/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
48/100
Средний
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
52/100
Dalio Risk ?
97/100
Piotroski ?
3/9
Слабый
Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4); Данные предыдущего года отсутствуют → сравнение маржи невозможно (C8)
Graham ?
HK$134.9
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
94/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (94/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 12 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$6.3B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+269.2 arttı (HK$1.7B → HK$6.3B). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+1483.0 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+76.2 arttı (HK$4.9B → HK$8.7B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+229.2 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %57.1 → %66.6 (+9.5 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %73.1. Her 100HK$ satıştan 73HK$ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından HK$19.8B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 6.45x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+272.6 arttı (HK$1.9B → HK$7.1B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 5.58. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 22.2. Pahalı değerleme.
Özkaynak Büyümesi
Özkaynak çeyreklik %+47.5 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-52.4 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-23 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-23
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
191 дней
Годовая волатильность ?
%113.3
VaR 95% ?
%11.25
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%16.11
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%13.19
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%74.2
29.06.2026 → 22.10.2026
Асимметрия ?
0.33
Parametrik%11.25
Historik%8.29
Cornish-Fisher%10.50
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-31.7%
ROIC ?
28.6%
Значение DCF ?
183.39
Долговой цикл?
Раннее расширение
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+269.2 artarak 6.3B HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+1483.0
Hasılat çeyreklik %+76.2 büyüdü (8.7B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+229.2)
Brüt kâr marjı güçlü: %66.6
Brüt marj değişimi: %+9.5 puan
Net kâr marjı yüksek: %73.1
FAVÖK çeyreklik %+272.6 büyüdü (7.1B HKD)
FAVÖK marjı güçlü: %82.0
Toplam borç %-15.8 azaldı → 95.1M HKD
Net nakit pozisyonunda: -19.8B HKD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.00x
Cari oran güçlü: 6.45x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+15.5 arttı → 19.9B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 7.2B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 4.3B HKD
ROE: %14.5
ROA güçlü: %12.7 — varlıklar etkin kullanılıyor
Toplam varlıklar %+52.7 büyüdü → 49.7B HKD
Özkaynak %+47.5 arttı → 43.7B HKD
İşletme kârı pozitif: 4.8B HKD
İşletme kârı büyüme: %+136.5
Faiz karşılama oranı güçlü: 6244.4x (Faiz: 1.1M HKD)
Ödenmiş sermaye: 701.7M HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 22.6B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+10.7
CAPEX: 724.8M HKD (Hasılatın %8.4'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-41.9 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 598.58 HKD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Чистая рентабельность
%73.1
Маржа чистой прибыли %73.1 — очень сильно. По сравнению с предыдущим кварталом +38.2 пункт рост.
ROE - Рентабельность капитала (TTM)
%23.7
ROE %23.7 — высокая рентабельность капитала.
Маржа EBITDA
%82.0
Маржа EBITDA %82.0 — операционно очень эффективно.
Валовая рентабельность
%66.6
Валовая прибыль на выручку %66.6. Сильная ценовая власть.
Маржа свободного денежного потока (TTM)
%34.2
TTM свободный денежный поток составляет %34.2'i. Сильная генерация FCF — высокое качество прибыли.
Оценка
Коэфф. P/E
21.0x
Сектор: 18.5x
F/K 21.0x — медианы сектора (18.5x) %14 выше. Небольшая премия.
Коэфф. P/B
5.58x
Сектор: 2.25x
PD/DD 5.58x — медианы сектора %148 выше. Дорогая балансовая стоимость.
EV/EBITDA
22.2x
Сектор: 10.9x
EV/EBITDA 22.2x — медианы сектора (10.9x) %104 выше. Дорого по EBITDA.
Задолженность
Текущий коэффициент
6.45x
Текущий коэффициент 6.45x — оборотных активов вдвое больше краткосрочных обязательств. Очень здоровая ликвидность.
Чистый долг / EBITDA
0.0x
Чистый долг/EBITDA 0.0x — очень низкая долговая нагрузка. Компания может быстро погасить долг.
Долг / Капитал
0.00x
Низкий левередж — большая часть активов финансируется собственным капиталом.
Покрытие процентов
778.9x
Покрытие процентов 778.9x — очень широкий запас для оплаты процентных расходов.
Рост
Рост выручки (г/г)
%+229.2
Выручка г/г %229.2 выросла (2026/6) — сильный рост. Расширение сектора и/или увеличение доли рынка.
Рост чистой прибыли (г/г)
%+1483.0
Чистая прибыль г/г %1483.0 выросла (2026/6) — исключительный рост прибыли.
Пояснения к оценкам
Надёжность Lothien
48/100
Средний уровень надёжности (48/100). Критерии оценки и риска дают смешанные сигналы. Рекомендуется детальный анализ.
Средний
Потенциал
-31.7%
Минус %31.7 ожидаемая стоимость (237.54) сравнение с текущей ценой. 4/4 из моделей оценки удалось рассчитать. Уверенность модели %75.
Компоненты: Целевой P/E: 309.15 | Целевой P/B: 149.87 | Целевой EV/EBITDA: 170.80 | Целевой DCF: 183.39
Оценка Дамодарана
52/100
Средний балл Дамодарана (52/100). ROIC (%28.6) – WACC (%10.9) разница +17.7 б.п. Способность создания стоимости ограничена.
Средний
Анализ рисков Далио
97/100
Низкий долговой риск (97/100). Коэффициент покрытия процентов 778.9x — сильно. Долг/EBITDA 0.0x — в здоровом диапазоне.
Левередж: 100/100 | Обслуживание долга: 100/100 | Качество: 83/100
ROIC - Рентабельность капитала
%28.6
ROIC (%28.6) стоимость капитала 17.7 б.п. выше → компания создаёт стоимость.
WACC: %10.9
DCF Дисконтированный денежный поток
183.39
DCF (183.39) текущей цены %47.3 ниже — денежные потоки не поддерживают текущую цену.
Текущая цена: 347.80
Фаза долгового цикла
Раннее расширение
Долг снижается, рост набирает обороты. Компания в фазе очистки баланса.
Piotroski F-Score
3/9
Слабый Piotroski (3/9). Многие критерии качества баланса не выполнены. Примечание: Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4)
Слабый
Внутренняя стоимость Грэма
HK$134.9
Дорого
⚖️ Сравнение секторов
Коэфф. P/E
21.0x
vs 18.5x
Медианы сектора %14 выше — дорого
Коэфф. P/B
5.58x
vs 2.25x
По сравнению с сектором %148 дороже (по балансовой стоимости)
EV/EBITDA
22.2x
vs 10.9x
По сравнению с сектором %104 выше EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%28.6
vs %10.9 WACC
ROIC 17.7 б.п. выше стоимости капитала
Рентабельность (TTM)
%48.0
vs %53.3 маржа EBITDA
маржа чистой прибыли TTM %48.0
TRAMA-99 Trend — Сильный нисходящий тренд
Цена (347.80), линии TRAMA-99 %41.9 ниже. Выраженный нисходящий тренд. TRAMA выступает сильным техническим сопротивлением.
Цена:: 347.80
TRAMA: 598.58
Разница: %-41.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
3986 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.