/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
53/100
Orta
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
39/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
35/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺2.4
Ucuz
Активная метрика?
3/4
Уверенность?
59%
Сводка надежности Lothien
0/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (0/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 2 | Negatif: 10 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -₺3M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-109.7 geriledi (₺35M → -₺3M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-107.5 düştü. Uzun vadede endişe verici.
5 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 5 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-19.2 düştü. Şirket daralmada.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 2.58x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Likidite Riski
Cari oran 0.68x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.55. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük ROE
ROE: %3.3. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-109.1 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Daralması
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel hasılat %-17.6 düştü. Şirket reel olarak küçülüyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+398.7 artabilir (-₺3M → ₺10M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%41.1
VaR 95% ?
%4.50
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%6.27
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%5.88
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%60.7
17.02.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.26
Parametrik%4.50
Historik%4.24
Cornish-Fisher%4.19
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+16.1%
ROIC ?
-0.5%
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-109.7 düşerek -3.4M TL oldu
Yıllık net kâr %-107.5 geriledi
Hasılat çeyreklik %-11.8 düştü (392.4M TL)
Yıllık hasılat daraldı (%-19.2)
Brüt kâr marjı düşük: %6.4
Net kâr marjı negatif: %-0.9 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-19.5 düştü (241.0M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %61.4
Toplam borç: 6.8B TL
Net borç hasılatın üzerinde: 5.6B TL
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 3.14x
Cari oran < 1: 0.68x — likidite riski
Nakit %-49.2 azaldı → 1.2B TL
İşletme nakit akışı pozitif: 952.1M TL
Serbest nakit akışı negatif: -1.1B TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-0.2 — zarar var
ROA düşük: %-0.0
Toplam varlıklar: 10.0B TL (%+4.6)
Özkaynak: 2.2B TL (%-3.7)
İşletme kârı negatif: -46.9M TL — faaliyet zararı
Faiz karşılama oranı: 2.5x (Faiz: 98.2M TL)
Ödenmiş sermaye: 771.0M TL
Net işletme sermayesi negatif: -887.8M TL — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-162.7
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %521.8 (2.0B TL)
Fiyat TRAMA-99 altında: %-21.6 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 1.98 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %19
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %109.1 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %17.6 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel özkaynak son 25 çeyrekte %240 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-0.6 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-3M | ₺-3M | %-109.1 | ₺392M | ₺392M | %-0.6 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺35M | ₺38M | %+549.1 | ₺445M | ₺476M | %6.3 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺5M | ₺6M | %-86.9 | ₺419M | ₺493M | %0.9 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺36M | ₺44M | %-26.4 | ₺357M | ₺439M | %7.7 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺46M | ₺60M | %-10.9 | ₺485M | ₺641M | %9.8 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺48M | ₺68M | %-66.0 | ₺590M | ₺827M | %10.3 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺129M | ₺200M | %+6427.1 | ₺376M | ₺580M | %21.7 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-2M | ₺-3M | %-114.8 | ₺482M | ₺790M | %-0.5 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-0.9
Net kâr marjı %-0.9 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -8.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%3.3
ROE %3.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%61.4
FAVÖK marjı %61.4 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%6.4
Hasılat başına brüt kâr %6.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-168.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-168.4'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
16.4x
Сектор: 17.4x
F/K 16.4x — sektör medyanına (17.4x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
0.55x
Сектор: 1.15x
PD/DD 0.55x — sektör medyanının (1.15x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
6.8x
Сектор: 7.8x
EV/EBITDA 6.8x — sektör medyanı (7.8x) ile uyumlu.
Задолженность
Cari Oran
0.68x
Cari oran 0.68x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
6.8x
Net Borç/EBITDA 6.8x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
3.14x
Borç/Özkaynak 3.14x — çok yüksek kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
5.4x
Faiz karşılama 5.4x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-19.2
Hasılat yıllık %-19.2 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-107.5
Net kâr yıllık %-107.5 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 67.2M). En zayıf çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 17.2M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
53/100
Orta düzey sağlamlık (53/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+16.1%
Artı %16.1 beklenen değer (1.80) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %59.
Bileşenler: FK hedefi: 1.06 | PD/DD hedefi: 3.24 | EV/EBITDA hedefi: 1.79
Damodaran Değerleme
39/100
Düşük Damodaran skoru (39/100). ROIC (%-0.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Zayıf
Dalio Risk Analizi
35/100
Yüksek borç riski (35/100). Faiz karşılama oranı 5.4x — güçlü. Borç/EBITDA 6.8x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 27/100 | Borç Servis: 63/100 | Kalite: 45/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-0.5
ROIC (%-0.5) sermaye maliyetinin (8.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %8.4
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺2.4
Graham değeri (₺2.4) güncel fiyatın %54.8 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
16.4x
vs 17.4x
Sektör medyanının %6 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.55x
vs 1.15x
Sektörden %52 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
6.8x
vs 7.8x
Sektörden %13 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-0.5
vs %8.4 WACC
ROIC 8.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%4.5
vs %61.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.5
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (1.55), TRAMA-99 çizgisinin %21.6 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 1.55
TRAMA: 1.98
Разница: %-21.6
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
CONSE — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.