/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
64/100
Güçlü
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
64/100
Dalio Risk ?
58/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$16.7
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
ملخص متانة لوذيان
19/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (19/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 1 | Negatif: 5 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -HK$339M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-123.1 geriledi (HK$1.5B → -HK$339M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-159.1 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-100.1 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+187.7 artabilir (-HK$339M → HK$297M).
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%39.7
VaR 95% ?
%4.37
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%6.08
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.50
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%62.1
15.10.2025 → 18.09.2026
الانحراف ?
-0.07
Parametrik%4.37
Historik%3.76
Cornish-Fisher%4.30
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
+12.9%
ROIC ?
13.5%
قيمة DCF ?
295.41
دورة الديون?
Erken Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-123.1 düşerek -338.8M HKD oldu
Yıllık net kâr %-159.1 geriledi
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (6.8B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+17.0)
Brüt kâr marjı güçlü: %45.3
Brüt marj değişimi: %+1.9 puan
Net kâr marjı negatif: %-5.0 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-100.1 düştü (-2.4M HKD)
FAVÖK marjı düşük: %-0.0
Toplam borç %+14.8 arttı → 15.5B HKD
Net borç hasılatın üzerinde: 7.2B HKD
Borç/Özkaynak oranı: 1.28x
Cari oran: 1.57x — yeterli likidite
Nakit %+34.9 arttı → 8.3B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 3.0B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 2.3B HKD
ROE negatif: %-2.8 — zarar var
ROA düşük: %-1.0
Toplam varlıklar: 35.5B HKD (%+2.0)
Özkaynak %-6.0 azaldı → 12.1B HKD
İşletme kârı pozitif: 878.7M HKD
Faiz gideri: 145.5M HKD
Ödenmiş sermaye: 1.2B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 6.1B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+7.6
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+6.2 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 19.09 HKD
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%-5.0
Net kâr marjı %-5.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -27.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%11.8
ROE %11.8 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-0.0
FAVÖK marjı %-0.0 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%45.3
Hasılat başına brüt kâr %45.3. Güçlü fiyatlama gücü.
التقييم
F/K Oranı
16.4x
القطاع: 12.4x
F/K 16.4x — sektör medyanının (12.4x) %32 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
2.00x
القطاع: 1.41x
PD/DD 2.00x — sektör medyanının (1.41x) %42 üzerinde.
EV/EBITDA
10.7x
القطاع: 8.8x
EV/EBITDA 10.7x — sektör medyanının (8.8x) %21 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.57x
Cari oran 1.57x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
5.3x
Net Borç/EBITDA 5.3x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.28x
Borç/Özkaynak 1.28x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
5.2x
Faiz karşılama 5.2x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+17.0
Hasılat yıllık %17.0 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-159.1
Net kâr yıllık %-159.1 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
64/100
İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+12.9%
Artı %12.9 beklenen değer (23.22) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 13.24 | PD/DD hedefi: 14.85 | EV/EBITDA hedefi: 16.94 | DCF hedefi: 61.68
Damodaran Değerleme
64/100
Orta Damodaran skoru (64/100). ROIC (%13.5) – WACC (%7.2) farkı +6.3 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
58/100
Orta düzey borç riski (58/100). Faiz karşılama oranı 5.2x — güçlü. Borç/EBITDA 5.3x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 35/100 | Borç Servis: 84/100 | Kalite: 53/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%13.5
ROIC (%13.5) sermaye maliyetini 6.3 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %7.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
295.41
DCF modeli 295.41 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %1336.8 ucuz.
Mevcut fiyat: 20.56
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$16.7
Graham içsel değer: HK$16.7. Pahalı
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
16.4x
vs 12.4x
Sektör medyanının %32 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.00x
vs 1.41x
Sektörden %42 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
10.7x
vs 8.8x
Sektörden %21 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%13.5
vs %7.2 WACC
ROIC 6.3 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%5.4
vs %10.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %5.4
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (20.28), TRAMA-99 çizgisinin %6.2 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
السعر:: 20.28
TRAMA: 19.09
الفرق: %+6.2
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
9896 — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.