/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
78/100
Çok Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
83/100
Dalio Risk ?
61/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
HK$52.0
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
83/100
Lothien Sağlamlık: Çok Güçlü (83/100)
Temel göstergelerin büyük çoğunluğu pozitif. Kârlılık, büyüme ve değerleme açısından güçlü görünüm. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 8 | Negatif: 3 | Nötr: 0
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte HK$6.8B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+106.4 arttı (HK$3.3B → HK$6.8B). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+161.7 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+20.8 arttı (HK$163.0B → HK$196.9B). Talep güçlü.
Borç Hızla Artıyor
Toplam borç çeyreklik %+33.5 arttı. Finansman maliyetleri yükselir.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (HK$6.8B) ama FCF negatif (-HK$1.2B). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+89.2 arttı (HK$5.4B → HK$10.3B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 7.1. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Lothien Sağlamlık Skoru: 78/100
Bileşik algoritma değerlendirmesine göre şirketin finansal yapısı güçlü görünüyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-29.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Çok Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%57.9
VaR 95% ?
%5.97
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%8.46
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%7.39
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%44.0
29.01.2026 → 08.07.2026
Асимметрия ?
0.21
Parametrik%5.97
Historik%5.62
Cornish-Fisher%5.71
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+68.1%
ROIC ?
13.2%
Значение DCF ?
316.87
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+106.4 artarak 6.8B HKD oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+161.7
Hasılat çeyreklik %+20.8 büyüdü (196.9B HKD)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+15.6)
Brüt kâr marjı düşük: %6.4
Brüt marj değişimi: %+1.4 puan
Net kâr marjı düşük: %3.5
FAVÖK çeyreklik %+89.2 büyüdü (10.3B HKD)
FAVÖK marjı düşük: %5.2
Toplam borç %+33.5 arttı → 164.6B HKD
Net borç: 66.3B HKD
Borç/Özkaynak oranı yüksek: 1.60x
Cari oran: 1.20x — yeterli likidite
Nakit %+53.2 arttı → 98.3B HKD
İşletme nakit akışı negatif: -4.0B HKD
Serbest nakit akışı negatif: -1.2B HKD — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %6.6
ROA düşük: %2.0
Toplam varlıklar %+12.8 büyüdü → 343.6B HKD
Özkaynak: 102.7B HKD (%+4.2)
İşletme kârı pozitif: 10.7B HKD
İşletme kârı büyüme: %+66.2
Faiz karşılama oranı güçlü: 21.9x (Faiz: 469.3M HKD)
Ödenmiş sermaye: 3.5B HKD
Net işletme sermayesi pozitif: 39.6B HKD
İşletme sermayesi değişimi: %+7.1
CAPEX: 1.6B HKD (Hasılatın %0.8'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-15.6 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 37.43 HKD
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%3.5
Net kâr marjı %3.5 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +1.4 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%11.3
ROE %11.3 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%5.2
FAVÖK marjı %5.2 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%6.4
Hasılat başına brüt kâr %6.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-1.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-1.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
7.1x
Сектор: 12.7x
F/K 7.1x — sektör medyanının (12.7x) %44 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
1.05x
Сектор: 1.90x
PD/DD 1.05x — sektör medyanının (1.90x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
7.6x
Сектор: 8.0x
EV/EBITDA 7.6x — sektör medyanı (8.0x) ile uyumlu.
Задолженность
Cari Oran
1.20x
Cari oran 1.20x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
7.2x
Net Borç/EBITDA 7.2x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.60x
Borç/Özkaynak 1.60x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
8.2x
Faiz karşılama 8.2x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+15.6
Hasılat yıllık %15.6 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+161.7
Net kâr yıllık %161.7 artmış (2026/6) — olağanüstü kâr büyümesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
78/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (78/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+68.1%
Artı %68.1 beklenen değer (52.46) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 59.63 | PD/DD hedefi: 59.11 | EV/EBITDA hedefi: 32.64 | DCF hedefi: 93.60
Damodaran Değerleme
83/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (83/100). ROIC (%13.2) sermaye maliyetini aşıyor, şirket değer yaratıyor.
Çok Güçlü
Dalio Risk Analizi
61/100
Orta düzey borç riski (61/100). Faiz karşılama oranı 8.2x — güçlü. Borç/EBITDA 7.2x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 23/100 | Borç Servis: 80/100 | Kalite: 71/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%13.2
ROIC (%13.2) sermaye maliyetini 8.4 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %4.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
316.87
DCF modeli 316.87 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %915.6 ucuz.
Mevcut fiyat: 31.20
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Faaliyet nakit akışı verisi yok (C3, C4)
Zayıf
Graham İçsel Değer
HK$52.0
Graham içsel değer: HK$52.0. Ucuz
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
7.1x
vs 12.7x
Sektör medyanının %44 altında — ucuz
PD/DD Oranı
1.05x
vs 1.90x
Sektörden %45 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
7.6x
vs 8.0x
Sektörden %4 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%13.2
vs %4.8 WACC
ROIC 8.4 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%2.0
vs %3.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %2.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (31.60), TRAMA-99 çizgisinin %15.6 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 31.60
TRAMA: 37.43
Разница: %-15.6
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
0358 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.