/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
59/100
Güçlü
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
51/100
Dalio Risk ?
61/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$15.6
Pahalı
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
75%
ملخص متانة لوذيان
55/100
Lothien Sağlamlık: Orta (55/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 4 | Negatif: 2 | Nötr: 4
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$552M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-12.2). İstikrarlı seyir.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılat Büyümesi Güçlü
Yıllık hasılat %+79.7 arttı. Şirket büyüyor.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %52.7 → %36.8 (-15.9 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %28.5. Her 100HK$ satıştan 28HK$ kâr kalıyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.82x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (HK$940M) kârın %170'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Makul F/K
Trailing F/K: 13.0. Makul değerleme aralığında.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-12.2) ama yıllık bazda artış (%+15.1). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Orta
252 أيام
التقلب السنوي ?
%32.2
VaR 95% ?
%3.14
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%4.52
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%4.79
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%16.9
02.06.2026 → 13.07.2026
الانحراف ?
-1.09
Parametrik%3.14
Historik%2.74
Cornish-Fisher%3.43
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
+7.8%
ROIC ?
7.6%
قيمة DCF ?
33.58
دورة الديون?
Erken Genişleme
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-12.2 düşerek 552.3M HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+15.1
Hasılat çeyreklik %+5.0 büyüdü (1.9B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+79.7)
Brüt kâr marjı güçlü: %36.8
Brüt marj değişimi: %-15.9 puan
Net kâr marjı yüksek: %28.5
FAVÖK çeyreklik %-10.0 düştü (874.7M HKD)
FAVÖK marjı güçlü: %45.1
Toplam borç: 17.2B HKD
Net borç hasılatın üzerinde: 12.2B HKD
Borç/Özkaynak oranı: 1.16x
Cari oran: 1.01x — yeterli likidite
Nakit %+19.6 arttı → 5.0B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 3.7B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 939.5M HKD
ROE düşük: %3.7
ROA düşük: %1.5
Toplam varlıklar: 37.7B HKD (%+1.9)
Özkaynak %-5.7 azaldı → 14.8B HKD
İşletme kârı pozitif: 656.1M HKD
Faiz karşılama oranı güçlü: 8.9x (Faiz: 98.4M HKD)
Ödenmiş sermaye: 1.7B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 28.6M HKD
İşletme sermayesi değişimi: %-97.7
CAPEX: 243.6M HKD (Hasılatın %12.6'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 üzerinde: %+12.1 — teknik trend olumlu
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 14.98 HKD
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %14
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%28.5
Net kâr marjı %28.5 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -5.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%10.8
ROE %10.8 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%45.1
FAVÖK marjı %45.1 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%36.8
Hasılat başına brüt kâr %36.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%31.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %31.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
13.0x
القطاع: 10.5x
F/K 13.0x — sektör medyanının (10.5x) %24 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
1.94x
القطاع: 1.15x
PD/DD 1.94x — sektör medyanının %68 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
12.0x
القطاع: 8.6x
EV/EBITDA 12.0x — sektör medyanının (8.6x) %40 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
1.01x
Cari oran 1.01x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
5.1x
Net Borç/EBITDA 5.1x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.16x
Borç/Özkaynak 1.16x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
8.7x
Faiz karşılama 8.7x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+79.7
Hasılat yıllık %79.7 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+15.1
Net kâr yıllık %15.1 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
59/100
İyi sağlamlık (59/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+7.8%
Artı %7.8 beklenen değer (18.05) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 13.37 | PD/DD hedefi: 10.27 | EV/EBITDA hedefi: 11.98 | DCF hedefi: 33.58
Damodaran Değerleme
51/100
Orta Damodaran skoru (51/100). ROIC (%7.6) – WACC (%7.6) farkı -0.0 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
61/100
Orta düzey borç riski (61/100). Faiz karşılama oranı 8.7x — güçlü. Borç/EBITDA 5.1x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 60/100 | Borç Servis: 75/100 | Kalite: 91/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%7.6
ROIC (%7.6) sermaye maliyetinin (7.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %7.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
33.58
DCF modeli 33.58 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %100.5 ucuz.
Mevcut fiyat: 16.75
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$15.6
Graham içsel değer: HK$15.6. Pahalı
Pahalı
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
13.0x
vs 10.5x
Sektör medyanının %24 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.94x
vs 1.15x
Sektörden %68 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
12.0x
vs 8.6x
Sektörden %40 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%7.6
vs %7.6 WACC
ROIC 0.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%33.1
vs %52.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %33.1
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (16.79), TRAMA-99 çizgisinin %12.1 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
السعر:: 16.79
TRAMA: 14.98
الفرق: %+12.1
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
0995 — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.