/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
83/100
Çok Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
73/100
ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır
Dalio Risk ?
85/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Cari oran verisi eksik (C6); brüt kâr verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8); Banka/finans: kaldıraç/cari-oran/marj kriterleri uygulanamaz, skor kalan kriterlere göre normalize edildi
Graham ?
HK$220.2
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
59/100
Lothien Sağlamlık: Orta (59/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 10 | Negatif: 5 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$476M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-54.0 geriledi (HK$1.0B → HK$476M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-76.6 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 4 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-39.7 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %251.3 → %289.9 (+38.6 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %15.6. Her 100HK$ satıştan 16HK$ kâr kalıyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından HK$1.4B fazla. Borç riski düşük.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+34.6 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (HK$1.3B) kârın %267'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 1.3. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.19. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 0.2. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Lothien Sağlamlık Skoru: 83/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+63.2 artabilir (HK$476M → HK$777M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%53.9
VaR 95% ?
%6.13
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%8.44
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%8.61
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%80.0
09.10.2025 → 14.10.2026
Асимметрия ?
0.45
Parametrik%6.13
Historik%5.33
Cornish-Fisher%5.20
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+150.0%
Значение DCF ?
175.74
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-54.0 düşerek 476.0M HKD oldu
Yıllık net kâr %-76.6 geriledi
Hasılat çeyreklik %-13.3 düştü (3.1B HKD)
Yıllık hasılat daraldı (%-39.7)
Brüt kâr marjı güçlü: %289.9
Brüt marj değişimi: %+38.6 puan
Net kâr marjı yüksek: %15.6
FAVÖK yatay seyrede (6.0B HKD)
FAVÖK marjı güçlü: %195.2
Toplam borç %+34.6 arttı → 3.5B HKD
Net nakit pozisyonunda: -1.4B HKD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.12x
Nakit %-27.3 azaldı → 4.8B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 1.3B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 1.3B HKD
ROE düşük: %1.6
ROA düşük: %0.8
Toplam varlıklar: 62.3B HKD (%-1.9)
Özkaynak: 29.0B HKD (%+1.6)
Ödenmiş sermaye: 243.2M HKD
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-32.0 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 35.90 HKD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%15.6
Net kâr marjı %15.6 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre -13.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%15.3
ROE %15.3 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%195.2
FAVÖK marjı %195.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%289.9
Hasılat başına brüt kâr %289.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%64.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %64.3'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
1.3x
Сектор: 9.5x
F/K 1.3x — sektör medyanının (9.5x) %87 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.19x
Сектор: 0.86x
PD/DD 0.19x — sektör medyanının (0.86x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
0.2x
Сектор: 7.7x
EV/EBITDA 0.2x — sektör medyanının (7.7x) %98 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Net Borç / EBITDA
0.1x
Net Borç/EBITDA 0.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.12x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-39.7
Hasılat yıllık %-39.7 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-76.6
Net kâr yıllık %-76.6 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
83/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (83/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+150.0%
Artı %150.0 beklenen değer (57.95) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 69.54 | PD/DD hedefi: 69.54 | EV/EBITDA hedefi: 69.54 | DCF hedefi: 69.54
Damodaran Değerleme
73/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (73/100). ROIC sermaye maliyetini karşılıyor, şirket değer yaratıyor. Eksik/sorunlu: ROIC banka/finans için tanımsız — mevduat/prim fonlaması borç değil hammaddedir; değerleme öz-sermaye (P/DD) tabanlı yapılır.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
85/100
Düşük borç riski (85/100). Borç/EBITDA 0.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 50/100 | Kalite: 85/100
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
175.74
DCF modeli 175.74 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %658.2 ucuz.
Mevcut fiyat: 23.18
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Cari oran verisi eksik (C6)
Nötr
Graham İçsel Değer
HK$220.2
Graham içsel değer: HK$220.2. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
1.3x
vs 9.5x
Sektör medyanının %87 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.19x
vs 0.86x
Sektörden %77 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
0.2x
vs 7.7x
Sektörden %98 daha düşük EV/EBITDA
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (24.40), TRAMA-99 çizgisinin %32.0 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 24.40
TRAMA: 35.90
Разница: %-32.0
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
3660 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.