/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Damodaran ?
29/100
Dalio Risk ?
71/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺64.7
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
Değerleme
Potansiyel?
+1.2%
ROIC ?
16.1%
DCF Değer ?
41.01
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Veri
Veri ?
6769
2000-05-10 → 2026-09-03
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%37.1
VaR 95% ?
%3.62
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%5.21
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.17
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%18.6
21.07.2026 → 31.08.2026
Çarpıklık ?
0.47
Parametrik%3.62
Historik%3.40
Cornish-Fisher%3.26
Getiri Dağılımı
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler?
Reel net kâr %62663.8 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %13.2 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel ROE %25.1 — enflasyon sonrası güçlü getiri
Yıllık %31 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺5.2B | ₺5.6B | %+62663.8 | ₺52.4B | ₺56.0B | %25.1 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺8M | ₺9M | %-99.9 | ₺42.0B | ₺49.5B | %0.0 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺7.2B | ₺8.8B | %+32.3 | ₺52.2B | ₺64.1B | %39.4 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺5.1B | ₺6.7B | %+185.5 | ₺48.1B | ₺63.6B | %32.4 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺1.7B | ₺2.3B | %+178.9 | ₺47.3B | ₺66.3B | %11.5 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺544M | ₺838M | %-92.6 | ₺29.0B | ₺44.6B | — |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺6.9B | ₺11.3B | %-13.3 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺7.3B | ₺13.0B | — | — | — | — |
Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (78.75), TRAMA-99 çizgisi (79.50) ile yakın seviyede (%-0.9). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 78.75
TRAMA: 79.5002
Fark: %-0.9
Karlılık
Net Kâr Marjı
%10.0
Net kâr marjı %10.0 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +10.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%15.6
ROE %15.6 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%24.6
FAVÖK marjı %24.6 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%36.3
Hasılat başına brüt kâr %36.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Değerleme
F/K Oranı
12.5x
Sektör: 15.6x
F/K 12.5x — sektör medyanına (15.6x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
2.63x
Sektör: 1.92x
PD/DD 2.63x — sektör medyanının (1.92x) %37 üzerinde.
EV/EBITDA
5.4x
Sektör: 8.2x
EV/EBITDA 5.4x — sektör medyanının (8.2x) %34 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Borçluluk
Cari Oran
1.14x
Cari oran 1.14x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.62x
Borç/Özkaynak 0.62x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
4.0x
Faiz karşılama 4.0x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+10.7
Hasılat yıllık %10.7 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+213.8
Net kâr yıllık %213.8 artmış (2026/3) — olağanüstü kâr büyümesi.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 7.0B). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 275.6M).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
60/100
İyi sağlamlık (60/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+1.2%
Artı %1.2 beklenen değer (79.31) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 89.39 | PD/DD hedefi: 59.74 | EV/EBITDA hedefi: 118.92 | DCF hedefi: 41.01
Damodaran Değerleme
29/100
Düşük Damodaran skoru (29/100). ROIC (%16.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
71/100
Düşük borç riski (71/100). Faiz karşılama oranı 4.0x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 80/100 | Borç Servis: 66/100 | Kalite: 85/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%16.1
ROIC (%16.1) sermaye maliyetinin (33.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %33.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
41.01
DCF (41.01) güncel fiyatın %47.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 78.35
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺64.7
Güncel fiyat Graham değerinin %17.4 üzerinde (₺64.7) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
12.5x
vs 15.6x
Sektör medyanının %19 altında — ucuz
PD/DD Oranı
2.63x
vs 1.92x
Sektörden %37 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
5.4x
vs 8.2x
Sektörden %34 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%16.1
vs %33.8 WACC
ROIC 17.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%9.0
vs %23.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %9.0
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
CCOLA — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.