/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
72/100
Очень сильный
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
58/100
Dalio Risk ?
87/100
Piotroski ?
3/9
Слабый
Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4); Данные предыдущего года отсутствуют → сравнение маржи невозможно (C8)
Graham ?
HK$13.2
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
99/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (99/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 11 | Negatif: 0 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$393M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+45.0 arttı (HK$271M → HK$393M). Kısa vadede olumlu momentum.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+29.0 arttı (HK$2.4B → HK$3.1B). Talep güçlü.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından HK$1.5B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 2.32x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+32.0 arttı (HK$351M → HK$463M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 7.7. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 1.00. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 5.3. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Lothien Sağlamlık Skoru: 72/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Дата данных 2026-10-23 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-23
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
168 дней
Годовая волатильность ?
%54.2
VaR 95% ?
%6.15
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%8.48
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%7.53
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%66.0
23.02.2026 → 22.10.2026
Асимметрия ?
-0.02
Parametrik%6.15
Historik%5.80
Cornish-Fisher%6.07
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+27.5%
ROIC ?
18.2%
Значение DCF ?
4.62
Долговой цикл?
Раннее расширение
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+45.0 artarak 393.3M HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%+9.0)
Hasılat çeyreklik %+29.0 büyüdü (3.1B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+19.9)
Brüt kâr marjı: %28.6
Brüt marj değişimi: %-1.9 puan
Net kâr marjı: %12.8
FAVÖK çeyreklik %+32.0 büyüdü (462.8M HKD)
FAVÖK marjı: %15.1
Toplam borç %+13.1 arttı → 2.7B HKD
Net nakit pozisyonunda: -1.5B HKD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.25x
Cari oran güçlü: 2.32x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+14.3 arttı → 4.2B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 1.3B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 184.7M HKD
ROE düşük: %3.6
ROA: %2.1
Toplam varlıklar %+5.8 büyüdü → 18.3B HKD
Özkaynak: 10.8B HKD (%+0.5)
İşletme kârı pozitif: 513.7M HKD
İşletme kârı büyüme: %+38.0
Faiz karşılama oranı güçlü: 31.0x (Faiz: 14.9M HKD)
Ödenmiş sermaye: 1.4B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 6.3B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+8.8
CAPEX: 315.4M HKD (Hasılatın %10.3'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-21.2 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 9.75 HKD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Чистая рентабельность
%12.8
Маржа чистой прибыли %12.8 — на здоровом уровне. По сравнению с предыдущим кварталом +1.4 пункт рост.
ROE - Рентабельность капитала (TTM)
%9.7
ROE %9.7 — низкая доходность капитала.
Маржа EBITDA
%15.1
Маржа EBITDA %15.1 — хорошие операционные показатели.
Валовая рентабельность
%28.6
Валовая прибыль на выручку %28.6. Оценивайте относительно сектора.
Маржа свободного денежного потока (TTM)
%2.3
TTM свободный денежный поток составляет %2.3'i. Умеренный FCF — капзатраты ограничивают операционную прибыль.
Оценка
Коэфф. P/E
7.7x
Сектор: 12.3x
F/K 7.7x — медианы сектора (12.3x) %37 ниже. Привлекательно для стоимостного инвестирования.
Коэфф. P/B
1.00x
Сектор: 1.54x
PD/DD 1.00x — медианы сектора (1.54x) значительно ниже. Дёшево по балансовой стоимости.
EV/EBITDA
5.3x
Сектор: 7.6x
EV/EBITDA 5.3x — медианы сектора (7.6x) %30 ниже. Дёшево по EBITDA.
Задолженность
Текущий коэффициент
2.32x
Текущий коэффициент 2.32x — оборотных активов вдвое больше краткосрочных обязательств. Очень здоровая ликвидность.
Чистый долг / EBITDA
1.6x
Чистый долг/EBITDA 1.6x — управляемый уровень долга.
Долг / Капитал
0.25x
Низкий левередж — большая часть активов финансируется собственным капиталом.
Покрытие процентов
26.3x
Покрытие процентов 26.3x — очень широкий запас для оплаты процентных расходов.
Рост
Рост выручки (г/г)
%+19.9
Выручка г/г %19.9 выросла — здоровый темп роста.
Рост чистой прибыли (г/г)
%+9.0
Чистая прибыль г/г %9.0 выросла — положительный, но умеренный рост.
Пояснения к оценкам
Надёжность Lothien
72/100
Очень высокий балл надёжности (72/100). Критерии оценки Дамодарана, анализа рисков Далио и качества баланса в значительной степени выполнены.
Очень сильный
Потенциал
+27.5%
Плюс %27.5 ожидаемая стоимость (9.79) сравнение с текущей ценой. 4/4 из моделей оценки удалось рассчитать. Уверенность модели %75.
Компоненты: Целевой P/E: 12.52 | Целевой P/B: 12.24 | Целевой EV/EBITDA: 11.03 | Целевой DCF: 4.62
Оценка Дамодарана
58/100
Средний балл Дамодарана (58/100). ROIC (%18.2) – WACC (%9.8) разница +8.5 б.п. Способность создания стоимости ограничена.
Средний
Анализ рисков Далио
87/100
Низкий долговой риск (87/100). Коэффициент покрытия процентов 26.3x — сильно. Долг/EBITDA 1.6x — в здоровом диапазоне.
Левередж: 87/100 | Обслуживание долга: 100/100 | Качество: 88/100
ROIC - Рентабельность капитала
%18.2
ROIC (%18.2) стоимость капитала 8.5 б.п. выше → компания создаёт стоимость.
WACC: %9.8
DCF Дисконтированный денежный поток
4.62
DCF (4.62) текущей цены %39.9 ниже — денежные потоки не поддерживают текущую цену.
Текущая цена: 7.68
Фаза долгового цикла
Раннее расширение
Долг снижается, рост набирает обороты. Компания в фазе очистки баланса.
Piotroski F-Score
3/9
Слабый Piotroski (3/9). Многие критерии качества баланса не выполнены. Примечание: Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4)
Слабый
Внутренняя стоимость Грэма
HK$13.2
Внутренняя стоимость по Грэму: HK$13.2. Ucuz
Дёшево
⚖️ Сравнение секторов
Коэфф. P/E
7.7x
vs 12.3x
Медианы сектора %37 ниже — дёшево
Коэфф. P/B
1.00x
vs 1.54x
По сравнению с сектором %35 дешевле (по балансовой стоимости)
EV/EBITDA
5.3x
vs 7.6x
По сравнению с сектором %30 ниже EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%18.2
vs %9.8 WACC
ROIC 8.5 б.п. выше стоимости капитала
Рентабельность (TTM)
%13.0
vs %16.2 маржа EBITDA
маржа чистой прибыли TTM %13.0
TRAMA-99 Trend — Сильный нисходящий тренд
Цена (7.68), линии TRAMA-99 %21.2 ниже. Выраженный нисходящий тренд. TRAMA выступает сильным техническим сопротивлением.
Цена:: 7.68
TRAMA: 9.75
Разница: %-21.2
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
9981 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.