30.09.2026
Асимметрия ?
0.71
Parametrik%7.27
Historik%6.37
Cornish-Fisher%6.32
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-32.9%
ROIC ?
-1.1%
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-173.5 düşerek -32.3M TL oldu
Yıllık net kâr %-316.5 geriledi
Hasılat çeyreklik %-29.0 düştü (100.8M TL)
Yıllık hasılat daraldı (%-14.7)
Brüt kâr marjı: %28.3
Brüt marj değişimi: %+5.3 puan
Net kâr marjı negatif: %-32.0 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-12.7 düştü (28.6M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %28.3
Toplam borç %+14.7 arttı → 65.3M TL
Net borç: 53.4M TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.46x
Cari oran: 1.72x — yeterli likidite
Nakit %-74.4 azaldı → 11.9M TL
İşletme nakit akışı negatif: -2.8M TL
Serbest nakit akışı negatif: -29.7M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-22.7 — zarar var
ROA düşük: %-8.0
Toplam varlıklar %-16.9 küçüldü → 404.7M TL
Özkaynak %-12.4 azaldı → 142.4M TL
İşletme kârı negatif: -31.8M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 6.9M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 132.4M TL
İşletme sermayesi değişimi: %-29.9
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %32.4 (32.7M TL)
Son 2 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-9.4 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 93.64 TL
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %78'i
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %355.5 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %33.6 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %23.1 → %28.3 (genişledi)
Reel ROE %-90.7 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-32M | ₺-32M | %-355.5 | ₺101M | ₺101M | %-90.7 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-12M | ₺-13M | %-195.6 | ₺142M | ₺152M | %-29.1 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺11M | ₺13M | %+40.7 | ₺365M | ₺430M | %24.1 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-8M | ₺-9M | %-147.6 | ₺133M | ₺163M | %-42.7 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺15M | ₺20M | %+302.2 | ₺118M | ₺156M | %83.6 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-3M | ₺-5M | %-123.3 | ₺136M | ₺190M | %-24.7 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-14M | ₺-21M | %-148.0 | ₺413M | ₺636M | %-77.7 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺27M | ₺44M | %+185.4 | ₺204M | ₺335M | %176.6 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-32.0
Net kâr marjı %-32.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -23.7 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-26.6
ROE %-26.6 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%28.3
FAVÖK marjı %28.3 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%28.3
Hasılat başına brüt kâr %28.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-2.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-2.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
PD/DD Oranı
4.12x
Сектор: 1.28x
PD/DD 4.12x — sektör medyanının %222 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
8.7x
Сектор: 6.5x
EV/EBITDA 8.7x — sektör medyanının (6.5x) %34 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.72x
Cari oran 1.72x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.9x
Net Borç/EBITDA 0.9x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.46x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
23.5x
Faiz karşılama 23.5x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-14.7
Hasılat yıllık %-14.7 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-316.5
Net kâr yıllık %-316.5 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 9.6M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -8.7M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
28/100
Zayıf sağlamlık (28/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-32.9%
Eksi %32.9 beklenen değer (56.97) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 22.83 | EV/EBITDA hedefi: 63.26
Damodaran Değerleme
23/100
Düşük Damodaran skoru (23/100). ROIC (%-1.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
59/100
Orta düzey borç riski (59/100). Faiz karşılama oranı 23.5x — güçlü. Borç/EBITDA 0.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 93/100 | Kalite: 17/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-1.1
ROIC (%-1.1) sermaye maliyetinin (40.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.4
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
₺22.7
Güncel fiyat Graham değerinin %73.2 üzerinde (₺22.7) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
PD/DD Oranı
4.12x
vs 1.28x
Sektörden %222 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
8.7x
vs 6.5x
Sektörden %34 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-1.1
vs %40.4 WACC
ROIC 41.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-5.5
vs %9.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-5.5
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (84.85), TRAMA-99 çizgisinin %9.4 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Цена:: 84.85
TRAMA: 93.64
Разница: %-9.4
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
COSMO — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.