/
Войти
Оценки анализа
Оценка надежности Lothien?
37/100
Zayıf
Веса факторного балла и временных горизонтов измерены только по прошлым данным компаний, которые торгуются сегодня; компании, ушедшие с биржи в прошлом, в это измерение не входят.
Neden bu skor?
Damodaran ?
26/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
17/100
Piotroski ?
4/9
Nötr
önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Veri Yetersiz
Özkaynaklar negatif veya sıfır — Graham formülü pozitif defter değeri gerektirir
Активная метрика?
1/4
Уверенность?
43%
Сводка надежности Lothien
28/100
Lothien Sağlamlık: Çok Zayıf (28/100)
Temel göstergelerin çoğu olumsuz. Lothien sağlamlık skoru düşük seviyede. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 4 | Negatif: 10 | Nötr: 0
Net Zarar
Son çeyrekte -₺121M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+21.4 arttı (-₺154M → -₺121M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Büyümesi Güçlü
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %+37.0 arttı. Büyüme trendi sağlıklı.
3 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 3 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Hasılat Geriledi
Satış gelirleri çeyreklik %-38.1 düştü. Talep zayıflıyor veya mevsimsel etki var.
Yıllık Hasılatta Daralma
Yıllık hasılat %-49.8 düştü. Şirket daralmada.
Brüt Marj Daraldı
Brüt kâr marjı %2.6 → %-18.5 (-21.2 puan). Maliyet baskısı veya rekabet artıyor.
Likidite Riski
Cari oran 0.07x — kısa vadeli borçları karşılama kapasitesi düşük. Nakit sıkışıklığı riski var.
FAVÖK Düşüşü
FAVÖK çeyreklik %-61.4 düştü. Operasyonel performans zayıflıyor.
Düşük EV/EBITDA
EV/EBITDA: 4.7. Operasyonel kârlılığa göre ucuz değerleme.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-173.4 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Reel Hasılat Daralması
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel hasılat %-42.1 düştü. Şirket reel olarak küçülüyor.
Özkaynak Eriyor
Özkaynak çeyreklik %-61.0 düştü. Zarar veya temettü ile sermaye eriyor.
Sonraki Çeyrek: Düşüş Beklentisi
Tahminine göre kâr %-21.0 düşebilir. Sonraki bilançoya dikkat.
Дата данных 2026-10-16 Не является инвестиционной рекомендацией; цифры — результат расчёта по правилам модели. Как рассчитываются оценки
Паспорт оценки
Методика
Как рассчитываются оценки
· Табель оценок
Дата данных
2026-10-16
Периодичность обновления
Плановый расчёт в рабочие дни в 19:30 по стамбульскому времени; не каждый символ обновляется при каждом запуске
Кратко о методикеОценка надёжности Lothien (0–100) — взвешенное сочетание частных оценок, рассчитанных по фиксированным правилам на основе опубликованной финансовой отчётности и ценовых данных (оценка по Дамодарану, риск по Далио, F-показатель Пиотроски, качество прибыли, моментум и другие). Правила применяются автоматически к каждой охваченной акции с весами, которые зависят от сектора.
ДопущенияРасчёты опираются на последнюю опубликованную компанией финансовую отчётность и на ценовые данные, которые могут поступать с задержкой. Если отчётность за четыре квартала не опубликована, годовые показатели могут масштабироваться по имеющимся кварталам. Параметры модели — безрисковая ставка, премия за риск и долгосрочный рост — фиксированные допущения для каждой биржи и не содержат ожиданий по конкретной компании.
Конфликт интересовЗаявление о том, владеют ли MIDAK, оператор Lothien, или его команда позициями в этих акциях, не публиковалось. Показатели рассчитываются автоматически по одним и тем же правилам без учёта таких позиций.
ПредупреждениеЭта информация не относится к инвестиционному консультированию и не является инвестиционной рекомендацией. Показатели — результат работы моделей, основанных на правилах, и могут не соответствовать вашему финансовому положению или вашим предпочтениям по риску и доходности. Решение об инвестициях, принятое только на основе этой информации, может не привести к ожидаемым результатам.
Результат модели; не является инвестиционной рекомендацией; разные модели могут расходиться. Сообщить об ошибке
Анализ рисков (VaR)
Yüksek
252 дней
Годовая волатильность ?
%53.8
VaR 95% ?
%5.82
макс. дневной убыток
VaR 99% ?
%8.13
макс. дневной убыток
CVaR 95% ?
%7.15
ожидаемый убыток (хвост)
Макс. просадка ?
%70.7
21.11.2025 → 16.10.2026
Асимметрия ?
0.66
Parametrik%5.82
Historik%5.00
Cornish-Fisher%5.02
Распределение доходности
Оценка стоимости
Потенциал?
+23.2%
ROIC ?
-12.4%
Долговой цикл?
Daralma
Анализ баланса?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+21.4 artarak -120.7M TL oldu
Yıllık net kâr büyümesi %+37.0
Hasılat çeyreklik %-38.1 düştü (111.3M TL)
Yıllık hasılat daraldı (%-49.8)
Brüt kâr marjı düşük: %-18.5
Brüt marj değişimi: %-21.2 puan
Net kâr marjı negatif: %-108.4 — zarar ediyor
FAVÖK çeyreklik %-61.4 düştü (119.6M TL)
FAVÖK marjı güçlü: %107.4
Toplam borç: 2.7B TL
Net borç hasılatın üzerinde: 2.6B TL
Cari oran < 1: 0.07x — likidite riski
Nakit ve benzerleri: 24.7M TL
İşletme nakit akışı negatif: -160.6M TL
Serbest nakit akışı negatif: -162.7M TL — yatırımlar nakdi aşıyor
ROA düşük: %-2.5
Toplam varlıklar: 4.9B TL (%+4.0)
Özkaynak %-61.0 azaldı → -157.0M TL
İşletme kârı negatif: -161.7M TL — faaliyet zararı
Faiz karşılama oranı düşük: 0.5x — borç servisi riski
Ödenmiş sermaye: 42.0M TL
Net işletme sermayesi negatif: -3.9B TL — kısa vadeli baskı
İşletme sermayesi değişimi: %-15.5
CAPEX: 2.0M TL (Hasılatın %1.8'i)
Son 8 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-35.1 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 20.50 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %6
Данные с поправкой на инфляцию?
Reel net kâr %173.4 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %42.1 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %2.6 → %-18.5 (daraldı)
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %221 eridi — enflasyon karşısında değer kaybı
Yıllık %32 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| Квартал | ИПЦ г/г | Deflator | Номинальная чистая прибыль | Реальная чистая прибыль | Реальный рост | Номинальная выручка | Реальная выручка | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-121M | ₺-121M | %-173.4 | ₺111M | ₺111M | — |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-154M | ₺-164M | %-132.2 | ₺180M | ₺192M | — |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺-433M | ₺-510M | %-264.5 | ₺156M | ₺184M | %-2880.2 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-252M | ₺-310M | %-222.5 | ₺186M | ₺229M | %-4051.9 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺-192M | ₺-253M | %-211.1 | ₺222M | ₺293M | %-294.1 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-163M | ₺-228M | %-175.1 | ₺272M | ₺381M | — |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-197M | ₺-303M | %-192.8 | ₺188M | ₺289M | %-1634.6 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺-200M | ₺-327M | %-231.7 | ₺282M | ₺461M | %-1986.6 |
Фундаментальный и технический анализ
Рентабельность
Net Kâr Marjı
%-108.4
Net kâr marjı %-108.4 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -23.0 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%754.1
ROE %754.1 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%107.4
FAVÖK marjı %107.4 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%-18.5
Hasılat başına brüt kâr %-18.5. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-73.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-73.4'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
Оценка
EV/EBITDA
4.7x
Сектор: 7.3x
EV/EBITDA 4.7x — sektör medyanının (7.3x) %35 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
Задолженность
Cari Oran
0.07x
Cari oran 0.07x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
3.9x
Net Borç/EBITDA 3.9x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Faiz Karşılama Oranı
0.6x
Faiz karşılama 0.6x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
Рост
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-49.8
Hasılat yıllık %-49.8 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+37.0
Zarar %37.0 azaldı — iyileşme devam ediyor.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr -115.8M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -314.9M).
Пояснения к оценкам
Lothien Sağlamlık
37/100
Zayıf sağlamlık (37/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
+23.2%
Artı %23.2 beklenen değer (16.38) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %43.
Bileşenler: EV/EBITDA hedefi: 20.47
Damodaran Değerleme
26/100
Düşük Damodaran skoru (26/100). ROIC (%-12.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
17/100
Yüksek borç riski (17/100). Faiz karşılama oranı 0.6x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 3.9x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 34/100 | Borç Servis: 9/100 | Kalite: 31/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-12.4
ROIC (%-12.4) sermaye maliyetinin (33.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %33.5
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: önceki yıl brüt kâr, önceki yıl hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Özkaynaklar negatif veya sıfır — Graham formülü pozitif defter değeri gerektirir
⚖️ Сравнение секторов
EV/EBITDA
4.7x
vs 7.3x
Sektörden %35 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-12.4
vs %33.5 WACC
ROIC 45.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (13.30), TRAMA-99 çizgisinin %35.1 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Цена:: 13.30
TRAMA: 20.50
Разница: %-35.1
Графики
Индикаторы
Отклонение BB
?
Пороги RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
VKING — Соответствие нормам исламских финансов
Загрузка…
Баллы надёжности Lothien и анализы на этой странице предназначены только для информационных целей. Они не являются инвестиционной рекомендацией. Перед принятием инвестиционных решений проконсультируйтесь с лицензированным инвестиционным консультантом.