/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
69/100
Güçlü
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
54/100
Dalio Risk ?
96/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
NT$131.1
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
Lothien Sağlamlık Özeti
64/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (64/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 3 | Negatif: 1 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte NT$814M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-24.1 geriledi (NT$1.1B → NT$814M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+32.2 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (NT$845M) kârın %104'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Makul F/K
Trailing F/K: 14.0. Makul değerleme aralığında.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-24.1) ama yıllık bazda artış (%+32.2). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%33.0
VaR 95% ?
%3.53
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.95
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.78
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%43.9
15.01.2026 → 29.09.2026
Çarpıklık ?
-0.11
Parametrik%3.53
Historik%3.42
Cornish-Fisher%3.54
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
-3.1%
ROIC ?
25.1%
DCF Değer ?
171.96
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-24.1 düşerek 814.4M TWD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+32.2
Hasılat çeyreklik %-8.2 düştü (8.2B TWD)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+6.2)
Brüt kâr marjı: %24.4
Brüt marj değişimi: %-1.8 puan
Net kâr marjı: %10.0
FAVÖK çeyreklik %-18.4 düştü (1.3B TWD)
FAVÖK marjı: %16.1
Toplam borç: 2.4B TWD
Net borç: 126.3M TWD
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.17x
Cari oran: 1.80x — yeterli likidite
Nakit %-25.3 azaldı → 2.3B TWD
İşletme nakit akışı pozitif: 956.6M TWD
Serbest nakit akışı pozitif: 845.3M TWD
ROE düşük: %5.9
ROA: %3.4
Toplam varlıklar: 24.0B TWD (%-1.9)
Özkaynak %+6.1 arttı → 13.8B TWD
İşletme kârı pozitif: 1.1B TWD
Faiz karşılama oranı güçlü: 19.4x (Faiz: 68.0M TWD)
Ödenmiş sermaye: 246.7M TWD
Net işletme sermayesi pozitif: 7.1B TWD
İşletme sermayesi değişimi: %+12.7
CAPEX: 111.3M TWD (Hasılatın %1.4'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-7.8 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 228.91 TWD
Likit varlık ağırlığı yüksek: Dönen varlıklar toplam varlıkların %67'i
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
Net Kâr Marjı
%10.0
Net kâr marjı %10.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -2.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%20.6
ROE %20.6 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%16.1
FAVÖK marjı %16.1 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%24.4
Hasılat başına brüt kâr %24.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%9.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %9.5'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
Değerleme
F/K Oranı
14.0x
Sektör: 16.2x
F/K 14.0x — sektör medyanına (16.2x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
3.73x
Sektör: 2.47x
PD/DD 3.73x — sektör medyanının %51 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
9.8x
Sektör: 11.2x
EV/EBITDA 9.8x — sektör medyanı (11.2x) ile uyumlu.
Borçluluk
Cari Oran
1.80x
Cari oran 1.80x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.5x
Net Borç/EBITDA 0.5x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.17x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
19.4x
Faiz karşılama 19.4x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+6.2
Hasılat yıllık %6.2 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+32.2
Net kâr yıllık %32.2 artmış — güçlü kâr büyümesi.
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
69/100
İyi sağlamlık (69/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
-3.1%
Eksi %3.1 beklenen değer (202.03) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 231.10 | PD/DD hedefi: 145.90 | EV/EBITDA hedefi: 238.68 | DCF hedefi: 171.96
Damodaran Değerleme
54/100
Orta Damodaran skoru (54/100). ROIC (%25.1) – WACC (%11.9) farkı +13.2 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
96/100
Düşük borç riski (96/100). Faiz karşılama oranı 19.4x — güçlü. Borç/EBITDA 0.5x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 95/100 | Borç Servis: 95/100 | Kalite: 94/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%25.1
ROIC (%25.1) sermaye maliyetini 13.2 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %11.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
171.96
DCF (171.96) güncel fiyatın %17.5 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 208.50
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
NT$131.1
Graham içsel değer: NT$131.1. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
14.0x
vs 16.2x
Sektör medyanının %14 altında — ucuz
PD/DD Oranı
3.73x
vs 2.47x
Sektörden %51 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
9.8x
vs 11.2x
Sektörden %13 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%25.1
vs %11.9 WACC
ROIC 13.2 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%10.3
vs %16.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %10.3
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (211.00), TRAMA-99 çizgisinin %7.8 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Fiyat:: 211.00
TRAMA: 228.91
Fark: %-7.8
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
1477 — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.