2FEFerrari N.V.

🇩🇪 Xetra
356.55
EUR
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
54/100
Orta
Neden bu skor?
Damodaran ?
53/100
Dalio Risk ?
84/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
€66.0
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
60/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (60/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 4 | Negatif: 2 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €462M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%+12.0). İstikrarlı seyir.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %23.9. Her 100€ satıştan 24€ kâr kalıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 38.3. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 17.15. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 22.7. Pahalı değerleme.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %42.5. Sermaye verimli kullanılıyor.

Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки

Паспорт оценки
Дата данных 2026-10-16
Периодичность обновления Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске

Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.

ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.

Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.

ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.

Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке

Анализ рисков (VaR) Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%30.4
VaR 95% ?
%3.11
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%4.42
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%3.91
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%25.8
12.11.2025 → 20.03.2026
Асимметрия ?
0.43
Parametrik%3.11
Historik%2.55
Cornish-Fisher%2.72
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-18.5%
ROIC ?
31.2%
Значение DCF ?
154.29
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса? Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+12.0 artarak 462.2M EUR oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%+9.0)
Hasılat çeyreklik %+4.9 büyüdü (1.9B EUR)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+8.4)
Brüt kâr marjı güçlü: %52.6
Net kâr marjı yüksek: %23.9
FAVÖK çeyreklik %+5.4 büyüdü (759.3M EUR)
FAVÖK marjı güçlü: %39.2
Toplam borç: 3.2B EUR
Net borç: 1.7B EUR
Borç/Özkaynak oranı: 0.87x
Cari oran: 1.80x — yeterli likidite
Nakit %-20.0 azaldı → 1.5B EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 436.3M EUR
Serbest nakit akışı pozitif: 200.4M EUR
ROE: %12.6
ROA: %4.5
Toplam varlıklar: 10.2B EUR (%-0.2)
Özkaynak %-9.6 azaldı → 3.7B EUR
İşletme kârı pozitif: 602.0M EUR
Faiz karşılama oranı güçlü: 37.1x (Faiz: 20.5M EUR)
Ödenmiş sermaye: 175.9M EUR
Net işletme sermayesi pozitif: 2.3B EUR
İşletme sermayesi değişimi: %-33.3
CAPEX: 235.9M EUR (Hasılatın %12.2'i)
Son 6 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+5.2 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 339.00 EUR
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı %23.9
Net kâr marjı %23.9 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +1.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM) %42.5
ROE %42.5 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı %39.2
FAVÖK marjı %39.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı %52.6
Hasılat başına brüt kâr %52.6. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM) %19.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %19.6'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı 38.3x Сектор: 16.6x
F/K 38.3x — sektör medyanının (16.6x) %132 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı 17.15x Сектор: 4.04x
PD/DD 17.15x — sektör medyanının %324 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA 22.7x Сектор: 42.4x
EV/EBITDA 22.7x — sektör medyanının (42.4x) %46 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Cari Oran 1.80x
Cari oran 1.80x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA 1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak 0.87x
Borç/Özkaynak 0.87x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı 29.0x
Faiz karşılama 29.0x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY) %+8.4
Hasılat yıllık %8.4 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY) %+9.0
Net kâr yıllık %9.0 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
54/100
Orta düzey sağlamlık (54/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-18.5%
Eksi %18.5 beklenen değer (290.51) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 158.80 | PD/DD hedefi: 93.86 | EV/EBITDA hedefi: 666.15 | DCF hedefi: 154.29
Damodaran Değerleme
53/100
Orta Damodaran skoru (53/100). ROIC (%31.2) – WACC (%9.5) farkı +21.6 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
84/100
Düşük borç riski (84/100). Faiz karşılama oranı 29.0x — güçlü. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 74/100 | Borç Servis: 95/100 | Kalite: 100/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%31.2
ROIC (%31.2) sermaye maliyetini 21.6 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %9.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
154.29
DCF (154.29) güncel fiyatın %56.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 356.55
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
€66.0
Güncel fiyat Graham değerinin %81.5 üzerinde (€66.0) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
38.3x vs 16.6x
Sektör medyanının %132 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
17.15x vs 4.04x
Sektörden %324 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
22.7x vs 42.4x
Sektörden %46 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%31.2 vs %9.5 WACC
ROIC 21.6 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%22.3 vs %38.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %22.3
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (356.55), TRAMA-99 çizgisinin %5.2 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Цена:: 356.55
TRAMA: 339.00
Разница: %+5.2
Графики
Индикаторы
Отклонение BB ?
Пороги RSI ?

График цен ?
RSI (14) ?
Полосы Боллинджера ?
MACD ?
Цена на базе золота + TRAMA (Акция / Грамм золота) ?
Коэффициент P/E ?
Коэффициент P/B ?
EBITDA ?
Чистый оборотный капитал ?
Коэффициент текущей ликвидности ?
2FE — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.