5314

🇹🇼 Tayvan Borsası
27.25
TWD
Analysis Scores
Lothien Robustness Score?
39/100
Zayıf
Neden bu skor?
Damodaran ?
38/100
Dalio Risk ?
76/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$6.1
Pahalı
Active Metric?
4/4
Confidence?
72%
Lothien Robustness Summary
55/100
Lothien Sağlamlık: Orta (55/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 5 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$83M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-23.0 geriledi (NT$108M → NT$83M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-64.4 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+21.2 arttı (NT$1.3B → NT$1.6B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+153.7 arttı. Şirket büyüyor.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+92.0 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (NT$83M) ama FCF negatif (-NT$143M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+28.6 arttı (NT$210M → NT$269M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 16.66. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 17.4. Pahalı değerleme.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %73.2. Sermaye verimli kullanılıyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+64.5 artabilir (NT$83M → NT$137M).

Data date 2026-10-16 Not investment advice; the figures are rule-based model output. How the scores are computed

Score record
Data date 2026-10-16
Update frequency Scheduled analysis run on business days at 19:30 Istanbul time; not every symbol is refreshed in every run

Method summaryThe Lothien Robustness Score (0-100) is a weighted combination of sub-scores computed by fixed rules from published financial statements and price data (Damodaran valuation, Dalio risk, Piotroski F-score, earnings quality, momentum and others). The rules are applied automatically to every covered stock, with weights that vary by sector.

AssumptionsCalculations rest on the company's latest published financial statements and on price data that may be delayed. Where four quarters have not been published, annual figures may be scaled from the available quarters. Model parameters such as the risk-free rate, the risk premium and long-term growth are fixed assumptions per exchange and contain no company-specific expectation.

Conflict of interestNo statement has been published on whether MIDAK, the operator of Lothien, or its team hold positions in these stocks. The figures are produced automatically by the same rules, without regard to any such position.

WarningThis information is not within the scope of investment advisory services and is not investment advice. The figures are the output of rule-based models and may not suit your financial situation or your risk and return preferences. Making an investment decision on the basis of this information alone may not lead to results that meet your expectations.

Model output; not investment advice; different models can disagree. Report an error

Risk Analysis (VaR) Çok Yüksek
252 days
Annual Volatility ?
%352.6
VaR 95% ?
%35.48
daily max loss
VaR 99% ?
%50.62
daily max loss
CVaR 95% ?
%14.49
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%90.2
01.10.2025 → 05.08.2026
Skewness ?
13.38
Parametrik%35.48
Historik%6.91
Cornish-Fisher%-213.91
Return Distribution
Valuation
Potential?
-26.8%
ROIC ?
19.4%
DCF Value ?
4.09
Debt Cycle?
Erken Genişleme
Balance Sheet Analysis? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-23.0 düşerek 83.0M TWD oldu
Yıllık net kâr %-64.4 geriledi
Hasılat çeyreklik %+21.2 büyüdü (1.6B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+153.7)
Brüt kâr marjı güçlü: %42.1
Net kâr marjı: %5.3
FAVÖK çeyreklik %+28.6 büyüdü (269.3M TWD)
FAVÖK marjı: %17.0
Toplam borç %+92.0 arttı → 2.5B TWD
Net borç: 1.1B TWD
Borç/Özkaynak oranı: 1.38x
Cari oran < 1: 0.98x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 1.4B TWD
İşletme nakit akışı negatif: -99.2M TWD
Serbest nakit akışı negatif: -143.3M TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %4.6
ROA düşük: %1.0
Toplam varlıklar %+33.4 büyüdü → 8.0B TWD
Özkaynak %-5.9 azaldı → 1.8B TWD
İşletme kârı pozitif: 211.9M TWD
İşletme kârı büyüme: %+42.0
Faiz karşılama oranı güçlü: 20.9x (Faiz: 12.9M TWD)
Ödenmiş sermaye: 1.2B TWD
Net işletme sermayesi negatif: -70.9M TWD — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-106.7
CAPEX: 44.1M TWD (Hasılatın %2.8'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-0.7
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 27.45 TWD
Fundamental & Technical Analysis
Profitability
Net Kâr Marjı %5.3
Net kâr marjı %5.3 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -3.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %73.2
ROE %73.2 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı %17.0
FAVÖK marjı %17.0 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı %42.1
Hasılat başına brüt kâr %42.1. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %9.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %9.8'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Valuation
F/K Oranı 22.1x Sector: 27.6x
F/K 22.1x — sektör medyanına (27.6x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı 16.66x Sector: 3.41x
PD/DD 16.66x — sektör medyanının %389 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA 17.4x Sector: 14.9x
EV/EBITDA 17.4x — sektör medyanının (14.9x) %17 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Indebtedness
Cari Oran 0.98x
Cari oran 0.98x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA 1.4x
Net Borç/EBITDA 1.4x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak 1.38x
Borç/Özkaynak 1.38x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı 59.1x
Faiz karşılama 59.1x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Growth
Hasılat Büyümesi (YoY) %+153.7
Hasılat yıllık %153.7 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %-64.4
Net kâr yıllık %-64.4 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
39/100
Zayıf sağlamlık (39/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-26.8%
Eksi %26.8 beklenen değer (18.16) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 26.90 | PD/DD hedefi: 6.20 | EV/EBITDA hedefi: 21.18 | DCF hedefi: 6.20
Damodaran Değerleme
38/100
Düşük Damodaran skoru (38/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
76/100
Düşük borç riski (76/100). Faiz karşılama oranı 59.1x — güçlü. Borç/EBITDA 1.4x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 52/100 | Borç Servis: 74/100 | Kalite: 88/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%19.4
ROIC (%19.4) sermaye maliyetini 7.1 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %12.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
4.09
DCF (4.09) güncel fiyatın %83.5 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 24.80
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
NT$6.1
Graham içsel değer: NT$6.1. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sector Comparison
F/K Oranı
22.1x vs 27.6x
Sektör medyanının %20 altında — ucuz
PD/DD Oranı
16.66x vs 3.41x
Sektörden %389 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
17.4x vs 14.9x
Sektörden %17 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%19.4 vs %12.3 WACC
ROIC 7.1 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%28.3 vs %37.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %28.3
↔
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (27.25), TRAMA-99 çizgisi (27.45) ile yakın seviyede (%-0.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price:: 27.25
TRAMA: 27.45
Difference: %-0.7
Charts
Indicators
BB deviation ?
RSI thresholds ?

Price Chart ?
RSI (14) ?
Bollinger Bands ?
MACD ?
Gold-Based Price + TRAMA (Stock / Gram Gold) ?
P/E Ratio ?
P/B Ratio ?
EBITDA ?
Net Working Capital ?
Current Ratio ?
5314 — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.