9626Bilibili Inc.

🇭🇰 Hong Kong Borsası
111.80
HKD
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
60/100
Güçlü
Neden bu skor?
Damodaran ?
50/100
Dalio Risk ?
66/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$65.8
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
75/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (75/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 5 | Negatif: 1 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$403M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+63.9 arttı (HK$246M → HK$403M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+57.0 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+56.9 arttı (HK$306M → HK$480M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 25.6. Pahalı değerleme.

Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки

Паспорт оценки
Дата данных 2026-10-16
Периодичность обновления Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске

Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.

ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.

Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.

ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.

Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке

Анализ рисков (VaR) Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%45.7
VaR 95% ?
%4.96
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%6.92
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%6.07
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%60.6
28.01.2026 → 15.10.2026
Асимметрия ?
0.18
Parametrik%4.96
Historik%4.91
Cornish-Fisher%4.80
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+10.1%
ROIC ?
6.2%
Значение DCF ?
239.58
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+63.9 artarak 403.1M HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+57.0
Hasılat çeyreklik %+6.3 büyüdü (9.3B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+8.2)
Brüt kâr marjı güçlü: %37.2
Net kâr marjı düşük: %4.3
FAVÖK çeyreklik %+56.9 büyüdü (479.7M HKD)
FAVÖK marjı düşük: %5.2
Toplam borç: 11.2B HKD
Net borç: 5.1B HKD
Borç/Özkaynak oranı: 0.60x
Cari oran: 1.32x — yeterli likidite
Nakit %-21.7 azaldı → 6.1B HKD
ROE düşük: %2.2
ROA düşük: %0.8
Toplam varlıklar: 49.8B HKD (%+2.5)
Özkaynak: 18.7B HKD (%+2.0)
İşletme kârı pozitif: 437.3M HKD
İşletme kârı büyüme: %+123.6
Faiz karşılama oranı güçlü: 10.9x (Faiz: 44.0M HKD)
Ödenmiş sermaye: 418.5M HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 8.0B HKD
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-18.7 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 137.60 HKD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %66'i
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı %4.3
Net kâr marjı %4.3 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +1.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %9.7
ROE %9.7 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı %5.2
FAVÖK marjı %5.2 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı %37.2
Hasılat başına brüt kâr %37.2. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Оценка
F/K Oranı 25.7x Сектор: 18.8x
F/K 25.7x — sektör medyanının (18.8x) %37 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı 2.48x Сектор: 2.27x
PD/DD 2.48x — sektör medyanının (2.27x) %9 üzerinde.
EV/EBITDA 25.6x Сектор: 10.6x
EV/EBITDA 25.6x — sektör medyanının (10.6x) %142 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran 1.32x
Cari oran 1.32x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA 5.5x
Net Borç/EBITDA 5.5x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak 0.60x
Borç/Özkaynak 0.60x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı 10.8x
Faiz karşılama 10.8x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY) %+8.2
Hasılat yıllık %8.2 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+57.0
Net kâr yıllık %57.0 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
60/100
İyi sağlamlık (60/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+10.1%
Artı %10.1 beklenen değer (121.82) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 76.33 | PD/DD hedefi: 104.05 | EV/EBITDA hedefi: 45.74 | DCF hedefi: 239.58
Damodaran Değerleme
50/100
Orta Damodaran skoru (50/100). ROIC (%6.2) – WACC (%9.9) farkı -3.7 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
66/100
Orta düzey borç riski (66/100). Faiz karşılama oranı 10.8x — güçlü. Borç/EBITDA 5.5x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 35/100 | Borç Servis: 83/100 | Kalite: 75/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%6.2
ROIC (%6.2) sermaye maliyetinin (9.9%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %9.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
239.58
DCF modeli 239.58 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %116.4 ucuz.
Mevcut fiyat: 110.70
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$65.8
Graham içsel değer: HK$65.8. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
25.7x vs 18.8x
Sektör medyanının %37 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
2.48x vs 2.27x
Sektörden %9 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
25.6x vs 10.6x
Sektörden %142 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%6.2 vs %9.9 WACC
ROIC 3.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%4.9 vs %5.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.9
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (111.80), TRAMA-99 çizgisinin %18.7 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 111.80
TRAMA: 137.60
Разница: %-18.7
Графики
Индикаторы
Отклонение BB ?
Пороги RSI ?

График цен ?
RSI (14) ?
Полосы Боллинджера ?
MACD ?
Цена на базе золота + TRAMA (Акция / Грамм золота) ?
Коэффициент P/E ?
Коэффициент P/B ?
EBITDA ?
Чистый оборотный капитал ?
Коэффициент текущей ликвидности ?
9626 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.