/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
28/100
Zayıf
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
20/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
69/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -2.7282 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Aktif Metrik?
1/4
Güven?
48%
Lothien Sağlamlık Özeti
27/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (27/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 5 | Negatif: 7 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -HK$678M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-126.9 geriledi (-HK$299M → -HK$678M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-126.9 düştü. Uzun vadede endişe verici.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+394.1 arttı (HK$259M → HK$1.3B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+394.1 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %21.4 → %25.9 (+4.5 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından HK$616M fazla. Borç riski düşük.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+34.2 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-125.5 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Negatif ROE
ROE: %-64.0. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 28/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+64.8 artabilir (-HK$678M → -HK$238M).
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
201 gün
Yıllık Volatilite ?
%81.5
VaR 95% ?
%8.45
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%11.95
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%9.72
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%49.3
17.04.2026 → 16.06.2026
Çarpıklık ?
1.71
Parametrik%8.45
Historik%6.80
Cornish-Fisher%4.46
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
-22.7%
ROIC ?
-66.1%
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Yıllık net kâr %-126.9 geriledi
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+394.1)
Brüt kâr marjı: %25.9
Net kâr marjı negatif: %-52.9 — zarar ediyor
FAVÖK marjı düşük: %-45.4
Toplam borç: 805.8M HKD
Net nakit pozisyonunda: -616.0M HKD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.41x
Cari oran: 1.68x — yeterli likidite
Nakit ve benzerleri: 1.4B HKD
İşletme nakit akışı negatif: -383.9M HKD
Serbest nakit akışı negatif: -1.9B HKD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-34.6 — zarar var
ROA düşük: %-18.1
Ödenmiş sermaye: 437.9M HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 1.1B HKD
Son 7 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-22.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 22.27 HKD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %72'i
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
Net Kâr Marjı
%-52.9
Net kâr marjı %-52.9 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +62.3 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-64.0
ROE %-64.0 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-45.4
FAVÖK marjı %-45.4 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%25.9
Hasılat başına brüt kâr %25.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-106.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-106.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Değerleme
PD/DD Oranı
3.79x
Sektör: 2.27x
PD/DD 3.79x — sektör medyanının %67 üzerinde. Pahalı defter değeri.
Borçluluk
Cari Oran
1.68x
Cari oran 1.68x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Borç / Özkaynak
0.41x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-117.7x
Faiz karşılama -117.7x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+394.1
Hasılat yıllık %394.1 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-126.9
Zarar %126.9 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -234.4M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -382.2M).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
28/100
Zayıf sağlamlık (28/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-22.7%
Eksi %22.7 beklenen değer (13.60) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %48.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 9.26
Damodaran Değerleme
20/100
Düşük Damodaran skoru (20/100). ROIC (%-66.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
69/100
Orta düzey borç riski (69/100). Faiz karşılama oranı -117.7x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 79/100 | Borç Servis: 84/100 | Kalite: 20/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-66.1
ROIC (%-66.1) sermaye maliyetinin (11.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %11.8
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -2.7282 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
PD/DD Oranı
3.79x
vs 2.27x
Sektörden %67 daha pahalı (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-66.1
vs %11.8 WACC
ROIC 77.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-76.5
vs %-65.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-76.5
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (17.19), TRAMA-99 çizgisinin %22.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Fiyat:: 17.19
TRAMA: 22.27
Fark: %-22.8
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
3881 — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.