/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
72/100
Очень сильный
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
66/100
Dalio Risk ?
58/100
Piotroski ?
5/9
Нейтрально
Graham ?
HK$13.7
Makul
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
72%
Сводка надежности Lothien
90/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (90/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 12 | Negatif: 2 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$4.2B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+420.8 arttı (HK$801M → HK$4.2B). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+420.8 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+292.6 arttı (HK$5.5B → HK$21.5B). Talep güçlü.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+292.6 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %24.8 → %32.2 (+7.5 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %19.4. Her 100HK$ satıştan 19HK$ kâr kalıyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 1.16x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Likidite Riski
Cari oran 0.60x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+398.7 arttı (HK$1.5B → HK$7.5B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 3.5. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 3.4. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %48.7. Sermaye verimli kullanılıyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 72/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-74.1 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-22 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-22
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
223 дней
Годовая волатильность ?
%72.3
VaR 95% ?
%7.44
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%10.55
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%8.22
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%60.2
12.03.2026 → 22.10.2026
Асимметрия ?
0.39
Parametrik%7.44
Historik%7.20
Cornish-Fisher%6.86
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+64.1%
ROIC ?
15.1%
Значение DCF ?
11.92
Долговой цикл?
Geç Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Yıllık net kâr büyümesi %+420.8
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+292.6)
Brüt kâr marjı: %32.2
Net kâr marjı yüksek: %19.4
FAVÖK marjı güçlü: %35.0
Toplam borç: 17.0B HKD
Net borç: 14.4B HKD
Borç/Özkaynak oranı: 1.37x
Cari oran < 1: 0.60x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 2.5B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 7.1B HKD
ROE yüksek: %33.6 — özkaynak verimli kullanılıyor
ROA güçlü: %11.6 — varlıklar etkin kullanılıyor
Ödenmiş sermaye: 2.1B HKD
Net işletme sermayesi negatif: -6.3B HKD — kısa vadeli baskı
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-35.6 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 20.09 HKD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Чистая рентабельность
%19.4
Маржа чистой прибыли %19.4 — на здоровом уровне. По сравнению с предыдущим кварталом +4.8 пункт рост.
ROE - Рентабельность капитала (TTM)
%48.7
ROE %48.7 — высокая рентабельность капитала.
Маржа EBITDA
%35.0
Маржа EBITDA %35.0 — операционно очень эффективно.
Валовая рентабельность
%32.2
Валовая прибыль на выручку %32.2. Оценивайте относительно сектора.
Маржа свободного денежного потока (TTM)
%7.0
TTM свободный денежный поток составляет %7.0'i. Умеренный FCF — капзатраты ограничивают операционную прибыль.
Оценка
Коэфф. P/E
3.5x
Сектор: 12.0x
F/K 3.5x — медианы сектора (12.0x) %71 ниже. Привлекательно для стоимостного инвестирования.
Коэфф. P/B
2.17x
Сектор: 1.75x
PD/DD 2.17x — медианы сектора (1.75x) %24 выше.
EV/EBITDA
3.4x
Сектор: 8.1x
EV/EBITDA 3.4x — медианы сектора (8.1x) %57 ниже. Дёшево по EBITDA.
Задолженность
Текущий коэффициент
0.60x
Текущий коэффициент 0.60x — краткосрочные обязательства превышают оборотные активы. Риск ликвидности.
Чистый долг / EBITDA
1.4x
Чистый долг/EBITDA 1.4x — очень низкая долговая нагрузка. Компания может быстро погасить долг.
Долг / Капитал
1.37x
Долг/Капитал 1.37x — умеренный финансовый левередж.
Покрытие процентов
14.0x
Покрытие процентов 14.0x — очень широкий запас для оплаты процентных расходов.
Рост
Рост выручки (г/г)
%+292.6
Выручка г/г %292.6 выросла (2026/6) — сильный рост. Расширение сектора и/или увеличение доли рынка.
Рост чистой прибыли (г/г)
%+420.8
Чистая прибыль г/г %420.8 выросла (2026/6) — исключительный рост прибыли.
Анализ сезонности
Q2 (Nis-Haz)
Исторически самый сильный квартал: Q2 (Апр-Июн) (сред. прибыль 1.9B). Самый слабый квартал: Q4 (Окт-Дек) (сред. прибыль 701.7M).
Пояснения к оценкам
Надёжность Lothien
72/100
Очень высокий балл надёжности (72/100). Критерии оценки Дамодарана, анализа рисков Далио и качества баланса в значительной степени выполнены.
Очень сильный
Потенциал
+64.1%
Плюс %64.1 ожидаемая стоимость (21.28) сравнение с текущей ценой. 4/4 из моделей оценки удалось рассчитать. Уверенность модели %72.
Компоненты: Целевой P/E: 38.91 | Целевой P/B: 11.36 | Целевой EV/EBITDA: 30.45 | Целевой DCF: 11.92
Оценка Дамодарана
66/100
Средний балл Дамодарана (66/100). ROIC (%15.1) – WACC (%8.5) разница +6.6 б.п. Способность создания стоимости ограничена.
Сильный
Анализ рисков Далио
58/100
Умеренный долговой риск (58/100). Коэффициент покрытия процентов 14.0x — сильно. Долг/EBITDA 1.4x — в здоровом диапазоне.
Левередж: 67/100 | Обслуживание долга: 65/100 | Качество: 80/100
ROIC - Рентабельность капитала
%15.1
ROIC (%15.1) стоимость капитала 6.6 б.п. выше → компания создаёт стоимость.
WACC: %8.5
DCF Дисконтированный денежный поток
11.92
DCF (11.92) около текущей цены (%-8.1) близко — в зоне справедливой стоимости.
Текущая цена: 12.97
Фаза долгового цикла
Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Средний Piotroski (5/9). Некоторые критерии баланса выполнены, некоторые нет.
Нейтрально
Внутренняя стоимость Грэма
HK$13.7
Внутренняя стоимость по Грэму: HK$13.7. Makul
Разумно
⚖️ Сравнение секторов
Коэфф. P/E
3.5x
vs 12.0x
Медианы сектора %71 ниже — дёшево
Коэфф. P/B
2.17x
vs 1.75x
По сравнению с сектором %24 дороже (по балансовой стоимости)
EV/EBITDA
3.4x
vs 8.1x
По сравнению с сектором %57 ниже EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%15.1
vs %8.5 WACC
ROIC 6.6 б.п. выше стоимости капитала
Рентабельность (TTM)
%17.3
vs %31.7 маржа EBITDA
маржа чистой прибыли TTM %17.3
TRAMA-99 Trend — Сильный нисходящий тренд
Цена (12.93), линии TRAMA-99 %35.6 ниже. Выраженный нисходящий тренд. TRAMA выступает сильным техническим сопротивлением.
Цена:: 12.93
TRAMA: 20.09
Разница: %-35.6
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
2788 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.