/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
27/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
24/100
Dalio Risk ?
49/100
Piotroski ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham ?
-
Bilanço dosyası bulunamadı
Активная метрика?
3/4
Уверенность?
64%
Сводка надежности Lothien
34/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (34/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 5 | Negatif: 7 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -₺10M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+81.5 arttı (-₺54M → -₺10M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-210.5 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+51.2 arttı (₺559M → ₺845M). Talep güçlü.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %39.4 → %25.7 (-13.7 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Düşük ROE
ROE: %1.0. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Lothien Sağlamlık Skoru: 27/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-117.3 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Büyümesi
Reel hasılat %+41.3 arttı. Gerçek büyüme var.
Mevsimsel Toparlanma, Ama Trend Bozuk
Çeyreklik artış (%+81.5) ama yıllık bazda düşüş (%-210.5). Mevsimsel toparlanma var ama uzun vadeli trend zayıf.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+44.6 artabilir (-₺10M → -₺6M).
Дата данных 2026-10-20 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-20
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%48.4
VaR 95% ?
%5.08
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%7.16
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%6.18
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%41.4
08.05.2026 → 19.10.2026
Асимметрия ?
0.62
Parametrik%5.08
Historik%4.97
Cornish-Fisher%4.40
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-30.0%
ROIC ?
2.4%
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+81.5 artarak -10.0M TL oldu
Yıllık net kâr %-210.5 geriledi
Hasılat çeyreklik %+51.2 büyüdü (844.8M TL)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+8.4)
Brüt kâr marjı: %25.7
Brüt marj değişimi: %-13.7 puan
Net kâr marjı negatif: %-1.2 — zarar ediyor
FAVÖK yatay seyrede (217.0M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %25.7
Toplam borç %+20.0 arttı → 2.6B TL
Net borç hasılatın üzerinde: 2.3B TL
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.49x
Cari oran: 1.20x — yeterli likidite
Nakit %+47.6 arttı → 378.7M TL
İşletme nakit akışı pozitif: 190.3M TL
Serbest nakit akışı negatif: -123.5M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-0.2 — zarar var
ROA düşük: %-0.1
Toplam varlıklar %+13.2 büyüdü → 12.3B TL
Özkaynak %+6.8 arttı → 5.4B TL
İşletme kârı pozitif: 155.6M TL
İşletme kârı büyüme: %+77.3
Ödenmiş sermaye: 1.0B TL
Net işletme sermayesi pozitif: 1,000.0M TL
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %42.6 (360.0M TL)
Son 2 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-32.4 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 16.93 TL
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %117.3 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %41.3 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %39.4 → %25.7 (daraldı)
Reel ROE %-0.7 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %32 enflasyona rağmen reel büyüme devam ediyor
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-10M | ₺-10M | %-117.3 | ₺845M | ₺845M | %-0.7 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-54M | ₺-58M | %-144.5 | ₺559M | ₺598M | %-4.3 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺111M | ₺130M | %+3355.8 | ₺2.0B | ₺2.3B | %8.1 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺3M | ₺4M | %-11.6 | ₺129M | ₺159M | %0.3 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-3M | ₺-4M | %-103.7 | ₺779M | ₺1.0B | %-0.3 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺82M | ₺115M | %-68.7 | ₺834M | ₺1.2B | %8.6 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺237M | ₺366M | %+142.2 | ₺824M | ₺1.3B | %21.3 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺92M | ₺151M | %-63.0 | ₺635M | ₺1.0B | %12.1 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-1.2
Net kâr marjı %-1.2 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +8.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%1.0
ROE %1.0 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%25.7
FAVÖK marjı %25.7 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%25.7
Hasılat başına brüt kâr %25.7. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-36.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-36.0'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
100.0x
Сектор: 22.0x
F/K 100.0x — sektör medyanının (22.0x) %354 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
2.16x
Сектор: 1.97x
PD/DD 2.16x — sektör medyanının (1.97x) %10 üzerinde.
EV/EBITDA
14.2x
Сектор: 6.9x
EV/EBITDA 14.2x — sektör medyanının (6.9x) %105 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.20x
Cari oran 1.20x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
2.7x
Net Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.49x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
1.2x
Faiz karşılama 1.2x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+8.4
Hasılat yıllık %8.4 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-210.5
Zarar %210.5 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 174.1M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -44.1M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
27/100
Zayıf sağlamlık (27/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-30.0%
Eksi %30.0 beklenen değer (8.12) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %64.
Bileşenler: FK hedefi: 2.90 | PD/DD hedefi: 10.56 | EV/EBITDA hedefi: 5.66
Damodaran Değerleme
24/100
Düşük Damodaran skoru (24/100). ROIC (%2.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
49/100
Yüksek borç riski (49/100). Faiz karşılama oranı 1.2x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 2.7x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 77/100 | Borç Servis: 44/100 | Kalite: 46/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.4
ROIC (%2.4) sermaye maliyetinin (40.3%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.3
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
—
Bilanço dosyası bulunamadı
Graham İçsel Değer
—
Bilanço dosyası bulunamadı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
100.0x
vs 22.0x
Sektör medyanının %354 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.16x
vs 1.97x
Sektörden %10 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
14.2x
vs 6.9x
Sektörden %105 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%2.4
vs %40.3 WACC
ROIC 37.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%1.4
vs %28.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.4
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (11.45), TRAMA-99 çizgisinin %32.4 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 11.45
TRAMA: 16.93
Разница: %-32.4
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
ALTNY — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.