/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
57/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
57/100
Dalio Risk ?
37/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$11.7
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
72%
Сводка надежности Lothien
9/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (9/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 3 | Negatif: 10 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$902M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-52.7 geriledi (HK$1.9B → HK$902M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-47.8 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-9.9 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %42.8 → %32.0 (-10.8 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 1.71x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Likidite Riski
Cari oran 0.68x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-36.7 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Makul F/K
Trailing F/K: 11.3. Makul değerleme aralığında.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.49. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 17.3. Pahalı değerleme.
Düşük ROE
ROE: %3.3. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+23.4 artabilir (HK$902M → HK$1.1B).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%28.8
VaR 95% ?
%3.14
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%4.37
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%4.16
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%41.2
09.10.2025 → 30.06.2026
Асимметрия ?
0.01
Parametrik%3.14
Historik%3.31
Cornish-Fisher%3.10
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+30.7%
ROIC ?
2.9%
Значение DCF ?
1,017.96
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-52.7 düşerek 901.7M HKD oldu
Yıllık net kâr %-47.8 geriledi
Hasılat çeyreklik %-13.9 düştü (7.9B HKD)
Yıllık hasılat daraldı (%-9.9)
Brüt kâr marjı: %32.0
Brüt marj değişimi: %-10.8 puan
Net kâr marjı: %11.3
FAVÖK çeyreklik %-36.7 düştü (2.4B HKD)
FAVÖK marjı güçlü: %30.1
Toplam borç: 157.4B HKD
Net borç hasılatın üzerinde: 154.6B HKD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 1.74x
Cari oran < 1: 0.68x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 2.8B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 23.3B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 337.8M HKD
ROE düşük: %1.0
ROA düşük: %0.3
Toplam varlıklar: 314.3B HKD (%+0.5)
Özkaynak: 90.4B HKD (%+0.5)
İşletme kârı pozitif: 2.3B HKD
Faiz karşılama oranı: 2.7x (Faiz: 898.9M HKD)
Ödenmiş sermaye: 8.4B HKD
Net işletme sermayesi negatif: -29.5B HKD — kısa vadeli baskı
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %73.7 (5.9B HKD)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-12.1 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 6.11 HKD
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %20
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%11.3
Net kâr marjı %11.3 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre -9.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%3.3
ROE %3.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%30.1
FAVÖK marjı %30.1 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%32.0
Hasılat başına brüt kâr %32.0. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-11.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-11.5'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
11.3x
Сектор: 9.5x
F/K 11.3x — sektör medyanının (9.5x) %19 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
0.49x
Сектор: 0.85x
PD/DD 0.49x — sektör medyanının (0.85x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
17.3x
Сектор: 9.1x
EV/EBITDA 17.3x — sektör medyanının (9.1x) %91 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
0.68x
Cari oran 0.68x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
13.7x
Net Borç/EBITDA 13.7x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.74x
Borç/Özkaynak 1.74x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
3.1x
Faiz karşılama 3.1x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-9.9
Hasılat yıllık %-9.9 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-47.8
Net kâr yıllık %-47.8 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
57/100
İyi sağlamlık (57/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+30.7%
Artı %30.7 beklenen değer (6.98) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 4.64 | PD/DD hedefi: 9.27 | EV/EBITDA hedefi: 2.80 | DCF hedefi: 16.02
Damodaran Değerleme
57/100
Orta Damodaran skoru (57/100). ROIC (%2.9) – WACC (%3.2) farkı -0.4 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
37/100
Yüksek borç riski (37/100). Faiz karşılama oranı 3.1x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 13.7x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 28/100 | Borç Servis: 49/100 | Kalite: 84/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.9
ROIC (%2.9) sermaye maliyetinin (3.2%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %3.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1,017.96
DCF modeli 1017.96 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %18962.9 ucuz.
Mevcut fiyat: 5.34
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$11.7
Graham içsel değer: HK$11.7. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
11.3x
vs 9.5x
Sektör medyanının %19 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.49x
vs 0.85x
Sektörden %42 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
17.3x
vs 9.1x
Sektörden %91 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%2.9
vs %3.2 WACC
ROIC 0.4 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%13.2
vs %32.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %13.2
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (5.36), TRAMA-99 çizgisinin %12.1 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Цена:: 5.36
TRAMA: 6.11
Разница: %-12.1
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
0916 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.