/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
64/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
65/100
Dalio Risk ?
59/100
Piotroski ?
6/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$15.2
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
72%
Сводка надежности Lothien
67/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (67/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Olumlu | Pozitif: 8 | Negatif: 1 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$1.8B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+93.0 arttı (HK$958M → HK$1.8B). Kısa vadede olumlu momentum.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %39.0 → %43.4 (+4.4 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %22.1. Her 100HK$ satıştan 22HK$ kâr kalıyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 1.42x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (HK$3.8B) kârın %206'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+58.5 arttı (HK$1.9B → HK$3.1B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 6.49. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %40.2. Sermaye verimli kullanılıyor.
Özkaynak Büyümesi
Özkaynak çeyreklik %+28.6 arttı. Şirket içsel birikimle güçleniyor.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%32.2
VaR 95% ?
%3.24
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%4.62
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%3.67
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%27.6
21.04.2026 → 25.06.2026
Асимметрия ?
0.70
Parametrik%3.24
Historik%3.06
Cornish-Fisher%2.70
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+6.4%
ROIC ?
14.4%
Значение DCF ?
103.92
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+93.0 artarak 1.8B HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi sınırlı (%+2.1)
Hasılat çeyreklik %+18.8 büyüdü (8.4B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+10.8)
Brüt kâr marjı güçlü: %43.4
Brüt marj değişimi: %+4.4 puan
Net kâr marjı yüksek: %22.1
FAVÖK çeyreklik %+58.5 büyüdü (3.1B HKD)
FAVÖK marjı güçlü: %36.9
Toplam borç: 40.1B HKD
Net borç hasılatın üzerinde: 23.4B HKD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.43x
Cari oran: 1.21x — yeterli likidite
Nakit %+15.3 arttı → 16.7B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 4.0B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 3.8B HKD
ROE: %11.2
ROA: %2.5
Toplam varlıklar: 74.6B HKD (%-0.9)
Özkaynak %+28.6 arttı → 16.5B HKD
İşletme kârı pozitif: 2.6B HKD
İşletme kârı büyüme: %+49.1
Faiz karşılama oranı güçlü: 41.7x (Faiz: 73.9M HKD)
Ödenmiş sermaye: 3.1B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 3.6B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+340.9
CAPEX: 195.8M HKD (Hasılatın %2.3'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif üzerinde: %+2.7
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 35.41 HKD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%22.1
Net kâr marjı %22.1 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +8.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%40.2
ROE %40.2 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%36.9
FAVÖK marjı %36.9 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%43.4
Hasılat başına brüt kâr %43.4. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%30.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %30.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
18.1x
Сектор: 14.1x
F/K 18.1x — sektör medyanının (14.1x) %29 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
6.49x
Сектор: 2.22x
PD/DD 6.49x — sektör medyanının %192 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
12.4x
Сектор: 8.4x
EV/EBITDA 12.4x — sektör medyanının (8.4x) %47 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
1.21x
Cari oran 1.21x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
3.8x
Net Borç/EBITDA 3.8x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
2.43x
Borç/Özkaynak 2.43x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
28.9x
Faiz karşılama 28.9x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+10.8
Hasılat yıllık %10.8 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+2.1
Net kâr yıllık %2.1 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
64/100
İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+6.4%
Artı %6.4 beklenen değer (37.11) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 26.59 | PD/DD hedefi: 13.12 | EV/EBITDA hedefi: 23.73 | DCF hedefi: 103.92
Damodaran Değerleme
65/100
Orta Damodaran skoru (65/100). ROIC (%14.4) – WACC (%6.8) farkı +7.6 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
59/100
Orta düzey borç riski (59/100). Faiz karşılama oranı 28.9x — güçlü. Borç/EBITDA 3.8x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 28/100 | Borç Servis: 80/100 | Kalite: 100/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%14.4
ROIC (%14.4) sermaye maliyetini 7.6 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %6.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
103.92
DCF modeli 103.92 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %197.9 ucuz.
Mevcut fiyat: 34.88
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
HK$15.2
Graham içsel değer: HK$15.2. Pahalı
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
18.1x
vs 14.1x
Sektör medyanının %29 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
6.49x
vs 2.22x
Sektörden %192 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
12.4x
vs 8.4x
Sektörden %47 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%14.4
vs %6.8 WACC
ROIC 7.6 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%18.9
vs %33.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %18.9
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (36.36), TRAMA-99 çizgisi (35.41) ile yakın seviyede (%+2.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 36.36
TRAMA: 35.41
Разница: %+2.7
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
1179 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.