/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
54/100
Dalio Risk ?
75/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺32.9
Ucuz
مقياس نشط?
3/4
ثقة?
74%
التقييم
إمكانية?
+148.1%
ROIC ?
-0.5%
قيمة DCF ?
8.98
دورة الديون?
Geç Genişleme
البيانات
البيانات ?
3922
2011-05-17 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%112.4
VaR 95% ?
%11.87
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%16.69
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%16.16
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%96.7
06.04.2026 → 01.09.2026
الانحراف ?
-8.37
Parametrik%11.87
Historik%9.17
Cornish-Fisher%4.37
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %142.6 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %56.0 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %28.6 → %1.3 (daraldı)
Reel ROE %-9.6 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-108M | ₺-115M | %-142.6 | ₺118M | ₺127M | %-9.6 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺230M | ₺271M | %+553.6 | ₺245M | ₺288M | %21.7 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-34M | ₺-41M | %-269.9 | ₺128M | ₺157M | %-3.4 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺18M | ₺24M | %-91.4 | ₺89M | ₺118M | %2.0 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-202M | ₺-284M | %-147.6 | ₺187M | ₺262M | %-23.3 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺387M | ₺596M | %+224.0 | ₺197M | ₺304M | %37.1 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-112M | ₺-184M | %-178.1 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺-132M | ₺-236M | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (2.26), TRAMA-99 çizgisinin %90.1 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 2.26
TRAMA: 22.7586
الفرق: %-90.1
الربحية
Net Kâr Marjı
%-91.1
Net kâr marjı %-91.1 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -185.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%2.0
ROE %2.0 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-64.3
FAVÖK marjı %-64.3 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%1.3
Hasılat başına brüt kâr %1.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%107.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %107.1'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
1.9x
القطاع: 22.6x
F/K 1.9x — sektör medyanının (22.6x) %91 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.05x
القطاع: 2.05x
PD/DD 0.05x — sektör medyanının (2.05x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
المديونية
Cari Oran
15.34x
Cari oran 15.34x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.0x
Net Borç/EBITDA 0.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
5.9x
Faiz karşılama 5.9x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-36.7
Hasılat yıllık %-36.7 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+46.7
Zarar %46.7 azaldı — iyileşme devam ediyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 308.3M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -155.2M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
77/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (77/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+148.1%
Artı %148.1 beklenen değer (5.11) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %74.
Bileşenler: FK hedefi: 6.18 | PD/DD hedefi: 6.18 | DCF hedefi: 6.18
Damodaran Değerleme
54/100
Orta Damodaran skoru (54/100). ROIC (%-0.5) – WACC (%44.5) farkı -45.0 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
75/100
Düşük borç riski (75/100). Faiz karşılama oranı 5.9x — güçlü. Borç/EBITDA 0.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 99/100 | Kalite: 25/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-0.5
ROIC (%-0.5) sermaye maliyetinin (44.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %44.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
8.98
DCF modeli 8.98 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %335.9 ucuz.
Mevcut fiyat: 2.06
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺32.9
Graham değeri (₺32.9) güncel fiyatın %1497.1 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
1.9x
vs 22.6x
Sektör medyanının %91 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.05x
vs 2.05x
Sektörden %98 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-0.5
vs %44.5 WACC
ROIC 45.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%18.4
vs %14.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %18.4
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
BLCYT — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.