/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
درجة متانة لوذيان?
58/100
Güçlü
قيست أوزان درجة العوامل وأوزان الآفاق الزمنية من البيانات السابقة للشركات المتداولة اليوم فقط؛ ولا تدخل في هذا القياس الشركات التي خرجت من البورصة في الماضي.
Neden bu skor?
Damodaran ?
59/100
Dalio Risk ?
40/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$11.8
Ucuz
مقياس نشط?
4/4
ثقة?
72%
ملخص متانة لوذيان
49/100
Lothien Sağlamlık: Orta (49/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 4 | Negatif: 4 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$479M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-19.6). İstikrarlı seyir.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-11.8 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %39.4 → %33.7 (-5.7 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Yüksek Net Kâr Marjı
Net kâr marjı %21.6. Her 100HK$ satıştan 22HK$ kâr kalıyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 1.00x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (HK$709M) kârın %148'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.54. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 18.0. Pahalı değerleme.
Düşük ROE
ROE: %2.2. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
تاريخ البيانات 2026-10-16 ليست نصيحة استثمارية؛ الأرقام مخرجات نماذج قائمة على قواعد. كيف تُحسب الدرجات
بطاقة تعريف الدرجة
المنهجية
كيف تُحسب الدرجات
· بطاقة الدرجات
تاريخ البيانات
2026-10-16
وتيرة التحديث
تشغيل تحليلي مجدول في أيام العمل الساعة 19:30 بتوقيت إسطنبول؛ لا يُحدَّث كل رمز في كل تشغيل
ملخص المنهجيةدرجة متانة لوذيان (0-100) مزيج مرجّح من درجات فرعية تُحسب وفق قواعد ثابتة من القوائم المالية المنشورة وبيانات الأسعار (تقييم داموداران، ومخاطر داليو، ومؤشر بيوتروسكي F، وجودة الأرباح، والزخم وغيرها). وتُطبَّق القواعد تلقائيًا على كل سهم مشمول، بأوزان تختلف حسب القطاع.
الافتراضاتتستند الحسابات إلى أحدث القوائم المالية التي نشرتها الشركة وإلى بيانات أسعار قد تكون متأخرة. وحين لا تُنشر أربعة أرباع، قد تُقدَّر الأرقام السنوية بالتناسب من الأرباع المتاحة. ومعايير النموذج مثل معدل الفائدة الخالي من المخاطر وعلاوة المخاطر والنمو طويل الأجل افتراضات ثابتة لكل بورصة، ولا تتضمن توقعًا خاصًا بالشركة.
تضارب المصالحلم يُنشر أي بيان بشأن ما إذا كانت شركة MIDAK المشغّلة للوذيان أو فريقها يملكون مراكز في هذه الأسهم. وتُنتَج الأرقام تلقائيًا بالقواعد نفسها ودون اعتبار لأي مركز من هذا النوع.
تحذيرهذه المعلومات لا تندرج ضمن نطاق الاستشارات الاستثمارية وليست نصيحة استثمارية. والأرقام ناتج نماذج قائمة على قواعد، وقد لا تناسب وضعك المالي أو تفضيلاتك في المخاطرة والعائد. واتخاذ قرار استثماري بالاعتماد على هذه المعلومات وحدها قد لا يؤدي إلى نتائج تلبي توقعاتك.
ناتج نموذج؛ ليس نصيحة استثمارية؛ وقد تختلف النماذج فيما بينها. الإبلاغ عن خطأ
تحليل المخاطر (VaR)
Orta
252 أيام
التقلب السنوي ?
%22.3
VaR 95% ?
%2.32
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%3.28
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%3.38
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%22.6
02.04.2026 → 06.10.2026
الانحراف ?
-0.36
Parametrik%2.32
Historik%2.13
Cornish-Fisher%2.38
توزيع العوائد
التقييم
إمكانية?
+39.0%
ROIC ?
3.5%
قيمة DCF ?
37.87
دورة الديون?
Daralma
تحليل الميزانية العمومية?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-19.6 düşerek 479.3M HKD oldu
Yıllık net kâr %-15.0 geriledi
Hasılat çeyreklik %+7.6 büyüdü (2.2B HKD)
Yıllık hasılat daraldı (%-11.8)
Brüt kâr marjı: %33.7
Brüt marj değişimi: %-5.7 puan
Net kâr marjı yüksek: %21.6
FAVÖK çeyreklik %-19.3 düştü (807.3M HKD)
FAVÖK marjı güçlü: %36.4
Toplam borç: 36.8B HKD
Net borç hasılatın üzerinde: 31.6B HKD
Borç/Özkaynak oranı: 1.16x
Cari oran < 1: 0.82x — likidite riski
Nakit %-21.7 azaldı → 5.2B HKD
İşletme nakit akışı pozitif: 4.7B HKD
Serbest nakit akışı pozitif: 708.6M HKD
ROE düşük: %1.5
ROA düşük: %0.6
Toplam varlıklar: 82.5B HKD (%-0.7)
Özkaynak: 31.6B HKD (%-1.7)
İşletme kârı pozitif: 663.4M HKD
Faiz karşılama oranı: 3.6x (Faiz: 226.5M HKD)
Ödenmiş sermaye: 2.5B HKD
Net işletme sermayesi negatif: -3.5B HKD — kısa vadeli baskı
Yoğun yatırım dönemi: CAPEX/Hasılat %21.4 (474.7M HKD)
Son 2 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %-0.9
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 6.67 HKD
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %19
التحليل الأساسي والفني
الربحية
Net Kâr Marjı
%21.6
Net kâr marjı %21.6 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -7.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%2.2
ROE %2.2 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%36.4
FAVÖK marjı %36.4 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%33.7
Hasılat başına brüt kâr %33.7. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%20.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %20.7'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
18.2x
القطاع: 10.5x
F/K 18.2x — sektör medyanının (10.5x) %73 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
0.54x
القطاع: 1.15x
PD/DD 0.54x — sektör medyanının (1.15x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
18.0x
القطاع: 8.6x
EV/EBITDA 18.0x — sektör medyanının (8.6x) %109 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
المديونية
Cari Oran
0.82x
Cari oran 0.82x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
13.6x
Net Borç/EBITDA 13.6x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.16x
Borç/Özkaynak 1.16x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
2.9x
Faiz karşılama 2.9x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-11.8
Hasılat yıllık %-11.8 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-15.0
Net kâr yıllık %-15.0 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
58/100
İyi sağlamlık (58/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+39.0%
Artı %39.0 beklenen değer (9.30) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 4.98 | PD/DD hedefi: 14.52 | EV/EBITDA hedefi: 3.21 | DCF hedefi: 20.07
Damodaran Değerleme
59/100
Orta Damodaran skoru (59/100). ROIC (%3.5) – WACC (%5.0) farkı -1.5 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
40/100
Yüksek borç riski (40/100). Faiz karşılama oranı 2.9x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 13.6x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 38/100 | Borç Servis: 51/100 | Kalite: 68/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.5
ROIC (%3.5) sermaye maliyetinin (5.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %5.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
37.87
DCF modeli 37.87 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %466.1 ucuz.
Mevcut fiyat: 6.69
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$11.8
Graham içsel değer: HK$11.8. Ucuz
Ucuz
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
18.2x
vs 10.5x
Sektör medyanının %73 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
0.54x
vs 1.15x
Sektörden %53 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
18.0x
vs 8.6x
Sektörden %109 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.5
vs %5.0 WACC
ROIC 1.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%12.0
vs %25.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %12.0
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (6.61), TRAMA-99 çizgisi (6.67) ile yakın seviyede (%-0.9). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
السعر:: 6.61
TRAMA: 6.67
الفرق: %-0.9
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
0548 — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.