/
Кіру
Талдау бағалары
Damodaran ?
66/100
Dalio Risk ?
100/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
¥592.6
Pahalı
Белсенді метрика?
4/4
Сенім?
75%
Бағалау
Әлеует?
-6.5%
ROIC ?
42.1%
DCF Мәні ?
2,208.05
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Деректер
Деректер ?
6156
2001-08-27 → 2026-09-01
Тәуекел талдауы (VaR)
Orta
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%22.4
VaR 95% ?
%2.35
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%3.31
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%2.68
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%24.8
05.02.2026 → 26.06.2026
Асимметрия ?
1.39
Parametrik%2.35
Historik%1.84
Cornish-Fisher%1.56
Табыс бөлінуі
Іргелі және техникалық талдау
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (1299.56), TRAMA-99 çizgisi (1309.95) ile yakın seviyede (%-0.8). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Баға:: 1299.56
TRAMA: 1309.9487
Айырмашылық: %-0.8
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%49.8
Net kâr marjı %49.8 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +6.8 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%17.4
ROE %17.4 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%68.7
FAVÖK marjı %68.7 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%89.9
Hasılat başına brüt kâr %89.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%32.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %32.3'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Бағалау
F/K Oranı
19.2x
Сектор: 14.6x
F/K 19.2x — sektör medyanının (14.6x) %31 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
6.00x
Сектор: 2.32x
PD/DD 6.00x — sektör medyanının %158 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
12.5x
Сектор: 11.2x
EV/EBITDA 12.5x — sektör medyanının (11.2x) %12 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Қарыздылық
Cari Oran
7.06x
Cari oran 7.06x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.0x
Net Borç/EBITDA 0.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
2995.7x
Faiz karşılama 2995.7x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+6.3
Hasılat yıllık %6.3 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+1.5
Net kâr yıllık %1.5 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
64/100
İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
-6.5%
Eksi %6.5 beklenen değer (1215.63) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 1058.90 | PD/DD hedefi: 551.82 | EV/EBITDA hedefi: 1161.68 | DCF hedefi: 2208.05
Damodaran Değerleme
66/100
Orta Damodaran skoru (66/100). ROIC (%42.1) – WACC (%6.5) farkı +35.6 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
100/100
Düşük borç riski (100/100). Faiz karşılama oranı 2995.7x — güçlü. Borç/EBITDA 0.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 100/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%42.1
ROIC (%42.1) sermaye maliyetini 35.6 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %6.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2,208.05
DCF modeli 2208.05 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %69.9 ucuz.
Mevcut fiyat: 1299.56
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Nötr
Graham İçsel Değer
¥592.6
Graham içsel değer: ¥592.6. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сектор салыстыруы
F/K Oranı
19.2x
vs 14.6x
Sektör medyanının %31 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
6.00x
vs 2.32x
Sektörden %158 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
12.5x
vs 11.2x
Sektörden %12 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%42.1
vs %6.5 WACC
ROIC 35.6 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%48.3
vs %67.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %48.3
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
600519 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.