/
Login
Analysis Scores
Lothien Robustness Score?
22/100
Çok Zayıf
The factor score and time-horizon weights were measured only on the past data of companies that trade today; companies that left the exchange in the past are not part of this measurement.
Neden bu skor?
Damodaran ?
26/100
Dalio Risk ?
21/100
Piotroski ?
1/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0082 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Active Metric?
2/4
Confidence?
51%
Lothien Robustness Summary
29/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (29/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumsuz | Pozitif: 5 | Negatif: 10 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$26M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+333.1 arttı (-NT$11M → NT$26M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-95.6 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-55.9 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %16.7 → %20.2 (+3.5 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %1.3. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 2.79x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (NT$26M) ama FCF negatif (-NT$907M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+32.4 arttı (NT$163M → NT$216M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 119.8. Pahalı değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-0.1. Şirket özsermayesini eritiyor.
Lothien Sağlamlık Skoru: 22/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı zayıf görünüyor.
Mevsimsel Toparlanma, Ama Trend Bozuk
Çeyreklik artış (%+333.1) ama yıllık bazda düşüş (%-95.6). Mevsimsel toparlanma var ama uzun vadeli trend zayıf.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-34.4 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-82.7 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Data date 2026-10-16 Not investment advice; the figures are rule-based model output. How the scores are computed
Score record
Method
How the scores are computed
· Scorecard
Data date
2026-10-16
Update frequency
Scheduled analysis run on business days at 19:30 Istanbul time; not every symbol is refreshed in every run
Method summaryThe Lothien Robustness Score (0-100) is a weighted combination of sub-scores computed by fixed rules from published financial statements and price data (Damodaran valuation, Dalio risk, Piotroski F-score, earnings quality, momentum and others). The rules are applied automatically to every covered stock, with weights that vary by sector.
AssumptionsCalculations rest on the company's latest published financial statements and on price data that may be delayed. Where four quarters have not been published, annual figures may be scaled from the available quarters. Model parameters such as the risk-free rate, the risk premium and long-term growth are fixed assumptions per exchange and contain no company-specific expectation.
Conflict of interestNo statement has been published on whether MIDAK, the operator of Lothien, or its team hold positions in these stocks. The figures are produced automatically by the same rules, without regard to any such position.
WarningThis information is not within the scope of investment advisory services and is not investment advice. The figures are the output of rule-based models and may not suit your financial situation or your risk and return preferences. Making an investment decision on the basis of this information alone may not lead to results that meet your expectations.
Model output; not investment advice; different models can disagree. Report an error
Risk Analysis (VaR)
Yüksek
252 days
Annual Volatility ?
%36.8
VaR 95% ?
%3.84
daily max loss
VaR 99% ?
%5.42
daily max loss
CVaR 95% ?
%5.07
expected loss (tail)
Max Drawdown ?
%28.7
31.07.2026 → 11.08.2026
Skewness ?
-1.53
Parametrik%3.84
Historik%3.02
Cornish-Fisher%4.08
Return Distribution
Valuation
Potential?
-27.9%
ROIC ?
0.4%
Debt Cycle?
Daralma
Balance Sheet Analysis?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+333.1 artarak 26.3M TWD oldu
Yıllık net kâr %-95.6 geriledi
Hasılat çeyreklik %+17.1 büyüdü (2.0B TWD)
Yıllık hasılat daraldı (%-55.9)
Brüt kâr marjı: %20.2
Brüt marj değişimi: %+3.5 puan
Net kâr marjı düşük: %1.3
FAVÖK çeyreklik %+32.4 büyüdü (215.6M TWD)
FAVÖK marjı düşük: %10.7
Toplam borç: 33.3B TWD
Net borç hasılatın üzerinde: 30.1B TWD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 3.09x
Cari oran: 1.21x — yeterli likidite
Nakit %-10.5 azaldı → 3.2B TWD
İşletme nakit akışı negatif: -899.6M TWD
Serbest nakit akışı negatif: -906.7M TWD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %0.2
ROA düşük: %0.0
Toplam varlıklar: 63.2B TWD (%+1.3)
Özkaynak %-34.4 azaldı → 10.8B TWD
İşletme kârı pozitif: 110.3M TWD
İşletme kârı büyüme: %+417.8
Faiz karşılama oranı düşük: 0.6x — borç servisi riski
Ödenmiş sermaye: 944.9M TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 9.9B TWD
İşletme sermayesi değişimi: %-36.7
CAPEX: 7.1M TWD (Hasılatın %0.4'i)
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-1.7
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 49.83 TWD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %90'i
Fundamental & Technical Analysis
Profitability
Net Kâr Marjı
%1.3
Net kâr marjı %1.3 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +2.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-0.1
ROE %-0.1 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%10.7
FAVÖK marjı %10.7 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%20.2
Hasılat başına brüt kâr %20.2. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-89.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-89.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Valuation
PD/DD Oranı
4.32x
Sector: 2.84x
PD/DD 4.32x — sektör medyanının %52 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
119.8x
Sector: 11.5x
EV/EBITDA 119.8x — sektör medyanının (11.5x) %942 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Indebtedness
Cari Oran
1.21x
Cari oran 1.21x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
52.0x
Net Borç/EBITDA 52.0x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
3.09x
Borç/Özkaynak 3.09x — çok yüksek kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
0.6x
Faiz karşılama 0.6x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Growth
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-55.9
Hasılat yıllık %-55.9 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-95.6
Net kâr yıllık %-95.6 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Score Explanations
Lothien Sağlamlık
22/100
Çok zayıf sağlamlık (22/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-27.9%
Eksi %27.9 beklenen değer (35.52) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 32.34 | EV/EBITDA hedefi: 12.31
Damodaran Değerleme
26/100
Düşük Damodaran skoru (26/100). ROIC (%0.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
21/100
Yüksek borç riski (21/100). Faiz karşılama oranı 0.6x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 52.0x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 0/100 | Borç Servis: 38/100 | Kalite: 39/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.4
ROIC (%0.4) sermaye maliyetinin (8.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %8.0
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
1/9
Zayıf Piotroski (1/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0082 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sector Comparison
PD/DD Oranı
4.32x
vs 2.84x
Sektörden %52 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
119.8x
vs 11.5x
Sektörden %942 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%0.4
vs %8.0 WACC
ROIC 7.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-0.1
vs %7.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-0.1
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (49.00), TRAMA-99 çizgisi (49.83) ile yakın seviyede (%-1.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price:: 49.00
TRAMA: 49.83
Difference: %-1.7
Charts
Indicators
BB deviation
?
RSI thresholds
?
2540 — Participation Finance Compliance
Loading…
The Lothien health scores and analyses on this page are for informational purposes only. They do not constitute investment advice. Please consult a licensed investment advisor before making investment decisions.