/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
33/100
Dalio Risk ?
71/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4465 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
مقياس نشط?
2/4
ثقة?
56%
التقييم
إمكانية?
+61.4%
ROIC ?
3.6%
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
6768
2000-05-10 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Orta
252 أيام
التقلب السنوي ?
%30.4
VaR 95% ?
%3.25
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%4.55
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%3.83
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%34.1
17.02.2026 → 03.09.2026
الانحراف ?
0.76
Parametrik%3.25
Historik%3.02
Cornish-Fisher%2.69
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %275.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %13.0 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel ROE %-16.0 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-270M | ₺-289M | %-275.2 | ₺1.5B | ₺1.6B | %-16.0 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-140M | ₺-165M | %-1760.2 | ₺1.6B | ₺1.8B | %-8.6 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺8M | ₺10M | %-95.8 | ₺1.6B | ₺2.0B | %0.5 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺179M | ₺237M | %-16.6 | ₺1.5B | ₺2.0B | %12.1 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-203M | ₺-284M | %-389.5 | ₺1.7B | ₺2.3B | %-14.9 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-60M | ₺-98M | %-190.7 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-61M | ₺-108M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (8.59), TRAMA-99 çizgisinin %9.9 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
السعر:: 8.59
TRAMA: 9.5309
الفرق: %-9.9
الربحية
Net Kâr Marjı
%-18.1
Net kâr marjı %-18.1 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -9.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-6.1
ROE %-6.1 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-3.4
FAVÖK marjı %-3.4 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%13.3
Hasılat başına brüt kâr %13.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%0.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %0.3'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
PD/DD Oranı
0.64x
القطاع: 2.15x
PD/DD 0.64x — sektör medyanının (2.15x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
8.2x
القطاع: 9.8x
EV/EBITDA 8.2x — sektör medyanı (9.8x) ile uyumlu.
المديونية
Cari Oran
4.41x
Cari oran 4.41x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
3.2x
Net Borç/EBITDA 3.2x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
0.26x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
8.6x
Faiz karşılama 8.6x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-9.8
Hasılat yıllık %-9.8 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-33.4
Zarar %33.4 arttı — zararlar derinleşiyor.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
66/100
İyi sağlamlık (66/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+61.4%
Artı %61.4 beklenen değer (13.99) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 26.01 | EV/EBITDA hedefi: 10.34
Damodaran Değerleme
33/100
Düşük Damodaran skoru (33/100). ROIC (%3.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
71/100
Düşük borç riski (71/100). Faiz karşılama oranı 8.6x — güçlü. Borç/EBITDA 3.2x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 73/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 33/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.6
ROIC (%3.6) sermaye maliyetinin (32.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %32.7
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4465 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ مقارنة القطاع
PD/DD Oranı
0.64x
vs 2.15x
Sektörden %70 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
8.2x
vs 9.8x
Sektörden %16 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.6
vs %32.7 WACC
ROIC 29.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-3.6
vs %8.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-3.6
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
CEMTS — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.