/
Кіру
Талдау бағалары
Damodaran ?
54/100
Dalio Risk ?
48/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -2.8462 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Белсенді метрика?
2/4
Сенім?
56%
Бағалау
Әлеует?
+50.8%
ROIC ?
4.2%
DCF Мәні ?
104.17
Қарыз циклі?
Daralma
Деректер
Деректер ?
4642
2007-10-31 → 2026-08-31
Тәуекел талдауы (VaR)
Düşük
252 күн
Жылдық құбылмалылық ?
%19.5
VaR 95% ?
%2.05
күнделікті макс шығын
VaR 99% ?
%2.89
күнделікті макс шығын
CVaR 95% ?
%3.08
күтілетін шығын (құйрық)
Макс төмендеу ?
%19.4
25.08.2025 → 16.12.2025
Асимметрия ?
-1.43
Parametrik%2.05
Historik%1.85
Cornish-Fisher%2.32
Табыс бөлінуі
Іргелі және техникалық талдау
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (38.72), TRAMA-99 çizgisi (38.66) ile yakın seviyede (%+0.2). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Баға:: 38.72
TRAMA: 38.6571
Айырмашылық: %+0.2
Табыстылық
Net Kâr Marjı
%-53.1
Net kâr marjı %-53.1 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-4.9
ROE %-4.9 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-34.0
FAVÖK marjı %-34.0 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%73.4
Hasılat başına brüt kâr %73.4. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%60.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %60.4'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Бағалау
PD/DD Oranı
0.68x
Сектор: 0.89x
PD/DD 0.68x — sektör medyanı (0.89x) altında veya yakın. Makul değerleme.
Қарыздылық
Cari Oran
0.37x
Cari oran 0.37x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Borç / Özkaynak
0.38x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-2.6x
Faiz karşılama -2.6x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Өсу
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-2.0
Hasılat yıllık %-2.0 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+16.5
Zarar %16.5 azaldı — iyileşme devam ediyor.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -1.5B). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -2.0B).
Ұпай түсіндірмелері
Lothien Sağlamlık
66/100
İyi sağlamlık (66/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+50.8%
Artı %50.8 beklenen değer (58.39) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 50.27 | DCF hedefi: 104.17
Damodaran Değerleme
54/100
Orta Damodaran skoru (54/100). ROIC (%4.2) – WACC (%6.3) farkı -2.2 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
48/100
Yüksek borç riski (48/100). Faiz karşılama oranı -2.6x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 92/100 | Borç Servis: 19/100 | Kalite: 59/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%4.2
ROIC (%4.2) sermaye maliyetinin (6.3%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %6.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
104.17
DCF modeli 104.17 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %169.0 ucuz.
Mevcut fiyat: 38.72
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -2.8462 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Сектор салыстыруы
PD/DD Oranı
0.68x
vs 0.89x
Sektörden %24 daha ucuz (defter değerine göre)
ROIC vs WACC
%4.2
vs %6.3 WACC
ROIC 2.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%-53.1
vs %-34.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-53.1
Графиктер
Көрсеткіштер
BB ауытқуы
?
RSI шектері
?
0823 — Қатысымдық қаржыға сәйкестік
Жүктелуде…
Lothien сенімділік балдары мен осы беттегі талдаулар тек ақпараттық мақсатта берілген. Олар инвестициялық кеңес емес. Инвестициялық шешім қабылдамас бұрын лицензиялы инвестициялық кеңесшімен ақылдасыңыз.