TR EN AR RU KK

7805

Teknoloji
🇹🇼 Tayvan Borsası
449.50
TWD
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
72/100
قوي جداً
Neden bu skor?
Damodaran ?
44/100
Dalio Risk ?
99/100
Piotroski ?
4/9
محايد
بيانات ROA للفترة السابقة مفقودة (C1); بيانات السنة السابقة مفقودة → لا يمكن مقارنة الهامش (C8)
Graham ?
NT$415.8
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
ملخص متانة لوذيان
78/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (78/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 6 | Negatif: 2 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$340M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-20.8 geriledi (NT$429M → NT$340M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+72.5 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %20.2. Her 100NT$ satıştan 20NT$ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından NT$1.2B fazla. Borç riski düşük.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (NT$340M) ama FCF negatif (-NT$4M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
Makul F/K
Trailing F/K: 11.5. Makul değerleme aralığında.
Lothien Sağlamlık Skoru: 72/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-20.8) ama yıllık bazda artış (%+72.5). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.

تاريخ البيانات 2026-10-22 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات

بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية كيف تُحسب الدرجات · بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات 2026-10-22
وتيرة التحديث تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل

ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.

الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.

تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.

تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.

ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ

تحليل المخاطر (VaR) Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%46.8
VaR 95% ?
%5.01
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%7.02
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%6.51
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%44.4
02.12.2025 → 22.10.2026
الانحراف ?
0.08
Parametrik%5.01
Historik%4.16
Cornish-Fisher%4.57
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
+25.2%
ROIC ?
19.7%
قيمة DCF ?
90.47
دورة الديون?
توسع مبكر
تحليل الميزانية العمومية? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-20.8 düşerek 339.8M TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+72.5
Hasılat çeyreklik %-5.0 düştü (1.7B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+13.6)
Brüt kâr marjı güçlü: %58.5
Brüt marj değişimi: %-2.8 puan
Net kâr marjı yüksek: %20.2
FAVÖK çeyreklik %-19.5 düştü (490.5M TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %29.2
Toplam borç: 343.7M TWD
Net nakit pozisyonunda: -1.2B TWD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.04x
Cari oran: 1.90x — yeterli likidite
Nakit ve benzerleri: 1.6B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 53.6M TWD
Serbest nakit akışı negatif: -4.4M TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %4.4
ROA: %3.0
Toplam varlıklar %+7.1 büyüdü → 11.3B TWD
Özkaynak %+9.7 arttı → 7.7B TWD
İşletme kârı pozitif: 437.0M TWD
Faiz karşılama oranı güçlü: 150.7x (Faiz: 3.3M TWD)
Ödenmiş sermaye: 39.8M TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 3.0B TWD
CAPEX: 58.0M TWD (Hasılatın %3.5'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-25.3 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 601.44 TWD
التحليل الأساسي والفني
الربحية
هامش صافي الربح %20.2
هامش صافي الربح %20.2 — قوي جداً. مقارنة بالربع السابق -4.1 نقطة انخفاض.
ROE - العائد على حقوق الملكية (TTM) %21.3
ROE %21.3 — عائد مرتفع على حقوق الملكية.
هامش EBITDA %29.2
هامش EBITDA %29.2 — كفاءة تشغيلية عالية جداً.
هامش الربح الإجمالي %58.5
إجمالي الربح لكل إيراد %58.5. قوة تسعير قوية.
هامش التدفق النقدي الحر (TTM) %3.1
التدفق النقدي الحر TTM يمثل %3.1'i. FCF متوسط — النفقات الرأسمالية تحد من الربح التشغيلي.
التقييم
نسبة السعر/الأرباح 11.5x القطاع: 27.4x
F/K 11.5x — وسيط القطاع (27.4x) %58 أدناه. جذاب للاستثمار القيمي.
نسبة السعر/القيمة الدفترية 2.35x القطاع: 3.45x
PD/DD 2.35x — وسيط القطاع (3.45x) أقل بكثير. رخيص نسبة للقيمة الدفترية.
EV/EBITDA 8.2x القطاع: 14.9x
EV/EBITDA 8.2x — وسيط القطاع (14.9x) %45 أدناه. رخيص نسبة لـ EBITDA.
المديونية
النسبة الجارية 1.90x
النسبة الجارية 1.90x — يمكن تغطية الديون قصيرة الأجل بسهولة.
صافي الدين / EBITDA 0.2x
صافي الدين/EBITDA 0.2x — عبء ديون منخفض جداً. يمكن للشركة سداد ديونها بسرعة.
الدين / حقوق الملكية 0.04x
رافعة منخفضة — معظم الأصول ممولة من حقوق الملكية.
نسبة تغطية الفائدة 393.3x
تغطية الفائدة 393.3x — هامش واسع جداً لدفع مصاريف الفائدة.
النمو
نمو الإيرادات (سنوي) %+13.6
الإيرادات سنوياً %13.6 نمت — معدل نمو صحي.
نمو صافي الربح (سنوي) %+72.5
صافي الربح سنوياً %72.5 ارتفع (2026/6) — نمو أرباح استثنائي.
شرح النتائج
متانة لوذيان
72/100
درجة متانة قوية جداً (72/100). تم استيفاء معايير تقييم دامودارون وتحليل مخاطر داليو وجودة الميزانية بشكل كبير.
قوي جداً
الإمكانية
+25.2%
زائد %25.2 القيمة المتوقعة (570.97) مقارنة بالسعر الحالي. 4/4 من نماذج التقييم أمكن حسابها. ثقة النموذج %72.
المكونات: هدف مضاعف الربحية: 1076.48 | هدف السعر/القيمة الدفترية: 702.76 | هدف EV/EBITDA: 829.17 | هدف DCF: 114.00
تقييم دامودارون
44/100
درجة دامودارون منخفضة (44/100). تحليل DCF لا يدعم السعر الحالي.
ضعيف
تحليل مخاطر داليو
99/100
مخاطر ديون منخفضة (99/100). نسبة تغطية الفائدة 393.3x — قوي. الدين/EBITDA 0.2x — في نطاق صحي.
الرافعة: 97/100 | خدمة الدين: 98/100 | الجودة: 100/100
ROIC - عائد رأس المال
%19.7
ROIC (%19.7) تكلفة رأس المال 6.7 نقطة أساس فوق → الشركة تخلق قيمة.
WACC: %13.0
DCF التدفق النقدي المخصوم
90.47
DCF (90.47) السعر الحالي %80.2 أدناه — التدفقات النقدية لا تدعم السعر الحالي.
السعر الحالي: 456.00
مرحلة دورة الديون
توسع مبكر
الديون تتراجع والنمو يكتسب زخماً. الشركة في مرحلة تنظيف الميزانية.
Piotroski F-Score
4/9
Piotroski ضعيف (4/9). العديد من معايير جودة الميزانية غير مستوفاة. ملاحظة: بيانات ROA للفترة السابقة مفقودة (C1); بيانات السنة السابقة مفقودة → لا يمكن مقارنة الهامش (C8)
محايد
القيمة الجوهرية لجراهام
NT$415.8
غالٍ
⚖️ مقارنة القطاع
نسبة السعر/الأرباح
11.5x vs 27.4x
وسيط القطاع %58 أدناه — رخيص
نسبة السعر/القيمة الدفترية
2.35x vs 3.45x
مقارنة بالقطاع %32 أرخص (حسب القيمة الدفترية)
EV/EBITDA
8.2x vs 14.9x
مقارنة بالقطاع %45 EV/EBITDA أقل
ROIC مقابل WACC
%19.7 vs %13.0 WACC
ROIC 6.7 نقطة أساس فوق تكلفة رأس المال
هامش الربح (TTM)
%23.8 vs %31.2 هامش EBITDA
هامش صافي الربح TTM %23.8
TRAMA-99 Trend — اتجاه هبوطي قوي
السعر (449.50), خط TRAMA-99 %25.3 أدناه. اتجاه هبوطي واضح. خط TRAMA يعمل كمقاومة فنية قوية.
السعر:: 449.50
TRAMA: 601.44
الفرق: %-25.3
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر ?
عتبات RSI ?

مخطط الأسعار ?
مؤشر القوة النسبية (14) ?
نطاقات بولينجر ?
MACD ?
السعر على أساس الذهب + TRAMA (السهم / غرام ذهب) ?
نسبة السعر/الأرباح ?
نسبة السعر/القيمة الدفترية ?
الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك ?
صافي رأس المال العامل ?
النسبة الجارية ?
7805 — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.