/
Кіру
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
37/100
Zayıf
Факторлық балл мен уақыт көкжиегі салмақтары тек бүгін саудаланатын компаниялардың өткен деректерімен өлшенді; бұрын биржадан шыққан компаниялар бұл өлшемге кірмейді.
Neden bu skor?
Damodaran ?
27/100
Dalio Risk ?
87/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$71.2
Pahalı
Белсенді метрика?
4/4
Сенім?
75%
Lothien беріктік қорытындысы
79/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (79/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 9 | Negatif: 3 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$68M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+51.5 arttı (NT$45M → NT$68M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+166.2 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+22.5 arttı (NT$854M → NT$1.0B). Talep güçlü.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %18.2 → %21.5 (+3.3 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından NT$488M fazla. Borç riski düşük.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (NT$68M) ama FCF negatif (-NT$33M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+40.8 arttı (NT$100M → NT$141M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 77.3. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 10.54. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 46.6. Pahalı değerleme.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+63.9 artabilir (NT$68M → NT$111M).
Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі
Бағалау төлқұжаты
Әдістеме
Бағалар қалай есептеледі
· Бағалау табелі
Деректер күні
2026-10-16
Жаңарту жиілігі
Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін
Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.
ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.
Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.
ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.
Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау
Тәуекел талдауы (VaR)
Çok Yüksek
221 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%83.7
VaR 95% ?
%8.10
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%11.70
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%9.67
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%56.1
02.07.2026 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.59
Parametrik%8.10
Historik%8.55
Cornish-Fisher%6.90
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
-52.7%
ROIC ?
15.1%
DCF Мәні ?
37.05
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Теңгерімдік талдау?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+51.5 artarak 67.6M TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+166.2
Hasılat çeyreklik %+22.5 büyüdü (1.0B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+0.6)
Brüt kâr marjı: %21.5
Brüt marj değişimi: %+3.3 puan
Net kâr marjı: %6.5
FAVÖK çeyreklik %+40.8 büyüdü (140.6M TWD)
FAVÖK marjı: %13.4
Toplam borç: 706.9M TWD
Net nakit pozisyonunda: -488.4M TWD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.26x
Cari oran: 1.53x — yeterli likidite
Nakit %-17.4 azaldı → 1.2B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 84.4M TWD
Serbest nakit akışı negatif: -32.7M TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %2.5
ROA düşük: %1.2
Toplam varlıklar %+6.4 büyüdü → 5.4B TWD
Özkaynak: 2.7B TWD (%+2.6)
İşletme kârı pozitif: 111.0M TWD
İşletme kârı büyüme: %+95.0
Faiz karşılama oranı güçlü: 27.0x (Faiz: 5.2M TWD)
Ödenmiş sermaye: 67.5M TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 1.3B TWD
İşletme sermayesi değişimi: %-6.6
CAPEX: 117.1M TWD (Hasılatın %11.2'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-26.6 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 571.46 TWD
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%6.5
Net kâr marjı %6.5 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +1.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%13.8
ROE %13.8 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%13.4
FAVÖK marjı %13.4 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%21.5
Hasılat başına brüt kâr %21.5. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-7.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-7.2'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Бағалау
F/K Oranı
77.3x
Сектор: 27.6x
F/K 77.3x — sektör medyanının (27.6x) %180 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
10.54x
Сектор: 3.41x
PD/DD 10.54x — sektör medyanının %209 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
46.6x
Сектор: 14.9x
EV/EBITDA 46.6x — sektör medyanının (14.9x) %213 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
1.53x
Cari oran 1.53x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.2x
Net Borç/EBITDA 1.2x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.26x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
34.1x
Faiz karşılama 34.1x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+0.6
Hasılat yıllık %0.6 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+166.2
Net kâr yıllık %166.2 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
37/100
Zayıf sağlamlık (37/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-52.7%
Eksi %52.7 beklenen değer (202.62) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 137.25 | PD/DD hedefi: 144.48 | EV/EBITDA hedefi: 136.95 | DCF hedefi: 107.12
Damodaran Değerleme
27/100
Düşük Damodaran skoru (27/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
87/100
Düşük borç riski (87/100). Faiz karşılama oranı 34.1x — güçlü. Borç/EBITDA 1.2x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 82/100 | Borç Servis: 88/100 | Kalite: 74/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%15.1
ROIC (%15.1) sermaye maliyetini hafifçe (2.1 puan) aşıyor.
WACC: %12.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
37.05
DCF (37.05) güncel fiyatın %91.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 428.50
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
NT$71.2
Graham içsel değer: NT$71.2. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
77.3x
vs 27.6x
Sektör medyanının %180 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
10.54x
vs 3.41x
Sektörden %209 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
46.6x
vs 14.9x
Sektörden %213 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%15.1
vs %12.9 WACC
ROIC 2.1 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%9.4
vs %15.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %9.4
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (419.50), TRAMA-99 çizgisinin %26.6 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Баға:: 419.50
TRAMA: 571.46
Айырмашылық: %-26.6
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
6831 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.