/
تسجيل الدخول
نتائج التحليل
Damodaran ?
39/100
Dalio Risk ?
92/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺6.2
Ucuz
مقياس نشط?
3/4
ثقة?
69%
التقييم
إمكانية?
+74.2%
ROIC ?
3.0%
قيمة DCF ?
2.18
دورة الديون?
Erken Genişleme
البيانات
البيانات ?
6768
2000-05-11 → 2026-09-03
تحليل المخاطر (VaR)
Yüksek
252 أيام
التقلب السنوي ?
%39.4
VaR 95% ?
%4.16
أقصى خسارة يومية
VaR 99% ?
%5.85
أقصى خسارة يومية
CVaR 95% ?
%5.61
الخسارة المتوقعة (الذيل)
أقصى تراجع ?
%40.4
22.01.2026 → 18.08.2026
الانحراف ?
-2.79
Parametrik%4.16
Historik%3.20
Cornish-Fisher%4.36
توزيع العوائد
البيانات المعدلة حسب التضخم?
Reel net kâr sabit (%+1.3) — büyüme enflasyonla paralel
Reel hasılat %37.5 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %43.1 → %70.0 (genişledi)
Yıllık %31 enflasyon altında eziliyor — reel küçülme
| ربع سنوي | مؤشر أسعار المستهلك سنوياً | Deflator | صافي الربح الاسمي | صافي الربح الحقيقي | نمو حقيقي | الإيرادات الاسمية | الإيرادات الحقيقية | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺171M | ₺183M | %+1.3 | ₺642M | ₺687M | %2.5 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺154M | ₺181M | %+1294.5 | ₺933M | ₺1.1B | %2.5 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺11M | ₺13M | %-97.6 | ₺535M | ₺658M | %0.2 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺416M | ₺550M | %+102.5 | ₺401M | ₺530M | %7.6 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺194M | ₺271M | %-79.9 | ₺889M | ₺1.2B | %3.8 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺826M | ₺1.4B | %-78.1 | — | — | — |
| 2024/6 | %72 | ×1.78 | ₺3.5B | ₺6.2B | — | — | — | — |
التحليل الأساسي والفني
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (1.90), TRAMA-99 çizgisinin %17.8 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
السعر:: 1.9
TRAMA: 2.3118
الفرق: %-17.8
الربحية
Net Kâr Marjı
%26.7
Net kâr marjı %26.7 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +10.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%1.3
ROE %1.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%20.6
FAVÖK marjı %20.6 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%70.0
Hasılat başına brüt kâr %70.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%43.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %43.7'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
التقييم
F/K Oranı
8.7x
القطاع: 12.5x
F/K 8.7x — sektör medyanının (12.5x) %30 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.24x
القطاع: 1.49x
PD/DD 0.24x — sektör medyanının (1.49x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
5.0x
القطاع: 8.0x
EV/EBITDA 5.0x — sektör medyanının (8.0x) %38 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
المديونية
Cari Oran
3.88x
Cari oran 3.88x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
1295.2x
Faiz karşılama 1295.2x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
النمو
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-27.8
Hasılat yıllık %-27.8 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-11.6
Net kâr yıllık %-11.6 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
شرح النتائج
Lothien Sağlamlık
72/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (72/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+74.2%
Artı %74.2 beklenen değer (3.31) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %69.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 5.70 | EV/EBITDA hedefi: 3.04 | DCF hedefi: 2.18
Damodaran Değerleme
39/100
Düşük Damodaran skoru (39/100). ROIC (%3.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
92/100
Düşük borç riski (92/100). Faiz karşılama oranı 1295.2x — güçlü.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 67/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.0
ROIC (%3.0) sermaye maliyetinin (41.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %41.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2.18
DCF (2.18) güncel fiyatla (%+14.8) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 1.90
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺6.2
Graham değeri (₺6.2) güncel fiyatın %226.3 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ مقارنة القطاع
F/K Oranı
8.7x
vs 12.5x
Sektör medyanının %30 altında — ucuz
PD/DD Oranı
0.24x
vs 1.49x
Sektörden %84 daha ucuz (defter değerine göre)
EV/EBITDA
5.0x
vs 8.0x
Sektörden %38 daha düşük EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%3.0
vs %41.5 WACC
ROIC 38.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
Net Kâr Marjı (TTM)
%29.9
vs %52.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %29.9
الرسوم البيانية
المؤشرات
انحراف بولينجر
?
عتبات RSI
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
VKGYO — التوافق مع التمويل التشاركي
جارٍ التحميل…
درجات صحة لوذيان والتحليلات في هذه الصفحة لأغراض إعلامية فقط. لا تشكل نصيحة استثمارية.