/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
57/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
57/100
Dalio Risk ?
33/100
Piotroski ?
1/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$13.3
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
72%
Сводка надежности Lothien
12/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (12/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumsuz | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 3 | Negatif: 9 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$2.5B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-53.1 geriledi (HK$5.3B → HK$2.5B). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-51.0 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Düşüş
Son 3 çeyrek üst üste kâr düşüyor. Aşağı trend endişe verici. Sonraki çeyreğe dikkat.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-3.0 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %19.5 → %15.0 (-4.5 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Borçluluk
Net borç/özkaynak oranı 2.15x. Yüksek kaldıraç risk taşır, faiz yükü ağır olabilir.
Likidite Riski
Cari oran 0.54x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-41.1 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Makul F/K
Trailing F/K: 10.1. Makul değerleme aralığında.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.60. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük ROE
ROE: %4.5. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+24.5 artabilir (HK$2.5B → HK$3.1B).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%32.1
VaR 95% ?
%3.25
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%4.63
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%4.72
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%29.0
03.06.2026 → 19.08.2026
Асимметрия ?
-0.43
Parametrik%3.25
Historik%2.66
Cornish-Fisher%3.25
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+30.1%
ROIC ?
4.3%
Значение DCF ?
1,549.12
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-53.1 düşerek 2.5B HKD oldu
Yıllık net kâr %-51.0 geriledi
Hasılat çeyreklik %-11.7 düştü (58.8B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%-3.0)
Brüt kâr marjı düşük: %15.0
Brüt marj değişimi: %-4.5 puan
Net kâr marjı düşük: %4.2
FAVÖK çeyreklik %-41.1 düştü (6.5B HKD)
FAVÖK marjı düşük: %11.1
Toplam borç: 374.1B HKD
Net borç hasılatın üzerinde: 347.8B HKD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 2.31x
Cari oran < 1: 0.54x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 26.3B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 61.7B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 1.8B HKD
ROE düşük: %1.5
ROA düşük: %0.3
Toplam varlıklar: 724.3B HKD (%+0.5)
Özkaynak: 161.8B HKD (%+2.6)
İşletme kârı pozitif: 6.0B HKD
Faiz karşılama oranı: 3.1x (Faiz: 2.1B HKD)
Ödenmiş sermaye: 15.8B HKD
Net işletme sermayesi negatif: -98.4B HKD — kısa vadeli baskı
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %22.4 (13.2B HKD)
Son 2 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif üzerinde: %+1.8
Destek seviyesi: TRAMA-99 = 5.97 HKD
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %16
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%4.2
Net kâr marjı %4.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -3.7 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%4.5
ROE %4.5 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%11.1
FAVÖK marjı %11.1 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%15.0
Hasılat başına brüt kâr %15.0. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-0.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-0.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
10.1x
Сектор: 9.5x
F/K 10.1x — sektör medyanının (9.5x) %6 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
0.60x
Сектор: 0.85x
PD/DD 0.60x — sektör medyanı (0.85x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
14.8x
Сектор: 9.1x
EV/EBITDA 14.8x — sektör medyanının (9.1x) %63 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
0.54x
Cari oran 0.54x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
12.4x
Net Borç/EBITDA 12.4x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
2.31x
Borç/Özkaynak 2.31x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
3.6x
Faiz karşılama 3.6x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-3.0
Hasılat yıllık %-3.0 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-51.0
Net kâr yıllık %-51.0 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
57/100
İyi sağlamlık (57/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+30.1%
Artı %30.1 beklenen değer (7.96) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 6.19 | PD/DD hedefi: 8.84 | EV/EBITDA hedefi: 3.76 | DCF hedefi: 18.36
Damodaran Değerleme
57/100
Orta Damodaran skoru (57/100). ROIC (%4.3) – WACC (%3.0) farkı +1.2 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
33/100
Yüksek borç riski (33/100). Faiz karşılama oranı 3.6x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 12.4x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 21/100 | Borç Servis: 48/100 | Kalite: 69/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%4.3
ROIC (%4.3) sermaye maliyetini hafifçe (1.2 puan) aşıyor.
WACC: %3.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1,549.12
DCF modeli 1549.12 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %25212.5 ucuz.
Mevcut fiyat: 6.12
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
1/9
Zayıf Piotroski (1/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$13.3
Graham içsel değer: HK$13.3. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
10.1x
vs 9.5x
Sektör medyanının %6 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.60x
vs 0.85x
Sektörden %30 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
14.8x
vs 9.1x
Sektörden %63 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%4.3
vs %3.0 WACC
ROIC 1.2 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%4.9
vs %11.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.9
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (6.08), TRAMA-99 çizgisi (5.97) ile yakın seviyede (%+1.8). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 6.08
TRAMA: 5.97
Разница: %+1.8
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
0902 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.