/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
34/100
Zayıf
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
32/100
Dalio Risk ?
80/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
€10.6
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
ملخص متانة لوذيان
70/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (70/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 9 | Negatif: 5 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €19M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+187.3 arttı (-€22M → €19M). Kısa vadede olumlu momentum.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+93.9 arttı (€59M → €115M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-16.2 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %18.1 → %40.6 (+22.5 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %16.6. Her 100€ satıştan 17€ kâr kalıyor.
Güçlü Likidite
Cari oran 4.43x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (€113M) kârın %592'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+224.6 arttı (-€17M → €21M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 61.7. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 40.2. Pahalı değerleme.
Düşük ROE
ROE: %4.8. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-17.6 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%70.1
VaR 95% ?
%6.80
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%9.81
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%8.54
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%48.7
22.06.2026 → 15.10.2026
الانحراف ?
0.56
Parametrik%6.80
Historik%5.30
Cornish-Fisher%5.87
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-23.1%
ROIC ?
4.4%
قيمة DCF ?
31.74
دورة الديون?
Erken Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+187.3 artarak 19.1M EUR oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%-0.4)
Hasılat çeyreklik %+93.9 büyüdü (115.1M EUR)
Yıllık hasılat daraldı (%-16.2)
Brüt kâr marjı güçlü: %40.6
Brüt marj değişimi: %+22.5 puan
Net kâr marjı yüksek: %16.6
FAVÖK çeyreklik %+224.6 büyüdü (21.1M EUR)
FAVÖK marjı: %18.3
Toplam borç: 349.2M EUR
Net borç: 102.6M EUR
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.35x
Cari oran güçlü: 4.43x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+88.5 arttı → 246.6M EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 119.0M EUR
Serbest nakit akışı pozitif: 113.4M EUR
ROE düşük: %1.9
ROA düşük: %1.2
Toplam varlıklar %+55.4 büyüdü → 1.6B EUR
Özkaynak %+11.5 arttı → 992.5M EUR
İşletme kârı pozitif: 14.7M EUR
İşletme kârı büyüme: %+165.9
Faiz karşılama oranı güçlü: 148.4x (Faiz: 142,000 EUR)
Ödenmiş sermaye: 112.6M EUR
Net işletme sermayesi pozitif: 990.0M EUR
İşletme sermayesi değişimi: %+78.9
CAPEX: 5.7M EUR (Hasılatın %4.9'i)
Fiyat TRAMA-99 altında: %-18.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 40.53 EUR
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %78'i
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%16.6
Net kâr marjı %16.6 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +53.6 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%4.8
ROE %4.8 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%18.3
FAVÖK marjı %18.3 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%40.6
Hasılat başına brüt kâr %40.6. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%55.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %55.1'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
61.7x
القطاع: 29.1x
F/K 61.7x — sektör medyanının (29.1x) %112 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
3.74x
القطاع: 3.78x
PD/DD 3.74x — sektör medyanı (3.78x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
40.2x
القطاع: 16.4x
EV/EBITDA 40.2x — sektör medyanının (16.4x) %145 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
4.43x
Cari oran 4.43x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
3.7x
Net Borç/EBITDA 3.7x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
0.35x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
154.4x
Faiz karşılama 154.4x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-16.2
Hasılat yıllık %-16.2 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-0.4
Net kâr yıllık %-0.4 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 50.7M). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -8.4M).
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
34/100
Zayıf sağlamlık (34/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-23.1%
Eksi %23.1 beklenen değer (25.28) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 15.68 | PD/DD hedefi: 33.79 | EV/EBITDA hedefi: 13.44 | DCF hedefi: 31.74
Damodaran Değerleme
32/100
Düşük Damodaran skoru (32/100). ROIC (%4.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
80/100
Düşük borç riski (80/100). Faiz karşılama oranı 154.4x — güçlü. Borç/EBITDA 3.7x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 54/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 66/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%4.4
ROIC (%4.4) sermaye maliyetinin (11.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %11.4
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
31.74
DCF (31.74) güncel fiyatla (%-3.5) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 32.89
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
€10.6
Güncel fiyat Graham değerinin %67.8 üzerinde (€10.6) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
61.7x
vs 29.1x
Sektör medyanının %112 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
3.74x
vs 3.78x
Sektörden %1 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
40.2x
vs 16.4x
Sektörden %145 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%4.4
vs %11.4 WACC
ROIC 7.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%12.9
vs %19.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %12.9
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (32.89), TRAMA-99 çizgisinin %18.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 32.89
TRAMA: 40.53
الفرق: %-18.8
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
AIXA — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.