Net Kâr Marjı
%-14.2
Net kâr marjı %-14.2 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%18.4
ROE %18.4 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%8.4
FAVÖK marjı %8.4 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%18.2
Hasılat başına brüt kâr %18.2. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-0.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-0.2'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
F/K Oranı
1.9x
Sector: 9.3x
F/K 1.9x — sektör medyanının (9.3x) %80 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.34x
Sector: 1.44x
PD/DD 0.34x — sektör medyanının (1.44x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
3.4x
Sector: 3.5x
EV/EBITDA 3.4x — sektör medyanı (3.5x) ile uyumlu.
Cari Oran
1.05x
Cari oran 1.05x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
3.1x
Net Borç/EBITDA 3.1x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
0.47x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
5.3x
Faiz karşılama 5.3x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-7.8
Hasılat yıllık %-7.8 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+27.8
Zarar %27.8 azaldı — iyileşme devam ediyor.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 132.5B). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -66.4B).
Lothien Sağlamlık
81/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (81/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+113.2%
Artı %113.2 beklenen değer (584.26) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 822.00 | PD/DD hedefi: 822.00 | EV/EBITDA hedefi: 284.71 | DCF hedefi: 822.00
Damodaran Değerleme
78/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (78/100). ROIC (%12.7) sermaye maliyetini aşıyor, şirket değer yaratıyor.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
56/100
Orta düzey borç riski (56/100). Faiz karşılama oranı 5.3x — güçlü. Borç/EBITDA 3.1x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 61/100 | Borç Servis: 72/100 | Kalite: 34/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%12.7
ROIC (%12.7) sermaye maliyetini 5.4 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %7.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1,713.10
DCF modeli 1713.10 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %525.2 ucuz.
Mevcut fiyat: 274.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
7/9
Güçlü Piotroski F-Score (7/9). Karlılık, kaldıraç ve operasyonel verimlilik kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Güçlü
Graham İçsel Değer
¥1,627.7
Graham içsel değer: ¥1,627.7. Ucuz
Ucuz