3264

🇹🇼 Tayvan Borsası
258.50
TWD
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
44/100
Orta
Neden bu skor?
Damodaran ?
29/100
Dalio Risk ?
71/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$82.9
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
59/100
Lothien Sağlamlık: Orta (59/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 5 | Negatif: 4 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$1.2B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+25.0 arttı (NT$924M → NT$1.2B). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+105.2 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %25.5. Her 100NT$ satıştan 25NT$ kâr kalıyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.70x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+40.6 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (NT$1.2B) ama FCF negatif (-NT$4.9B). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 32.5. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 6.47. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 17.6. Pahalı değerleme.

Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки

Паспорт оценки
Дата данных 2026-10-16
Периодичность обновления Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске

Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.

ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.

Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.

ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.

Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке

Анализ рисков (VaR) Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%70.0
VaR 95% ?
%6.71
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%9.71
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%8.80
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%37.5
06.07.2026 → 30.07.2026
Асимметрия ?
0.09
Parametrik%6.71
Historik%6.85
Cornish-Fisher%6.59
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-25.3%
ROIC ?
10.4%
Значение DCF ?
43.78
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+25.0 artarak 1.2B TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+105.2
Hasılat çeyreklik %+13.8 büyüdü (4.5B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+32.4)
Brüt kâr marjı güçlü: %40.2
Brüt marj değişimi: %+1.8 puan
Net kâr marjı yüksek: %25.5
FAVÖK çeyreklik %+16.7 büyüdü (2.4B TWD)
FAVÖK marjı güçlü: %53.4
Toplam borç %+40.6 arttı → 15.6B TWD
Net borç hasılatın üzerinde: 13.7B TWD
Borç/Özkaynak oranı: 0.79x
Cari oran < 1: 0.88x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 1.8B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 870.0M TWD
Serbest nakit akışı negatif: -4.9B TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %5.9
ROA: %2.8
Toplam varlıklar %+16.0 büyüdü → 41.3B TWD
Özkaynak: 19.6B TWD (%-3.1)
İşletme kârı pozitif: 1.4B TWD
İşletme kârı büyüme: %+25.6
Faiz karşılama oranı güçlü: 38.9x (Faiz: 62.1M TWD)
Ödenmiş sermaye: 473.9M TWD
Net işletme sermayesi negatif: -1.2B TWD — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-163.7
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %127.2 (5.8B TWD)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+22.9 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 210.38 TWD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı %25.5
Net kâr marjı %25.5 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +2.3 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %14.7
ROE %14.7 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı %53.4
FAVÖK marjı %53.4 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı %40.2
Hasılat başına brüt kâr %40.2. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %-22.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-22.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı 32.5x Сектор: 26.5x
F/K 32.5x — sektör medyanının (26.5x) %23 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı 6.47x Сектор: 3.85x
PD/DD 6.47x — sektör medyanının %68 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA 17.6x Сектор: 14.7x
EV/EBITDA 17.6x — sektör medyanının (14.7x) %20 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran 0.88x
Cari oran 0.88x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA 1.9x
Net Borç/EBITDA 1.9x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak 0.79x
Borç/Özkaynak 0.79x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı 33.3x
Faiz karşılama 33.3x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY) %+32.4
Hasılat yıllık %32.4 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+105.2
Net kâr yıllık %105.2 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
44/100
Orta düzey sağlamlık (44/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-25.3%
Eksi %25.3 beklenen değer (200.17) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 220.80 | PD/DD hedefi: 167.51 | EV/EBITDA hedefi: 224.14 | DCF hedefi: 67.00
Damodaran Değerleme
29/100
Düşük Damodaran skoru (29/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
71/100
Düşük borç riski (71/100). Faiz karşılama oranı 33.3x — güçlü. Borç/EBITDA 1.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 78/100 | Borç Servis: 72/100 | Kalite: 92/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%10.4
ROIC (%10.4) sermaye maliyetini hafifçe (0.4 puan) aşıyor.
WACC: %10.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
43.78
DCF (43.78) güncel fiyatın %83.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 268.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
NT$82.9
Graham içsel değer: NT$82.9. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
32.5x vs 26.5x
Sektör medyanının %23 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
6.47x vs 3.85x
Sektörden %68 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
17.6x vs 14.7x
Sektörden %20 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%10.4 vs %10.0 WACC
ROIC 0.4 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%22.2 vs %50.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %22.2
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (258.50), TRAMA-99 çizgisinin %22.9 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Цена:: 258.50
TRAMA: 210.38
Разница: %+22.9
Графики
Индикаторы
Отклонение BB ?
Пороги RSI ?

График цен ?
RSI (14) ?
Полосы Боллинджера ?
MACD ?
Цена на базе золота + TRAMA (Акция / Грамм золота) ?
Коэффициент P/E ?
Коэффициент P/B ?
EBITDA ?
Чистый оборотный капитал ?
Коэффициент текущей ликвидности ?
3264 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.