/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
48/100
Orta
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
60/100
Dalio Risk ?
72/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
€168.1
Pahalı
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
63/100
Lothien Sağlamlık: Güçlü (63/100)
Genel tablo olumlu. Finansal yapı sağlam, bazı riskler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 3 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €591M net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Çeyreklik Kâr Düşüşü
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %-85.9 geriledi (€4.2B → €591M). Kısa vadede olumsuz sinyal.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından €9.1B fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Nakit Üretimi
Serbest nakit akışı (€4.5B) kârın %764'sini nakit olarak üretiyor. Kâr kalitesi yüksek.
FAVÖK Büyümesi
FAVÖK çeyreklik %+105.8 arttı (€461M → €948M). Operasyonel verimlilik artıyor.
Yüksek PD/DD
PD/DD: 20.92. Piyasa defter değerinin çok üstünde fiyatlıyor. Büyüme beklentisi primli.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 79.8. Pahalı değerleme.
Yüksek ROE
Özkaynak getirisi (ROE): %73.6. Sermaye verimli kullanılıyor.
Mevsimsel Etki
Çeyreklik düşüş (%-85.9) ama yıllık bazda artış (%+30.0). Bu muhtemelen mevsimsel bir düşüş.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-14.1 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+137.9 artabilir (€591M → €1.4B).
Дата данных 2026-10-19 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-19
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
94 дней
Годовая волатильность ?
%51.6
VaR 95% ?
%5.25
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%7.46
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%7.62
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%25.4
06.07.2026 → 15.09.2026
Асимметрия ?
-0.49
Parametrik%5.25
Historik%5.44
Cornish-Fisher%5.60
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
-23.6%
ROIC ?
81.4%
Значение DCF ?
990.96
Долговой цикл?
Erken Genişleme
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-85.9 düşerek 590.6M EUR oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+30.0
Hasılat çeyreklik %+18.9 büyüdü (9.8B EUR)
Yıllık hasılat büyümesi güçlü (%+21.9)
Brüt kâr marjı: %21.3
Brüt marj değişimi: %+2.2 puan
Net kâr marjı: %6.0
FAVÖK çeyreklik %+105.8 büyüdü (947.9M EUR)
FAVÖK marjı düşük: %9.7
Toplam borç: 2.5B EUR
Net nakit pozisyonunda: -9.1B EUR (borçsuz)
Borç/Özkaynak oranı düşük: 0.23x
Cari oran < 1: 0.85x — likidite riski
Nakit %+29.0 arttı → 11.6B EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 4.9B EUR
Serbest nakit akışı pozitif: 4.5B EUR
ROE düşük: %5.6
ROA düşük: %0.8
Toplam varlıklar %+6.9 büyüdü → 71.4B EUR
Özkaynak %-14.1 azaldı → 10.6B EUR
İşletme kârı pozitif: 579.2M EUR
İşletme kârı büyüme: %+265.9
Ödenmiş sermaye: 266.3M EUR
Net işletme sermayesi negatif: -7.4B EUR — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-63.8
CAPEX: 341.3M EUR (Hasılatın %3.5'i)
Son 5 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 hafif altında: %+0.0
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 824.40 EUR
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%6.0
Net kâr marjı %6.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -44.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%73.6
ROE %73.6 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%9.7
FAVÖK marjı %9.7 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%21.3
Hasılat başına brüt kâr %21.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%30.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %30.1'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
Оценка
F/K Oranı
26.3x
Сектор: 25.1x
F/K 26.3x — sektör medyanının (25.1x) %4 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
20.92x
Сектор: 4.04x
PD/DD 20.92x — sektör medyanının %418 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
79.8x
Сектор: 18.5x
EV/EBITDA 79.8x — sektör medyanının (18.5x) %332 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Задолженность
Cari Oran
0.85x
Cari oran 0.85x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
0.9x
Net Borç/EBITDA 0.9x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.23x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+21.9
Hasılat yıllık %21.9 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+30.0
Net kâr yıllık %30.0 artmış — güçlü kâr büyümesi.
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
48/100
Orta düzey sağlamlık (48/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-23.6%
Eksi %23.6 beklenen değer (634.45) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 890.17 | PD/DD hedefi: 207.65 | EV/EBITDA hedefi: 207.65 | DCF hedefi: 990.96
Damodaran Değerleme
60/100
Orta Damodaran skoru (60/100). ROIC (%81.4) – WACC (%9.5) farkı +71.9 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
72/100
Düşük borç riski (72/100). Borç/EBITDA 0.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 91/100 | Borç Servis: 42/100 | Kalite: 73/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%81.4
ROIC (%81.4) sermaye maliyetini 71.9 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %9.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
990.96
DCF (990.96) güncel fiyatla (%+19.3) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 830.60
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5)
Nötr
Graham İçsel Değer
€168.1
Güncel fiyat Graham değerinin %79.8 üzerinde (€168.1) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
26.3x
vs 25.1x
Sektör medyanının %4 üzerinde — pahalı
PD/DD Oranı
20.92x
vs 4.04x
Sektörden %418 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
79.8x
vs 18.5x
Sektörden %332 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%81.4
vs %9.5 WACC
ROIC 71.9 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
Net Kâr Marjı (TTM)
%23.0
vs %7.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %23.0
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (824.40), TRAMA-99 çizgisi (824.40) ile yakın seviyede (%+0.0). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Цена:: 824.40
TRAMA: 824.40
Разница: %+0.0
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
Y5C — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.