/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
19/100
Dalio Risk ?
77/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺98.3
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
التقييم
إمكانية?
-30.7%
ROIC ?
4.1%
قيمة DCF ?
19.06
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
6768
2000-05-10 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%40.3
VaR 95% ?
%3.91
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%5.64
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%4.22
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%17.5
23.09.2025 → 21.11.2025
الانحراف ?
1.26
Parametrik%3.91
Historik%3.07
Cornish-Fisher%2.74
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr %223.4 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %32.8 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %16.0 → %6.9 (daraldı)
Reel ROE %-4.8 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-324M | ₺-347M | %-223.4 | ₺5.6B | ₺6.0B | %-4.8 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺239M | ₺281M | %-45.3 | ₺7.6B | ₺8.9B | %3.8 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺418M | ₺514M | %+57.8 | ₺7.2B | ₺8.8B | %7.0 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺246M | ₺325M | %+0.4 | ₺5.6B | ₺7.4B | %4.4 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-231M | ₺-324M | — | ₺5.6B | ₺7.9B | %-4.4 |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (238.90), TRAMA-99 çizgisinin %16.0 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
السعر:: 238.9
TRAMA: 205.924
الفرق: %+16.0
الربحية
Net Kâr Marjı
%-5.8
Net kâr marjı %-5.8 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -8.9 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%1.3
ROE %1.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%13.7
FAVÖK marjı %13.7 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%6.9
Hasılat başına brüt kâr %6.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%2.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %2.6'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
التقييم
F/K Oranı
79.6x
القطاع: 22.0x
F/K 79.6x — sektör medyanının (22.0x) %262 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
1.69x
القطاع: 1.53x
PD/DD 1.69x — sektör medyanının (1.53x) %11 üzerinde.
EV/EBITDA
9.2x
القطاع: 8.8x
EV/EBITDA 9.2x — sektör medyanının (8.8x) %5 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.60x
Cari oran 1.60x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.9x
Net Borç/EBITDA 0.9x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.16x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
4.9x
Faiz karşılama 4.9x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-0.2
Hasılat yıllık %-0.2 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-40.1
Zarar %40.1 arttı — zararlar derinleşiyor.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
33/100
Zayıf sağlamlık (33/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-30.7%
Eksi %30.7 beklenen değer (166.71) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 60.15 | PD/DD hedefi: 217.70 | EV/EBITDA hedefi: 230.30 | DCF hedefi: 60.15
Damodaran Değerleme
19/100
Düşük Damodaran skoru (19/100). ROIC (%4.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
77/100
Düşük borç riski (77/100). Faiz karşılama oranı 4.9x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 0.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 90/100 | Borç Servis: 83/100 | Kalite: 41/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%4.1
ROIC (%4.1) sermaye maliyetinin (38.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %38.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
19.06
DCF (19.06) güncel fiyatın %92.1 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 240.60
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺98.3
Güncel fiyat Graham değerinin %59.1 üzerinde (₺98.3) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
79.6x
vs 22.0x
Sektör medyanının %262 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.69x
vs 1.53x
Sektörden %11 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
9.2x
vs 8.8x
Sektörden %5 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%4.1
vs %38.6 WACC
ROIC 34.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%2.2
vs %19.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %2.2
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
AKCNS — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.