/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
34/100
Слабый
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
12/100
Dalio Risk ?
90/100
Piotroski ?
3/9
Слабый
Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4); Данные предыдущего года отсутствуют → сравнение маржи невозможно (C8)
Graham ?
HK$9.3
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
71/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (71/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 8 | Negatif: 3 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$83M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+285.2 arttı (HK$21M → HK$83M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+60.0 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+26.5 arttı (HK$798M → HK$1.0B). Talep güçlü.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından HK$835M fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 5.37x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (HK$83M) ama FCF negatif (-HK$328M). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+209.1 arttı (HK$28M → HK$88M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 100.0. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 11.98. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 194.9. Pahalı değerleme.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+121.2 artabilir (HK$83M → HK$183M).
Дата данных 2026-10-23 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-23
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%108.6
VaR 95% ?
%11.76
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%16.42
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%15.36
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%94.5
22.01.2026 → 23.10.2026
Асимметрия ?
-8.12
Parametrik%11.76
Historik%6.56
Cornish-Fisher%5.05
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-56.2%
ROIC ?
1.6%
Значение DCF ?
1.52
Долговой цикл?
Раннее расширение
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+285.2 artarak 82.7M HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+60.0
Hasılat çeyreklik %+26.5 büyüdü (1.0B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+21.9)
Brüt kâr marjı güçlü: %40.1
Brüt marj değişimi: %+1.0 puan
Net kâr marjı: %8.2
FAVÖK çeyreklik %+209.1 büyüdü (87.5M HKD)
FAVÖK marjı düşük: %8.7
Toplam borç %-17.1 azaldı → 936.1M HKD
Net nakit pozisyonunda: -834.8M HKD (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.09x
Cari oran güçlü: 5.37x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+22.0 arttı → 1.8B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 279.9M HKD
Serbest nakit akışı negatif: -328.2M HKD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %0.8
ROA düşük: %0.7
Toplam varlıklar %-5.8 küçüldü → 12.0B HKD
Özkaynak: 10.5B HKD (%+0.3)
İşletme kârı pozitif: 2.6M HKD
İşletme kârı büyüme: %+125.6
Faiz karşılama oranı güçlü: 18.2x (Faiz: 4.8M HKD)
Ödenmiş sermaye: 1.3B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 8.7B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+16.9
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-77.4 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 55.40 HKD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %89'i
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Чистая рентабельность
%8.2
Маржа чистой прибыли %8.2 — положительно, но низко. По сравнению с предыдущим кварталом +5.5 пункт рост.
ROE - Рентабельность капитала (TTM)
%5.6
ROE %5.6 — низкая доходность капитала.
Маржа EBITDA
%8.7
Маржа EBITDA %8.7 — умеренная операционная эффективность.
Валовая рентабельность
%40.1
Валовая прибыль на выручку %40.1. Сильная ценовая власть.
Маржа свободного денежного потока (TTM)
%-36.3
TTM свободный денежный поток составляет %-36.3'i. Отрицательный FCF — компания потребляет денежные средства.
Оценка
Коэфф. P/E
100.0x
Сектор: 12.3x
F/K 100.0x — медианы сектора (12.3x) %714 выше. Дорогая зона.
Коэфф. P/B
11.98x
Сектор: 1.54x
PD/DD 11.98x — медианы сектора %678 выше. Дорогая балансовая стоимость.
EV/EBITDA
194.9x
Сектор: 7.6x
EV/EBITDA 194.9x — медианы сектора (7.6x) %2464 выше. Дорого по EBITDA.
Задолженность
Текущий коэффициент
5.37x
Текущий коэффициент 5.37x — оборотных активов вдвое больше краткосрочных обязательств. Очень здоровая ликвидность.
Чистый долг / EBITDA
1.5x
Чистый долг/EBITDA 1.5x — очень низкая долговая нагрузка. Компания может быстро погасить долг.
Долг / Капитал
0.09x
Низкий левередж — большая часть активов финансируется собственным капиталом.
Покрытие процентов
31.6x
Покрытие процентов 31.6x — очень широкий запас для оплаты процентных расходов.
Рост
Рост выручки (г/г)
%+21.9
Выручка г/г %21.9 выросла — здоровый темп роста.
Рост чистой прибыли (г/г)
%+60.0
Чистая прибыль г/г %60.0 выросла (2026/6) — исключительный рост прибыли.
Пояснения к оценкам
Надёжность Lothien
34/100
Слабая надёжность (34/100). Метрики оценки и/или долговой профиль неблагоприятны; необходима осторожность.
Слабый
Потенциал
-56.2%
Минус %56.2 ожидаемая стоимость (5.47) сравнение с текущей ценой. 4/4 из моделей оценки удалось рассчитать. Уверенность модели %75.
Компоненты: Целевой P/E: 3.12 | Целевой P/B: 3.12 | Целевой EV/EBITDA: 3.12 | Целевой DCF: 3.12
Оценка Дамодарана
12/100
Низкий балл Дамодарана (12/100). ROIC (%1.6) ниже стоимости капитала. DCF-анализ не поддерживает текущую цену.
Очень слабый
Анализ рисков Далио
90/100
Низкий долговой риск (90/100). Коэффициент покрытия процентов 31.6x — сильно. Долг/EBITDA 1.5x — в здоровом диапазоне.
Левередж: 90/100 | Обслуживание долга: 100/100 | Качество: 64/100
ROIC - Рентабельность капитала
%1.6
ROIC (%1.6) стоимости капитала (9.7%) ниже → разрушение стоимости.
WACC: %9.7
DCF Дисконтированный денежный поток
1.52
DCF (1.52) текущей цены %87.8 ниже — денежные потоки не поддерживают текущую цену.
Текущая цена: 12.50
Фаза долгового цикла
Раннее расширение
Долг снижается, рост набирает обороты. Компания в фазе очистки баланса.
Piotroski F-Score
3/9
Слабый Piotroski (3/9). Многие критерии качества баланса не выполнены. Примечание: Данные ROA предыдущего периода отсутствуют (C1); Данные операционного денежного потока отсутствуют (C3, C4)
Слабый
Внутренняя стоимость Грэма
HK$9.3
Дорого
⚖️ Сравнение секторов
Коэфф. P/E
100.0x
vs 12.3x
Медианы сектора %714 выше — дорого
Коэфф. P/B
11.98x
vs 1.54x
По сравнению с сектором %678 дороже (по балансовой стоимости)
EV/EBITDA
194.9x
vs 7.6x
По сравнению с сектором %2464 выше EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%1.6
vs %9.7 WACC
ROIC 8.1 б.п. ниже стоимости капитала
Рентабельность (TTM)
%14.9
vs %16.4 маржа EBITDA
маржа чистой прибыли TTM %14.9
TRAMA-99 Trend — Сильный нисходящий тренд
Цена (12.50), линии TRAMA-99 %77.4 ниже. Выраженный нисходящий тренд. TRAMA выступает сильным техническим сопротивлением.
Цена:: 12.50
TRAMA: 55.40
Разница: %-77.4
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
2525 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.