/
Login
Analysis Scores
Lothien Robustness Score?
64/100
Güçlü
The factor score and time-horizon weights were measured only on the past data of companies that trade today; companies that left the exchange in the past are not part of this measurement.
Neden bu skor?
Damodaran ?
64/100
Dalio Risk ?
58/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$16.7
Pahalı
Active Metric?
4/4
Confidence?
72%
Lothien Robustness Summary
19/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (19/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 1 | Negatif: 5 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -HK$339M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-123.1 geriledi (HK$1.5B → -HK$339M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-159.1 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-100.1 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+187.7 artabilir (-HK$339M → HK$297M).
Data date 2026-10-16 Not investment advice; the figures are rule-based model output. How the scores are computed
Score record
Method
How the scores are computed
· Scorecard
Data date
2026-10-16
Update frequency
Scheduled analysis run on business days at 19:30 Istanbul time; not every symbol is refreshed in every run
Method summaryThe Lothien Robustness Score (0-100) is a weighted combination of sub-scores computed by fixed rules from published financial statements and price data (Damodaran valuation, Dalio risk, Piotroski F-score, earnings quality, momentum and others). The rules are applied automatically to every covered stock, with weights that vary by sector.
AssumptionsCalculations rest on the company's latest published financial statements and on price data that may be delayed. Where four quarters have not been published, annual figures may be scaled from the available quarters. Model parameters such as the risk-free rate, the risk premium and long-term growth are fixed assumptions per exchange and contain no company-specific expectation.
Conflict of interestNo statement has been published on whether MIDAK, the operator of Lothien, or its team hold positions in these stocks. The figures are produced automatically by the same rules, without regard to any such position.
WarningThis information is not within the scope of investment advisory services and is not investment advice. The figures are the output of rule-based models and may not suit your financial situation or your risk and return preferences. Making an investment decision on the basis of this information alone may not lead to results that meet your expectations.
Model output; not investment advice; different models can disagree. Report an error
Risk Analysis (VaR)
Yüksek
252 days
Annual Volatility ?
%39.7
VaR 95% ?
%4.37
daily max loss
VaR 99% ?
%6.08
daily max loss
CVaR 95% ?
%5.50
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%62.1
15.10.2025 → 18.09.2026
Skewness ?
-0.07
Parametrik%4.37
Historik%3.76
Cornish-Fisher%4.30
Return Distribution
Valuation
Potential?
+12.9%
ROIC ?
13.5%
DCF Value ?
295.41
Debt Cycle?
Erken Genişleme
Balance Sheet Analysis?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-123.1 düşerek -338.8M HKD oldu
Yıllık net kâr %-159.1 geriledi
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (6.8B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+17.0)
Brüt kâr marjı güçlü: %45.3
Brüt marj değişimi: %+1.9 puan
Net kâr marjı negatif: %-5.0 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-100.1 düştü (-2.4M HKD)
FAVÖK marjı düşük: %-0.0
Toplam borç %+14.8 arttı → 15.5B HKD
Net borç hasılatın üzerinde: 7.2B HKD
Borç/Özkaynak oranı: 1.28x
Cari oran: 1.57x — yeterli likidite
Nakit %+34.9 arttı → 8.3B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 3.0B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 2.3B HKD
ROE negatif: %-2.8 — zarar var
ROA düşük: %-1.0
Toplam varlıklar: 35.5B HKD (%+2.0)
Özkaynak %-6.0 azaldı → 12.1B HKD
İşletme kârı pozitif: 878.7M HKD
Faiz gideri: 145.5M HKD
Ödenmiş sermaye: 1.2B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 6.1B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+7.6
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+6.2 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 19.09 HKD
Fundamental & Technical Analysis
Profitability
Net Kâr Marjı
%-5.0
Net kâr marjı %-5.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -27.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%11.8
ROE %11.8 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-0.0
FAVÖK marjı %-0.0 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%45.3
Hasılat başına brüt kâr %45.3. Güçlü fiyatlama gücü.
Valuation
F/K Oranı
16.4x
Sector: 12.4x
F/K 16.4x — sektör medyanının (12.4x) %32 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
2.00x
Sector: 1.41x
PD/DD 2.00x — sektör medyanının (1.41x) %42 üzerinde.
EV/EBITDA
10.7x
Sector: 8.8x
EV/EBITDA 10.7x — sektör medyanının (8.8x) %21 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Indebtedness
Cari Oran
1.57x
Cari oran 1.57x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
5.3x
Net Borç/EBITDA 5.3x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.28x
Borç/Özkaynak 1.28x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
5.2x
Faiz karşılama 5.2x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Growth
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+17.0
Hasılat yıllık %17.0 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-159.1
Net kâr yıllık %-159.1 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
64/100
İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+12.9%
Artı %12.9 beklenen değer (23.22) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 13.24 | PD/DD hedefi: 14.85 | EV/EBITDA hedefi: 16.94 | DCF hedefi: 61.68
Damodaran Değerleme
64/100
Orta Damodaran skoru (64/100). ROIC (%13.5) – WACC (%7.2) farkı +6.3 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
58/100
Orta düzey borç riski (58/100). Faiz karşılama oranı 5.2x — güçlü. Borç/EBITDA 5.3x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 35/100 | Borç Servis: 84/100 | Kalite: 53/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%13.5
ROIC (%13.5) sermaye maliyetini 6.3 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %7.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
295.41
DCF modeli 295.41 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %1336.8 ucuz.
Mevcut fiyat: 20.56
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$16.7
Graham içsel değer: HK$16.7. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sector Comparison
F/K Oranı
16.4x
vs 12.4x
Sektör medyanının %32 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.00x
vs 1.41x
Sektörden %42 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
10.7x
vs 8.8x
Sektörden %21 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%13.5
vs %7.2 WACC
ROIC 6.3 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%5.4
vs %10.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %5.4
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (20.28), TRAMA-99 çizgisinin %6.2 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Price:: 20.28
TRAMA: 19.09
Difference: %+6.2
Charts
Indicators
BB deviation
?
RSI thresholds
?
9896 — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.