/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
32/100
Zayıf
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
30/100
Dalio Risk ?
37/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₩7,327.9
Pahalı
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
64%
Lothien Sağlamlık Özeti
70/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (70/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 7 | Negatif: 4 | Nötr: 1
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte ₩5.8B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+285.8 arttı (₩1.5B → ₩5.8B). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+366.8 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Büyümesi Güçlü
Satış gelirleri çeyreklik %+22.7 arttı (₩127.2B → ₩156.1B). Talep güçlü.
Brüt Marj Genişliyor
Brüt kâr marjı %10.4 → %14.9 (+4.5 puan). Fiyatlama gücü artıyor veya maliyetler düşüyor.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.98x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (₩5.8B) ama FCF negatif (-₩14.8B). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+56.2 arttı (₩11.0B → ₩17.2B). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek F/K Uyarısı
Trailing F/K: 69.2. Piyasa yüksek büyüme bekliyor ya da hisse pahalı. Büyüme gerçekleşmezse düşüş riski yüksek.
Düşük ROE
ROE: %1.7. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-57.8 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%53.1
VaR 95% ?
%5.75
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%8.03
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.88
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%68.7
17.10.2025 → 29.07.2026
Çarpıklık ?
0.45
Parametrik%5.75
Historik%4.91
Cornish-Fisher%5.18
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
-35.4%
ROIC ?
0.9%
Borç Döngüsü?
Daralma
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+285.8 artarak 5.8B KRW oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+366.8
Hasılat çeyreklik %+22.7 büyüdü (156.1B KRW)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+30.5)
Brüt kâr marjı düşük: %14.9
Brüt marj değişimi: %+4.5 puan
Net kâr marjı düşük: %3.7
FAVÖK çeyreklik %+56.2 büyüdü (17.2B KRW)
FAVÖK marjı düşük: %11.0
Toplam borç: 296.9B KRW
Net borç hasılatın üzerinde: 288.7B KRW
Borç/Özkaynak oranı: 1.01x
Cari oran < 1: 0.96x — likidite riski
Nakit %-50.1 azaldı → 8.3B KRW
İşletme nakit akışı negatif: -12.5B KRW
Serbest nakit akışı negatif: -14.8B KRW — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %2.0
ROA düşük: %0.8
Toplam varlıklar: 705.8B KRW (%+3.8)
Özkaynak: 293.3B KRW (%+1.9)
İşletme kârı pozitif: 9.5B KRW
İşletme kârı büyüme: %+1599.4
Faiz karşılama oranı güçlü: 7.8x (Faiz: 2.2B KRW)
Ödenmiş sermaye: 24.8M KRW
Net işletme sermayesi negatif: -10.3B KRW — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %+32.5
CAPEX: 2.3B KRW (Hasılatın %1.4'i)
Son 2 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-16.1 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 16784.10 KRW
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
Net Kâr Marjı
%3.7
Net kâr marjı %3.7 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +2.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%1.7
ROE %1.7 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%11.0
FAVÖK marjı %11.0 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%14.9
Hasılat başına brüt kâr %14.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-5.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-5.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Değerleme
F/K Oranı
69.2x
Sektör: 11.8x
F/K 69.2x — sektör medyanının (11.8x) %488 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
1.18x
Sektör: 0.80x
PD/DD 1.18x — sektör medyanının (0.80x) %48 üzerinde.
EV/EBITDA
15.0x
Sektör: 5.9x
EV/EBITDA 15.0x — sektör medyanının (5.9x) %154 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
0.96x
Cari oran 0.96x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
7.0x
Net Borç/EBITDA 7.0x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.01x
Borç/Özkaynak 1.01x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
5.3x
Faiz karşılama 5.3x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+30.5
Hasılat yıllık %30.5 büyüdü (2026/6) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+366.8
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2026/6). Önemli iyileşme.
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
32/100
Zayıf sağlamlık (32/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-35.4%
Eksi %35.4 beklenen değer (9022.61) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %64.
Bileşenler: FK hedefi: 4157.52 | PD/DD hedefi: 9497.66 | EV/EBITDA hedefi: 5498.35
Damodaran Değerleme
30/100
Düşük Damodaran skoru (30/100). ROIC (%0.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
37/100
Yüksek borç riski (37/100). Faiz karşılama oranı 5.3x — güçlü. Borç/EBITDA 7.0x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 33/100 | Borç Servis: 69/100 | Kalite: 34/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.9
ROIC (%0.9) sermaye maliyetinin (8.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %8.1
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₩7,327.9
Graham içsel değer: ₩7,327.9. Pahalı
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
F/K Oranı
69.2x
vs 11.8x
Sektör medyanının %488 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
1.18x
vs 0.80x
Sektörden %48 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
15.0x
vs 5.9x
Sektörden %154 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%0.9
vs %8.1 WACC
ROIC 7.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%1.0
vs %8.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.0
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (14090.00), TRAMA-99 çizgisinin %16.1 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Fiyat:: 14090.00
TRAMA: 16784.10
Fark: %-16.1
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
008730 — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.