TR EN AR RU KK

5904

Perakende
🇹🇼 Tayvan Borsası
73.90
TWD
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
41/100
Orta
Neden bu skor?
Damodaran ?
26/100
Dalio Risk ?
66/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$22.8
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
ملخص متانة لوذيان
59/100
Lothien Sağlamlık: Orta (59/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 4 | Negatif: 3 | Nötr: 3
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$868M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-12.4). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+46.0 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 1.92x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 107.30. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 105.1. Pahalı değerleme.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %53.1. Sermaye verimli kullanılıyor.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-12.4) ama yıllık bazda artış (%+46.0). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.

تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات

بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية كيف تُحسب الدرجات · بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات 2026-10-16
وتيرة التحديث تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل

ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.

الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.

تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.

تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.

ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ

تحليل المخاطر (VaR) Çok Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%96.6
VaR 95% ?
%10.14
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%14.29
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%10.42
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%91.7
06.07.2026 → 20.07.2026
الانحراف ?
-13.11
Parametrik%10.14
Historik%2.07
Cornish-Fisher%-10.59
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
-56.2%
ROIC ?
16.0%
قيمة DCF ?
8.99
دورة الديون?
Geç Genişleme
تحليل الميزانية العمومية? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-12.4 düşerek 867.6M TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+46.0
Hasılat çeyreklik yatay kaldı (6.9B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+14.7)
Brüt kâr marjı güçlü: %44.9
Net kâr marjı: %12.5
FAVÖK çeyreklik %-6.9 düştü (1.9B TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %28.0
Toplam borç: 19.2B TWD
Net borç hasılatın üzerinde: 13.9B TWD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.65x
Cari oran: 1.12x — yeterli likidite
Nakit %+22.3 arttı → 5.3B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 933.7M TWD
Serbest nakit akışı pozitif: 580.1M TWD
ROE: %12.0
ROA: %2.5
Toplam varlıklar %+5.2 büyüdü → 34.4B TWD
Özkaynak %+13.6 arttı → 7.3B TWD
İşletme kârı pozitif: 1.1B TWD
Faiz karşılama oranı güçlü: 30.4x (Faiz: 63.7M TWD)
Ödenmiş sermaye: 1.1B TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 1.5B TWD
İşletme sermayesi değişimi: %+921.1
CAPEX: 353.6M TWD (Hasılatın %5.1'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-38.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 121.03 TWD
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı %12.5
Net kâr marjı %12.5 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre -1.4 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %53.1
ROE %53.1 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı %28.0
FAVÖK marjı %28.0 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı %44.9
Hasılat başına brüt kâr %44.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %17.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %17.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı 100.0x القطاع: 28.4x
F/K 100.0x — sektör medyanının (28.4x) %252 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı 107.30x القطاع: 3.85x
PD/DD 107.30x — sektör medyanının %2687 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA 105.1x القطاع: 10.7x
EV/EBITDA 105.1x — sektör medyanının (10.7x) %882 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran 1.12x
Cari oran 1.12x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA 2.5x
Net Borç/EBITDA 2.5x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak 2.65x
Borç/Özkaynak 2.65x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı 30.6x
Faiz karşılama 30.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY) %+14.7
Hasılat yıllık %14.7 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+46.0
Net kâr yıllık %46.0 artmış — güçlü kâr büyümesi.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
41/100
Orta düzey sağlamlık (41/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-56.2%
Eksi %56.2 beklenen değer (31.98) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 18.27 | PD/DD hedefi: 18.27 | EV/EBITDA hedefi: 18.27 | DCF hedefi: 18.27
Damodaran Değerleme
26/100
Düşük Damodaran skoru (26/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
66/100
Orta düzey borç riski (66/100). Faiz karşılama oranı 30.6x — güçlü. Borç/EBITDA 2.5x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 35/100 | Borç Servis: 78/100 | Kalite: 96/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%16.0
ROIC (%16.0) sermaye maliyetini 6.7 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %9.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
8.99
DCF (8.99) güncel fiyatın %87.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 73.10
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
NT$22.8
Graham içsel değer: NT$22.8. Pahalı
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
100.0x vs 28.4x
Sektör medyanının %252 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
107.30x vs 3.85x
Sektörden %2687 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
105.1x vs 10.7x
Sektörden %882 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%16.0 vs %9.3 WACC
ROIC 6.7 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%12.8 vs %28.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %12.8
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (73.90), TRAMA-99 çizgisinin %38.9 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 73.90
TRAMA: 121.03
الفرق: %-38.9
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر ?
عتبات RSI ?

مخطط الأسعار ?
مؤشر القوة النسبية (14) ?
نطاقات بولينجر ?
MACD ?
السعر على أساس الذهب + TRAMA (السهم / غرام ذهب) ?
نسبة السعر/الأرباح ?
نسبة السعر/القيمة الدفترية ?
الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك ?
صافي رأس المال العامل ?
النسبة الجارية ?
5904 — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.