7828

🇹🇼 Tayvan Borsası
1380.00
TWD
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
35/100
Слабый
Neden bu skor?
Damodaran ?
19/100
Dalio Risk ?
94/100
Piotroski ?
3/9
Слабый
Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные предыдущего года отсутствуют → сравнение маржи невозможно (C8)
Graham ?
NT$168.3
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
86/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (86/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 12 | Negatif: 4 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$135M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+262.6 arttı (NT$37M → NT$135M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+952.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+135.9 arttı (NT$152M → NT$359M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+456.4 arttı. Şirket büyüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %37.7. Her 100NT$ satıştan 38NT$ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından NT$1.3B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 7.42x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Borç Azalıyor
Toplam borç çeyreklik %-85.7 düştü. Bilanço güçleniyor.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (NT$135M) ama FCF negatif (-NT$883M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+205.2 arttı (NT$61M → NT$185M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 11.40. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 106.6. Pahalı değerleme.
Özkaynak Büyümesi
Özkaynak çeyreklik %+388.2 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-24.7 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.

Дата данных 2026-10-22 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки

Паспорт оценки
Дата данных 2026-10-22
Периодичность обновления Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске

Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.

ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.

Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.

ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.

Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке

Анализ рисков (VaR) Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%89.7
VaR 95% ?
%8.66
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%12.51
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%9.95
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%47.5
24.06.2026 → 30.07.2026
Асимметрия ?
0.57
Parametrik%8.66
Historik%8.47
Cornish-Fisher%7.61
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-55.8%
ROIC ?
9.3%
Значение DCF ?
117.12
Долговой цикл?
Раннее расширение
Анализ баланса? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+262.6 artarak 135.3M TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+952.5
Hasılat çeyreklik %+135.9 büyüdü (359.2M TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+456.4)
Brüt kâr marjı güçlü: %79.1
Brüt marj değişimi: %-1.0 puan
Net kâr marjı yüksek: %37.7
FAVÖK çeyreklik %+205.2 büyüdü (184.8M TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %51.4
Toplam borç %-85.7 azaldı → 30.3M TWD
Net nakit pozisyonunda: -1.3B TWD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.01x
Cari oran güçlü: 7.42x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+250.3 arttı → 1.3B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 35.1M TWD
Serbest nakit akışı negatif: -883.1M TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %2.6
ROA: %2.3
Toplam varlıklar %+225.6 büyüdü → 5.8B TWD
Özkaynak %+388.2 arttı → 5.2B TWD
İşletme kârı pozitif: 163.4M TWD
İşletme kârı büyüme: %+324.3
Faiz karşılama oranı güçlü: 285.2x (Faiz: 648,000 TWD)
Ödenmiş sermaye: 40.5M TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 3.8B TWD
İşletme sermayesi değişimi: %+391.0
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %255.6 (918.2M TWD)
Son 4 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-16.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 1659.87 TWD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Чистая рентабельность %37.7
Маржа чистой прибыли %37.7 — очень сильно. По сравнению с предыдущим кварталом +13.2 пункт рост.
ROE - Рентабельность капитала (TTM) %12.8
ROE %12.8 — умеренная доходность капитала.
Маржа EBITDA %51.4
Маржа EBITDA %51.4 — операционно очень эффективно.
Валовая рентабельность %79.1
Валовая прибыль на выручку %79.1. Сильная ценовая власть.
Маржа свободного денежного потока (TTM) %-123.8
TTM свободный денежный поток составляет %-123.8'i. Отрицательный FCF — компания потребляет денежные средства.
Оценка
Коэфф. P/E 100.0x Сектор: 27.4x
F/K 100.0x — медианы сектора (27.4x) %265 выше. Дорогая зона.
Коэфф. P/B 11.40x Сектор: 3.45x
PD/DD 11.40x — медианы сектора %230 выше. Дорогая балансовая стоимость.
EV/EBITDA 106.6x Сектор: 14.9x
EV/EBITDA 106.6x — медианы сектора (14.9x) %615 выше. Дорого по EBITDA.
Задолженность
Текущий коэффициент 7.42x
Текущий коэффициент 7.42x — оборотных активов вдвое больше краткосрочных обязательств. Очень здоровая ликвидность.
Чистый долг / EBITDA 0.1x
Чистый долг/EBITDA 0.1x — очень низкая долговая нагрузка. Компания может быстро погасить долг.
Долг / Капитал 0.01x
Низкий левередж — большая часть активов финансируется собственным капиталом.
Покрытие процентов 193.0x
Покрытие процентов 193.0x — очень широкий запас для оплаты процентных расходов.
Рост
Рост выручки (г/г) %+456.4
Выручка г/г %456.4 выросла (2026/6) — сильный рост. Расширение сектора и/или увеличение доли рынка.
Рост чистой прибыли (г/г) %+952.5
Чистая прибыль перешла из убытка в прибыль (2026/6). Значительное улучшение.
Пояснения к оценкам
Надёжность Lothien
35/100
Слабая надёжность (35/100). Метрики оценки и/или долговой профиль неблагоприятны; необходима осторожность.
Слабый
Потенциал
-55.8%
Минус %55.8 ожидаемая стоимость (642.98) сравнение с текущей ценой. 4/4 из моделей оценки удалось рассчитать. Уверенность модели %75.
Компоненты: Целевой P/E: 363.75 | Целевой P/B: 449.28 | Целевой EV/EBITDA: 363.75 | Целевой DCF: 363.75
Оценка Дамодарана
19/100
Низкий балл Дамодарана (19/100). ROIC (%9.3) ниже стоимости капитала. DCF-анализ не поддерживает текущую цену.
Очень слабый
Анализ рисков Далио
94/100
Низкий долговой риск (94/100). Коэффициент покрытия процентов 193.0x — сильно. Долг/EBITDA 0.1x — в здоровом диапазоне.
Левередж: 99/100 | Обслуживание долга: 100/100 | Качество: 70/100
ROIC - Рентабельность капитала
%9.3
ROIC (%9.3) стоимости капитала (13.2%) ниже → разрушение стоимости.
WACC: %13.2
DCF Дисконтированный денежный поток
117.12
DCF (117.12) текущей цены %92.0 ниже — денежные потоки не поддерживают текущую цену.
Текущая цена: 1455.00
Фаза долгового цикла
Раннее расширение
Долг снижается, рост набирает обороты. Компания в фазе очистки баланса.
Piotroski F-Score
3/9
Слабый Piotroski (3/9). Многие критерии качества баланса не выполнены. Примечание: Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные предыдущего года отсутствуют → сравнение маржи невозможно (C8)
Слабый
Внутренняя стоимость Грэма
NT$168.3
Дорого
⚖️ Сравнение секторов
Коэфф. P/E
100.0x vs 27.4x
Медианы сектора %265 выше — дорого
Коэфф. P/B
11.40x vs 3.45x
По сравнению с сектором %230 дороже (по балансовой стоимости)
EV/EBITDA
106.6x vs 14.9x
По сравнению с сектором %615 выше EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%9.3 vs %13.2 WACC
ROIC 3.9 б.п. ниже стоимости капитала
Рентабельность (TTM)
%37.6 vs %50.9 маржа EBITDA
маржа чистой прибыли TTM %37.6
TRAMA-99 Trend — Сильный нисходящий тренд
Цена (1380.00), линии TRAMA-99 %16.9 ниже. Выраженный нисходящий тренд. TRAMA выступает сильным техническим сопротивлением.
Цена:: 1380.00
TRAMA: 1659.87
Разница: %-16.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB ?
Пороги RSI ?

График цен ?
RSI (14) ?
Полосы Боллинджера ?
MACD ?
Цена на базе золота + TRAMA (Акция / Грамм золота) ?
Коэффициент P/E ?
Коэффициент P/B ?
EBITDA ?
Чистый оборотный капитал ?
Коэффициент текущей ликвидности ?
7828 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.