/
Кіру
Талдау бағалары
Lothien беріктік ұпайы?
28/100
Zayıf
Факторлық балл мен уақыт көкжиегі салмақтары тек бүгін саудаланатын компаниялардың өткен деректерімен өлшенді; бұрын биржадан шыққан компаниялар бұл өлшемге кірмейді.
Neden bu skor?
Damodaran ?
26/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
81/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.6182 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Белсенді метрика?
1/4
Сенім?
48%
Lothien беріктік қорытындысы
34/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (34/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 6 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -HK$97M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-458.4 geriledi (-HK$17M → -HK$97M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-458.4 düştü. Uzun vadede endişe verici.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+206.7 arttı (HK$107M → HK$328M). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+206.7 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %20.8 → %24.6 (+3.8 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından HK$53M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 5.10x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-471.5 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 9.56. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Negatif ROE
ROE: %-49.5. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 28/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Özkaynak Büyümesi
Özkaynak çeyreklik %+343.9 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+89.1 artabilir (-HK$97M → -HK$11M).
Деректер күні 2026-10-16 Инвестициялық кеңес емес; сандар ережеге негізделген модель нәтижесі. Бағалар қалай есептеледі
Бағалау төлқұжаты
Әдістеме
Бағалар қалай есептеледі
· Бағалау табелі
Деректер күні
2026-10-16
Жаңарту жиілігі
Жұмыс күндері Стамбул уақытымен 19:30-да жоспарлы талдау; әр символ әр іске қосуда жаңармауы мүмкін
Әдістеме қысқашаLothien сенімділік ұпайы (0–100) — жарияланған қаржылық есептілік пен баға деректерінен тұрақты ережелер бойынша есептелетін ішкі ұпайлардың салмақталған жиынтығы (Дамодаран бағалауы, Далио тәуекелі, Пиотроски F-көрсеткіші, пайда сапасы, моментум және басқалары). Ережелер қамтылған әр акцияға секторға қарай өзгеретін салмақтармен автоматты түрде қолданылады.
ЖорамалдарЕсептеулер компания жариялаған соңғы қаржылық есептілікке және кешігуі мүмкін баға деректеріне негізделеді. Төрт тоқсан жарияланбаған кезеңдерде жылдық көрсеткіштер бар тоқсандардан масштабталуы мүмкін. Тәуекелсіз мөлшерлеме, тәуекел сыйлықақысы және ұзақ мерзімді өсім сияқты модель параметрлері әр биржа үшін тұрақты жорамалдар болып табылады және нақты компанияға қатысты күтуді қамтымайды.
Мүдделер қақтығысыLothien операторы MIDAK немесе оның командасы осы акцияларда позиция ұстай ма, бұл туралы мәлімдеме жарияланбаған. Көрсеткіштер мұндай позиция ескерілмей, бірдей ережелермен автоматты түрде шығарылады.
ЕскертуБұл ақпарат инвестициялық кеңес беру аясына жатпайды және инвестициялық ұсыныс емес. Көрсеткіштер ережелерге негізделген модельдердің нәтижесі; олар сіздің қаржылық жағдайыңызға немесе тәуекел мен кіріс бойынша қалауыңызға сәйкес келмеуі мүмкін. Тек осы ақпаратқа сүйеніп инвестициялық шешім қабылдау күткен нәтижені бермеуі мүмкін.
Модель нәтижесі; инвестициялық кеңес емес; модельдер арасында айырмашылық болуы мүмкін. Қате туралы хабарлау
Тәуекел талдауы (VaR)
Çok Yüksek
135 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%88.4
VaR 95% ?
%9.37
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%13.16
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%11.11
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%67.2
14.04.2026 → 02.10.2026
Асимметрия ?
1.00
Parametrik%9.37
Historik%8.02
Cornish-Fisher%7.21
Табыс бөлінуі
Бағалау
Әлеует?
-33.0%
ROIC ?
-9.9%
Қарыз циклі?
Erken Genişleme
Теңгерімдік талдау?
Q2026/6
Yıllık net kâr %-458.4 geriledi
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+206.7)
Brüt kâr marjı: %24.6
Net kâr marjı negatif: %-29.5 — zarar ediyor
FAVÖK marjı düşük: %-24.6
Toplam borç: 147.4M HKD
Net nakit pozisyonunda: -53.2M HKD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.26x
Cari oran güçlü: 5.10x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit ve benzerleri: 200.6M HKD
İşletme nakit akışı negatif: -138.4M HKD
ROE negatif: %-16.9 — zarar var
ROA düşük: %-12.7
Ödenmiş sermaye: 112.0M HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 594.7M HKD
Son 7 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-45.3 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 90.08 HKD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %97'i
Іргелі және техникалық талдау
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%-29.5
Net kâr marjı %-29.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -13.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-49.5
ROE %-49.5 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-24.6
FAVÖK marjı %-24.6 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%24.6
Hasılat başına brüt kâr %24.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-8.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-8.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Бағалау
PD/DD Oranı
9.56x
Сектор: 3.05x
PD/DD 9.56x — sektör medyanının %213 üzerinde. Pahalı defter değeri.
Қарыздылық
Cari Oran
5.10x
Cari oran 5.10x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.26x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-54.1x
Faiz karşılama -54.1x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+206.7
Hasılat yıllık %206.7 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-458.4
Zarar %458.4 arttı — zararlar derinleşiyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -17.0M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -43.5M).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
28/100
Zayıf sağlamlık (28/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-33.0%
Eksi %33.0 beklenen değer (33.00) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %48.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 15.41
Damodaran Değerleme
26/100
Düşük Damodaran skoru (26/100). ROIC (%-9.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
81/100
Düşük borç riski (81/100). Faiz karşılama oranı -54.1x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 94/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 15/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-9.9
ROIC (%-9.9) sermaye maliyetinin (11.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %11.5
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor.
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.6182 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сектор салыстыруы
PD/DD Oranı
9.56x
vs 3.05x
Sektörden %213 daha pahalı (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%-9.9
vs %11.5 WACC
ROIC 21.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-21.0
vs %-17.4 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-21.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (49.30), TRAMA-99 çizgisinin %45.3 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Баға:: 49.30
TRAMA: 90.08
Айырмашылық: %-45.3
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
3625 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.