/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
67/100
Güçlü
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
68/100
Dalio Risk ?
46/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Graham ?
€376.6
Ucuz
Активная метрика?
4/4
Уверенность?
75%
Сводка надежности Lothien
58/100
Lothien Sağlamlık: Orta (58/100)
Karışık sinyaller. Hem olumlu hem olumsuz göstergeler mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 6 | Negatif: 4 | Nötr: 2
Net Kâr Pozitif
Son çeyrekte €1.3B net kâr açıklandı. Şirket kârlı.
Kâr Stabil
Net kâr bir önceki çeyreğe göre fazla değişmedi (%-7.0). İstikrarlı seyir.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-42.5 düştü. Uzun vadede endişe verici.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Çok Düşük Net Kâr Marjı
Net kâr marjı sadece %1.6. Küçük bir maliyet artışı şirketi zarara sokabilir.
Orta Seviye Borç
Net borç/özkaynak 0.84x. Yönetilebilir seviyede ama takip edilmeli.
Kârlı ama Nakit Üretemiyor
Net kâr pozitif (€1.3B) ama FCF negatif (-€4.1B). Yatırım harcamaları yüksek veya alacak birikimi var.
Çok Düşük F/K
Trailing F/K: 4.2. Piyasa şirketi kârına göre düşük fiyatlıyor. Ucuz görünüyor ama sebebi araştırılmalı.
Defter Değerinin Altında
PD/DD: 0.18. Hisse defter değerinin altında işlem görüyor. Değer tuzağı mı yoksa fırsat mı iyi analiz edilmeli.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 3.7. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Düşük ROE
ROE: %3.2. Sermaye getirisi yetersiz — enflasyonun altında.
Sonraki Çeyrek: Artış Beklentisi
Pusla tahminine göre bir sonraki çeyrekte kâr %+17.0 artabilir (€1.3B → €1.6B).
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Orta
252 дней
Годовая волатильность ?
%30.6
VaR 95% ?
%3.26
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%4.58
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%4.09
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%38.7
12.12.2025 → 08.10.2026
Асимметрия ?
0.32
Parametrik%3.26
Historik%3.11
Cornish-Fisher%3.04
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+150.0%
ROIC ?
2.5%
Значение DCF ?
321.39
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %-7.0 düşerek 1.3B EUR oldu
Yıllık net kâr %-42.5 geriledi
Hasılat çeyreklik %+9.0 büyüdü (82.4B EUR)
Yıllık hasılat büyümesi ılımlı (%+2.0)
Brüt kâr marjı düşük: %15.1
Net kâr marjı düşük: %1.6
FAVÖK çeyreklik %+15.6 büyüdü (12.9B EUR)
FAVÖK marjı: %15.6
Toplam borç: 198.3B EUR
Net borç hasılatın üzerinde: 157.7B EUR
Borç/Özkaynak oranı: 1.06x
Cari oran: 1.07x — yeterli likidite
Nakit %-15.7 azaldı → 40.5B EUR
İşletme nakit akışı pozitif: 657.0M EUR
Serbest nakit akışı negatif: -4.1B EUR — yatırımlar nakdi aşıyor
ROE düşük: %0.7
ROA düşük: %0.2
Toplam varlıklar: 669.3B EUR (%+0.5)
Özkaynak: 187.7B EUR (%-0.5)
İşletme kârı pozitif: 3.5B EUR
İşletme kârı büyüme: %+41.0
Ödenmiş sermaye: 501.3M EUR
Net işletme sermayesi pozitif: 17.4B EUR
CAPEX: 4.8B EUR (Hasılatın %5.8'i)
Son 7 çeyrek ardışık kâr
Fiyat TRAMA-99 altında: %-16.3 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 82.05 EUR
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%1.6
Net kâr marjı %1.6 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -0.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%3.2
ROE %3.2 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%15.6
FAVÖK marjı %15.6 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%15.1
Hasılat başına brüt kâr %15.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-3.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-3.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
F/K Oranı
4.2x
Сектор: 14.4x
F/K 4.2x — sektör medyanının (14.4x) %71 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.18x
Сектор: 1.86x
PD/DD 0.18x — sektör medyanının (1.86x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
3.7x
Сектор: 11.1x
EV/EBITDA 3.7x — sektör medyanının (11.1x) %67 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Cari Oran
1.07x
Cari oran 1.07x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
3.8x
Net Borç/EBITDA 3.8x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
1.06x
Borç/Özkaynak 1.06x — orta düzey finansal kaldıraç.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+2.0
Hasılat yıllık %2.0 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-42.5
Net kâr yıllık %-42.5 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 3.3B). En zayıf çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 1.7B).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
67/100
İyi sağlamlık (67/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+150.0%
Artı %150.0 beklenen değer (171.70) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 206.04 | PD/DD hedefi: 206.04 | EV/EBITDA hedefi: 206.04 | DCF hedefi: 206.04
Damodaran Değerleme
68/100
Orta Damodaran skoru (68/100). ROIC (%2.5) – WACC (%3.7) farkı -1.2 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
46/100
Yüksek borç riski (46/100). Borç/EBITDA 3.8x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 51/100 | Borç Servis: 53/100 | Kalite: 73/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.5
ROIC (%2.5) sermaye maliyetinin (3.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %3.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
321.39
DCF modeli 321.39 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %368.0 ucuz.
Mevcut fiyat: 68.68
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik.
Nötr
Graham İçsel Değer
€376.6
Graham değeri (€376.6) güncel fiyatın %448.3 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Сравнение секторов
F/K Oranı
4.2x
vs 14.4x
Sektör medyanının %71 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.18x
vs 1.86x
Sektörden %90 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
3.7x
vs 11.1x
Sektörden %67 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%2.5
vs %3.7 WACC
ROIC 1.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%2.6
vs %16.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %2.6
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (68.68), TRAMA-99 çizgisinin %16.3 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 68.68
TRAMA: 82.05
Разница: %-16.3
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
VOW3 — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.