/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
38/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
29/100
Dalio Risk ?
35/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.3311 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Активная метрика?
3/4
Уверенность?
59%
Сводка надежности Lothien
0/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (0/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 1 | Negatif: 9 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -NT$1.3B zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-238.0 geriledi (NT$910M → -NT$1.3B). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-15115.3 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %20.2 → %3.8 (-16.4 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 1.60x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Likidite Riski
Cari oran 0.80x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-56.9 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Negatif ROE
ROE: %-3.2. Şirket özsermayesini eritiyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+59.3 artabilir (-NT$1.3B → -NT$511M).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Düşük
252 дней
Годовая волатильность ?
%16.0
VaR 95% ?
%1.73
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%2.42
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%2.30
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%19.5
08.10.2025 → 18.05.2026
Асимметрия ?
0.04
Parametrik%1.73
Historik%1.44
Cornish-Fisher%1.69
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-15.0%
ROIC ?
0.6%
Значение DCF ?
9.25
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-238.0 düşerek -1.3B TWD oldu
Yıllık net kâr %-15115.3 geriledi
Hasılat çeyreklik %+7.5 büyüdü (14.8B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+37.4)
Brüt kâr marjı düşük: %3.8
Brüt marj değişimi: %-16.4 puan
Net kâr marjı negatif: %-8.5 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-56.9 düştü (1.4B TWD)
FAVÖK marjı düşük: %9.7
Toplam borç: 62.6B TWD
Net borç hasılatın üzerinde: 49.1B TWD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.04x
Cari oran < 1: 0.80x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 13.5B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 2.7B TWD
Serbest nakit akışı negatif: -2.1B TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE negatif: %-4.1 — zarar var
ROA düşük: %-0.8
Toplam varlıklar: 154.3B TWD (%+4.9)
Özkaynak: 30.8B TWD (%-3.5)
İşletme kârı negatif: -840.0M TWD — faaliyet zararı
Faiz karşılama oranı: 2.9x (Faiz: 487.7M TWD)
Ödenmiş sermaye: 3.0B TWD
Net işletme sermayesi negatif: -5.5B TWD — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-214.5
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %32.6 (4.8B TWD)
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-4.8
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 21.39 TWD
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %14
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-8.5
Net kâr marjı %-8.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -15.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-3.2
ROE %-3.2 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%9.7
FAVÖK marjı %9.7 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%3.8
Hasılat başına brüt kâr %3.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-19.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-19.8'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
PD/DD Oranı
1.98x
Сектор: 2.22x
PD/DD 1.98x — sektör medyanı (2.22x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
13.0x
Сектор: 10.8x
EV/EBITDA 13.0x — sektör medyanının (10.8x) %20 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
0.80x
Cari oran 0.80x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
7.4x
Net Borç/EBITDA 7.4x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
2.04x
Borç/Özkaynak 2.04x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
4.3x
Faiz karşılama 4.3x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+37.4
Hasılat yıllık %37.4 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-15115.3
Net kâr yıllık %-15115.3 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
38/100
Zayıf sağlamlık (38/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-15.0%
Eksi %15.0 beklenen değer (17.16) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %59.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 22.33 | EV/EBITDA hedefi: 16.91 | DCF hedefi: 9.25
Damodaran Değerleme
29/100
Düşük Damodaran skoru (29/100). ROIC (%0.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
35/100
Yüksek borç riski (35/100). Faiz karşılama oranı 4.3x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 7.4x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 39/100 | Borç Servis: 59/100 | Kalite: 31/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.6
ROIC (%0.6) sermaye maliyetinin (7.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %7.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
9.25
DCF (9.25) güncel fiyatın %54.2 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 20.20
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.3311 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сравнение секторов
PD/DD Oranı
1.98x
vs 2.22x
Sektörden %11 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
13.0x
vs 10.8x
Sektörden %20 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%0.6
vs %7.5 WACC
ROIC 6.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-2.0
vs %16.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-2.0
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (20.35), TRAMA-99 çizgisi (21.39) ile yakın seviyede (%-4.8). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 20.35
TRAMA: 21.39
Разница: %-4.8
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
2646 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.