/
Giriş Yap
Analiz Skorları
Lothien Sağlamlık Skoru?
31/100
Zayıf
Faktör skoru ve zaman ufku ağırlıkları yalnız bugün işlem gören şirketlerin geçmiş verisiyle ölçüldü; geçmişte borsadan çıkan şirketler bu ölçümde yok.
Neden bu skor?
Damodaran ?
17/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
76/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5); hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺160.8
Pahalı
Aktif Metrik?
2/4
Güven?
56%
Lothien Sağlamlık Özeti
40/100
Lothien Sağlamlık: Zayıf (40/100)
Olumsuz göstergeler ağır basıyor. Finansal yapıda zayıflıklar mevcut. | Kısa Vade: Olumlu | Uzun Vade: Nötr | Pozitif: 4 | Negatif: 5 | Nötr: 1
Net Zarar
Son çeyrekte -₺7M zarar açıklandı. Yatırımcı dikkatli olmalı.
Çeyreklik Kâr Artışı
Net kâr bir önceki çeyreğe göre %+35.6 arttı (-₺10M → -₺7M). Kısa vadede olumlu momentum.
Yıllık Kâr Geriledi
Geçen yılın aynı dönemine göre net kâr %-101.2 düştü. Uzun vadede endişe verici.
4 Çeyrek Üst Üste Artış
Son 4 çeyrek üst üste kâr artıyor. Güçlü yukarı trend devam ediyor.
Net Nakit Pozisyonu
Şirketin nakdi borçlarından ₺130,712 fazla. Borç riski düşük.
Güçlü Likidite
Cari oran 67.16x — kısa vadeli borçları rahat karşılıyor.
Yüksek EV/EBITDA
EV/EBITDA: 80.1. Pahalı değerleme.
Negatif ROE
ROE: %-1.4. Şirket özsermayesini eritiyor.
Reel Kâr Eriyor
Enflasyon düzeltmesi sonrası reel kâr %-160.2 düştü. Nominal artış enflasyonu karşılamıyor.
Mevsimsel Toparlanma, Ama Trend Bozuk
Çeyreklik artış (%+35.6) ama yıllık bazda düşüş (%-101.2). Mevsimsel toparlanma var ama uzun vadeli trend zayıf.
Veri tarihi 2026-10-16 Yatırım tavsiyesi değildir; sayılar kural tabanlı model çıktısıdır. Skorlar nasıl hesaplanır
Skor künyesi
Yöntem
Skorlar nasıl hesaplanır
· Skor karnesi
Veri tarihi
2026-10-16
Güncelleme sıklığı
İş günleri TSİ 19:30 planlı analiz koşumu; her sembol her koşumda yenilenmeyebilir
Yöntem özetiLothien Sağlamlık Skoru (0-100), yayımlanmış finansal tablolardan ve fiyat verisinden sabit kurallarla hesaplanan alt skorların (Damodaran değerleme, Dalio risk, Piotroski F-skoru, kazanç kalitesi, momentum ve diğerleri) ağırlıklı bileşimidir. Kurallar, sektöre göre değişen ağırlıklarla kapsamdaki her hisseye otomatik uygulanır.
VarsayımlarHesaplar şirketin açıkladığı son dönem finansal tablolarına ve gecikmeli olabilen fiyat verisine dayanır. Dört çeyreği açıklanmamış dönemlerde yıllık rakamlar mevcut çeyreklerden ölçeklenebilir. Risksiz faiz, risk primi ve uzun vadeli büyüme gibi model parametreleri borsa bazında sabit varsayımlardır; şirkete özel beklenti içermez.
Çıkar çatışmasıLothien'i işleten MİDAK'ın ve ekibinin bu hisselerde pozisyonu olup olmadığına dair bir beyan yayımlanmamıştır. Sayılar böyle bir pozisyon dikkate alınmadan, aynı kurallarla otomatik üretilir.
UyarıBu bilgiler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir ve yatırım tavsiyesi değildir. Sayılar kural tabanlı modellerin çıktısıdır; mali durumunuza, risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Yalnız bu bilgilere dayanarak yatırım kararı vermek beklentilerinize uygun sonuç doğurmayabilir.
Model çıktısıdır; yatırım tavsiyesi değildir; modeller arası fark olabilir. Hata bildir
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%76.4
VaR 95% ?
%8.24
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%11.52
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%9.98
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%86.7
03.11.2025 → 06.10.2026
Çarpıklık ?
0.20
Parametrik%8.24
Historik%9.96
Cornish-Fisher%7.94
Getiri Dağılımı
Değerleme
Potansiyel?
-39.1%
ROIC ?
-0.3%
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Bilanço Analizi?
Q2026/6
Net kâr çeyreklik %+35.6 artarak -6.7M TL oldu
Yıllık net kâr %-101.2 geriledi
FAVÖK çeyreklik %+13.2 büyüdü (-4.8M TL)
Toplam borç: 0 TL
Net nakit pozisyonunda: -130,712 TL (borçsuz)
Cari oran güçlü: 67.16x — yükümlülükler rahat karşılanıyor
Nakit %+70.2 arttı → 130,712 TL
İşletme nakit akışı pozitif: 53,235 TL
Serbest nakit akışı pozitif: 53,235 TL
ROE negatif: %-0.2 — zarar var
ROA düşük: %-0.2
Toplam varlıklar %+6.8 büyüdü → 3.3B TL
Özkaynak %+6.8 arttı → 2.9B TL
İşletme kârı negatif: -4.8M TL — faaliyet zararı
Ödenmiş sermaye: 40.2M TL
Net işletme sermayesi pozitif: 125.8M TL
Son 2 çeyrek ardışık zarar
Fiyat TRAMA-99 altında: %-66.0 — teknik trend olumsuz
Direnç seviyesi: TRAMA-99 = 856.10 TL
Sabit varlık ağırlıklı bilanço: Dönen varlıklar %4
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler?
Reel net kâr %160.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel özkaynak son 40 çeyrekte %67 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-0.9 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/6 | %32 | ×1.00 | ₺-7M | ₺-7M | %-160.2 | ₺0 | ₺0 | %-0.9 |
| 2026/3 | %31 | ×1.07 | ₺-10M | ₺-11M | %-108.8 | ₺0 | ₺0 | %-1.5 |
| 2025/12 | %31 | ×1.18 | ₺107M | ₺126M | %-20.4 | ₺0 | ₺0 | %17.5 |
| 2025/9 | %33 | ×1.23 | ₺-129M | ₺-159M | %-121.7 | ₺0 | ₺0 | %-22.9 |
| 2025/6 | %35 | ×1.32 | ₺556M | ₺734M | %+2220.5 | ₺0 | ₺0 | %104.2 |
| 2025/3 | %38 | ×1.40 | ₺-23M | ₺-32M | %-105.6 | ₺0 | ₺0 | %-5.6 |
| 2024/12 | %44 | ×1.54 | ₺-364M | ₺-561M | %-490.0 | — | — | %-75.0 |
| 2024/9 | %49 | ×1.64 | ₺88M | ₺144M | %+784.2 | ₺43M | ₺71M | %21.5 |
Temel & Teknik Analiz
Karlılık
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-1.4
ROE %-1.4 — negatif özkaynak getirisi.
Değerleme
PD/DD Oranı
4.08x
Sektör: 1.28x
PD/DD 4.08x — sektör medyanının %219 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
80.1x
Sektör: 6.5x
EV/EBITDA 80.1x — sektör medyanının (6.5x) %1132 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
Borçluluk
Cari Oran
67.16x
Cari oran 67.16x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
47.4x
Faiz karşılama 47.4x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-100.0
Hasılat yıllık %-100.0 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-101.2
Net kâr yıllık %-101.2 gerilemiş (2026/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q2 (Nis-Haz)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 186.1M). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -128.2M).
Skor Açıklamaları
Lothien Sağlamlık
31/100
Zayıf sağlamlık (31/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-39.1%
Eksi %39.1 beklenen değer (177.49) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli hesaplanabildi. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 91.25 | EV/EBITDA hedefi: 72.88
Damodaran Değerleme
17/100
Düşük Damodaran skoru (17/100). ROIC (%-0.3) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
76/100
Düşük borç riski (76/100). Faiz karşılama oranı 47.4x — güçlü.
Kaldıraç: 50/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 28/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-0.3
ROIC (%-0.3) sermaye maliyetinin (42.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %42.5
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç/varlık verisi yok → kaldıraç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺160.8
Güncel fiyat Graham değerinin %44.8 üzerinde (₺160.8) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
PD/DD Oranı
4.08x
vs 1.28x
Sektörden %219 daha pahalı (defter değerine göre)
EV/EBITDA
80.1x
vs 6.5x
Sektörden %1132 daha yüksek EV/EBITDA
ROIC vs WACC
%-0.3
vs %42.5 WACC
ROIC 42.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (291.50), TRAMA-99 çizgisinin %66.0 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Fiyat:: 291.50
TRAMA: 856.10
Fark: %-66.0
Grafikler
Göstergeler
BB sapması
?
RSI eşikleri
?
▲ KAP alım ·
▼ KAP satım ·
◆ KAP bildirim
— KAP açıklamaları (içsel bilgi / pay-alım-satım / önemli-pay sahipliği); resmî bildirim, gün-içi gecikmeli.
İçeriden Alım-Satım Akışı
Kim aldı, kim sattı, ne kadar
UFUK — Katılım Finans Uygunluğu
Yükleniyor…
Bu sayfadaki Lothien sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.